核心的な観点：
市場相場の回顧:今週の機械設備指数は0.36%上昇し、上海深300指数は1.67%下落し、創業板指は1.03%上昇した。機械設備は全28業界で下落幅が10位に上昇した。負の値を除いた機械業界の推定値レベルは24.5(全体法)である。今週の機械業界の上昇幅の上位3つのプレートはそれぞれ太陽光発電設備、半導体設備、工作機械工具である。年初から現在までの上昇幅の上位3つの細分プレートは、石油・ガス開発設備、計器メーター、工作機械工具である。
周注目:2022年中国の太陽光発電業界は高景気を続け、太陽光発電設備の投資機会をよく見ている。
太陽光発電業界の景気は引き続き向上しており、2022年に中国の新設設備は75 GWを超える見込みだ。2月23日の中国光伏業協会のシンポジウムでの予測によると、2021年の中国光伏業界の発展は高歌猛進し、新たな増光ボルト設備量は54.88 GWの歴史新高を記録し、製造側、輸出入はいずれも急速な成長を遂げた上で、中国の巨大な光伏発電プロジェクトの備蓄量から利益を得ており、2022年の中国光伏の新規設備量は75-90 GWに達する。太陽光発電産業の高景気は続く見込みだ。
「二重炭素」の背景の下で、低炭素発電を実現するために、中国のエネルギー構造は伝統的な化石エネルギーから太陽光発電、風力発電、原子力発電などのクリーンエネルギーに転換している。光伏業界の発展を支持するために、中国の関連政策は絶えずコードを追加し、県全体が光伏試験を推進し、光伏+現代農業を建設し、知能光伏産業の分布式と集中式光伏を発展させるなどの一連の政策を続々と打ち出した。大型風力発電太陽光発電基地は秩序正しく着工した。金融機関の炭素削減支援ツールが次々と発売されている。中国の太陽光発電はすでに平価インターネット時代に入っており、各政策の支持の下で、太陽光発電は主力エネルギーの一つとなっている。
技術の反復は太陽光発電業界のコスト削減と効率化を推進し、設備はその中の核心的な重要な一環である。炭素中和の大きな傾向の下で、太陽光発電産業チェーンの各段階の需要は絶えず放出されている。太陽光発電から主力エネルギーへの転換の主な動力の一つはコストを下げ、効率を高めることであり、技術革新のアップグレードに伴い、太陽光発電の転換効率は持続的に向上し、太陽光発電は大サイズ、高電力発展時代に入っている。シリコンシートの一環で、大サイズの単結晶浸透率が向上し、シリコンシートメーカーが次々と生産を拡大している。バッテリースライスの一環で、N型バッテリースライスの産業化はだんだん近づいてきた。コンポーネントの一環で、効率的なコンポーネントは多点に開花し、拡産規模は組立機の需要に伴って急増した。中国の太陽光発電設備の各段階はすでに国産化を実現し、持続的なコスト削減と大サイズ、HJT、多主柵などの技術反復は遅れた生産能力の清算と優位生産能力の規模の拡張を加速させる見通しだ。技術の反復速度の絶えず加速は、設備の更新と世代交代の周期をさらに短縮し、各段階の核心設備メーカーの成長運動エネルギーが十分で、太陽光発電設備業界の発展に有利である。
投资建议:光伏业界の高景気の下で光伏设备业界の投资机会をよく见て、产业チェーンの各部分の设备メーカーは十分に利益を得て、関连する标の推荐 Svg Tech Group Co.Ltd(300331) 6 Suzhou Maxwell Technologies Co.Ltd(300751) Shenzhen S.C New Energy Technology Corporation(300724) Wuhan Dr Laser Technology Corp.Ltd(300776) Kbc Corporation Ltd(688598) 、 Wuxi Autowell Technology Co.Ltd(688516) Beijing Tianyishangjia New Material Corp.Ltd(688033) 、
リスクの提示:COVID-19肺炎の疫情は繰り返します;政策の推進程度は予想に及ばない。製造業投資の伸び率は予想に及ばない。業界競争の激化など。
