疫病の影響を受けた業界、企業、人々などの金融支援を強化し、いくつかの利益政策が襲ってきた。
人民銀行、外国為替局は4月18日、「疫情防止と経済社会発展の金融サービスに関する通知」を発表し、困窮主体の救済を支持し、国民経済の循環を円滑にし、対外貿易の輸出発展を促進する3つの面から、金融サービスを強化し、実体経済を支持する力を強化する23の政策措置を提出した。
2020年、COVID-19肺炎の発生当初、人民銀行は関連部門と「新型コロナウイルス感染肺炎の予防・コントロールを金融支援することをさらに強化することに関する通知」を発表し、通貨貸付、金融サービスなど30の措置を提出した。
人民銀行の関係者は記者に対し、今回発表された23の措置は、現在の新しい情勢に基づき、前期の効果の良い政策を引き続き使い、現在の新しい情勢に適応しない政策を調整し、現在の疫病の予防とコントロールと経済社会の発展の特徴に対して正確な支持を行うことだと明らかにした。この23の措置は、主に3つの方面の新しい特徴があります: 1は食糧エネルギーなどの重要な製品の供給保障を強化することを際立たせます;第二に、物流の運航循環の円滑化に対する金融支援を際立たせた。三つ目は、救済策を強化することです。
今年に入ってから、人民銀行は流動性の投入に力を入れ、中小企業の留保税還付の加速を支援するため、人民銀行は前発力で中央財政への預金利益の上納を加速させ、4月中旬までに6000億元を上納し、主に留保税還付と地方政府への移転支払いに用いられ、基礎通貨6000億元の投入に相当し、全面的に0.25ポイントの引き下げとほぼ同等である。
4月15日、人民銀行は全面的に0.25ポイント引き下げ、長期資金約5300億元を再投入すると発表した。通年から見ると、人民銀行は合計11000億元以上の預金利益を納付し、納付の進度は前発力に頼っており、税金還付の必要性に応じてタイムリーに支払い、他の金融政策の操作と相互に協力し、流動性と合理的な余裕を力強く維持している。
今年に入ってから、人民銀行は市場金利を0.1-0.15ポイント下落させ、第1四半期の企業ローン金利を前年同期比0.21ポイント減の4.4%に導き、統計以来の記録的な低点となった。
人民銀行は再貸付などの構造的な金融政策ツールの支持を強化し、農業支援の小再貸付と2つの炭素削減ツールをうまく利用し、1000億元の再貸付の交通物流分野への投入を加速させ、2000億元の科学技術革新再貸付と400億元の養老再貸付を創設し、金融機関の貸付の投入を1兆元増加させる見通しだ。
今回の23の政策措置の要点は以下の通りである:
–タクシーの運転手、ネットショップの店主、トラックの運転手などの柔軟な就業主体に対して、金融機関は自営業者と中小企業のオーナーに比べて、経営性ローンの支持を強化することができる。
–疫病の予防とコントロールと応急輸送の任務を担う輸送物流企業に対して「グリーン通路」を開拓する。疫病の影響でローンの返済が一時的に困難な運送物流企業とトラックの運転手に対して、金融機関が科学的に合理的にローンの延長と継続の手配を与えることを支持する。
–都市の施策により、商業的個人住宅ローンの最低頭金比率、最低貸付金利の要求を合理的に確定し、不動産開発企業、建築企業の合理的な融資需要を支持し、不動産市場の安定した健全な発展を促進する。
–プラットフォーム企業が利息と料金のレベルを着実に下げ、疫病の影響を受けたローン顧客に元金の返済を延期するサービスを提供し、企業の利益を最大化するよう導く。
–民営経済の合理的な金融需要を十分に満たし、新たに発行された企業ローンの中で民営企業ローンの割合をさらに高める。
–金融機関は対外貿易企業などの市場主体の為替レートのリスク回避の需要にタイムリーに対応し、企業が人民元の越境決済を拡大することを支持し、外国為替派生品の業務管理とサービスを最適化し、企業のリスク回避のコストを下げなければならない。
困っている人への個人住宅ローンの存続などの合理的な返済時間の遅延
通知は、重点地域と閉じ込められている人々に対する金融サービスの質を高めなければならないことを明らかにした。
これに対して、通知は具体的に以下の措置を提出した: タクシーの運転手、ネットショップの店主、トラックの運転手などの柔軟な就業主体に対して、金融機関は自営業者と中小企業の主に比べて、その経営性ローンの支持を強化することができる。
COVID-19肺炎感染による入院治療または隔離人員、疫病予防・コントロールに必要な隔離観察人員および疫病の影響を受けて一時的に収入源を失った人々に対して、金融機関は貸付政策をタイムリーに最適化し、返済能力と返済意欲を区別し、疫病の影響を受けた短期返済能力と中長期返済能力を区別し、個人住宅などの貸付を存続させ、合理的に返済時間を遅らせ、貸付期間を延長し、返済遅延などの方式で返済計画を調整してサポートする。
実際、2020年に発表される「30条」では、金融機関が疫病の影響で一時的に収入源を失った人など、住宅ローンやクレジットカードなどの個人信用返済の手配を柔軟に調整し、返済期限を合理的に遅らせることが明らかになった。
現在、今回の疫病の影響で閉じ込められている人々に対して、複数の銀行は返済期限の延長、信用徴収権益の保障などを含む包括的な支援措置を提供しており、個人住宅ローン、個人消費ローン、クレジットカードなど多くの小売業務に関連している。
記者はこのほど、6大国の銀行などの銀行業機関から、これらの機関が市場の関心に積極的に応え、閉じ込められている人々に対する救済政策をさらに明確にしていることを明らかにした。
例えば、 China Construction Bank Corporation(601939) によると、2020年初頭にCOVID-19肺炎が発生して以来、同銀行は住宅ローン、消費ローンなどの業務に対して疫病期間の返済延期などの関連サービス政策を打ち出し、全国の各省で疫病が発生した地域に適用され、現在まで続いている。今年初めから4月8日まで、疫情が厳しい吉林省では、1150世帯を超える顧客のために遅延返済サービスを行っている。
疫病予防と応急輸送の任務を担う輸送物流企業に対して”グリーン通路” を開拓する
通知はまた、物流運航の循環が円滑になる金融支援を強化することを提案した。
最近、貨物輸送物流の円滑化を支援する政策措置が絶えない。分析者によると、貨物輸送物流業界は産業チェーンサプライチェーンの重要な一環であり、庶民の民生を保障する「最後のキロ」である。貨物輸送物流業界は疫病期間中の抗疫物資、生活物資などの保障にとって非常に重要である。現在、疫病の局部的な繰り返しは貨物輸送物流業界に著しい影響を及ぼしている。支持的な措置の公布は、物流業界の運行の安定性を高め、貨物輸送物流の円滑化を支持し、さらに抗疫大局の安定をよりよく支持する。
通知によると、金融機関は輸送企業の融資需要を積極的にフォローし、効果的に満たす必要がある。 疫情の予防とコントロールと応急輸送の任務を引き受ける比較的に重い輸送物流企業に対して“緑色の通路”を開拓して、信用審査・認可の流れを最適化して、柔軟で便利な金融サービスを提供します。
通知によると、 は疫病の影響でローンの返済が一時的に困難な運送物流企業とトラックの運転手に対して、金融機関が科学的に合理的にローンの延長と継続ローンの手配を与えることを支持している。
国家金融と発展実験室の副主任、上海金融と発展実験室の主任はかつて、疫病の影響の下で、物流企業は一定の衝撃を受け、一部の地域内の経営展業、財務データなどが影響を受ける可能性があり、企業自身は一定の金融救済措置を必要とする可能性があると述べた。特に一部の中小物流企業は、キャッシュフローの緊張に直面する可能性があり、相応の資金支援を強化する必要がある。そのため、従来の中小企業への融資に関する政策を参照し、元利の返済を延期するなどの手配を行い、これらの物流企業が難関を乗り越えるのを助けることができる。
通知によると、民間航空の応急融資などのツールを活用し、航空会社や空港への信用支援を強化しなければならないという。
都市施策により商業的個人住宅ローンの最低頭金比率と最低貸付金利要求を合理的に確定する
住宅分野の金融サービスを改善することについて、通知は具体的に以下の内容を提出した。 住宅購入者の合理的な住宅需要をよりよく満たし、現地の不動産市場の安定した健全な発展を促進する。
金融機関はプロジェクトリスクと企業グループリスクを区別し、良質なプロジェクトに対する支持を強化し、盲目的にローンを引き出したり、ローンを切ったり、ローンを押したりしないで、「一刀切」をしないで、 不動産開発ローンの安定した秩序ある投入を維持しなければならない。
商業銀行、金融資産管理会社などは重点不動産企業のリスク処置プロジェクトの買収合併金融サービスをしっかりと行い、買収合併貸付業務を着実に秩序正しく展開し、買収合併債券の融資支援に力を入れ、積極的に買収合併財務顧問サービスを提供しなければならない。
金融機関はリスクのコントロール可能な基礎の上で、流動性貸付などの支持力を適度に強化し、建築企業の合理的な融資需要を満たし、盲目的に貸付を抜き、貸付を断ち切り、貸付を抑えず、建築企業の融資の連続的な安定を維持しなければならない。
ネット金融プラットフォーム企業が着実に利息と料金レベルを下げ、疫病の影響を受けたお客様に元利の返済を延期するサービスを提供するように導く
2020年の「30条」に比べて、プラットフォーム企業が法に基づいて規則に従って金融業務を普及させる政策措置を新たに提出したことを通知した。
この政策について、通知は具体的に提出した:プラットフォーム企業のネット金融業務の規範的な健全な発展を推進した上で、プラットフォーム企業の金融サービスの積極的な役割を発揮する。
プラットフォーム企業がインターネット技術を運用することをサポートし、シーン化オンライン融資製品を最適化し、プラットフォームの商店と消費者に非接触式金融サービスを提供する。
プラットフォーム企業が顧客獲得、データ、風制御と技術優位性を十分に発揮することを奨励し、「三農」、小微分野の初貸付、信用貸付に対する支持を強化する。
プラットフォーム企業が金利と料金のレベルを着実に下げ、疫病の影響を受けたローン顧客に元利の返済を延期するサービスを提供するように導き、企業の利益を最大化する。
新規企業ローンにおける民間企業ローンの割合をさらに高める
民間企業の健全な発展を支持することについて、通知の要求は、「二つの揺るぎない」ことを堅持し、国有経済と民間経済が貸付、債券融資政策などの金融政策に平等であることを堅持している。
通知は金融機関と民間企業が中長期協力関係を構築することを奨励し、民間企業の年度サービス目標を制定し、民営経済の合理的な金融需要を十分に満たし、企業ローンの新規発行における民間企業ローンの割合をさらに高める。
通知はまた、国家融資保証基金のリード作用を発揮し、条件のある地方に民間企業ローンリスク補償特別資金または信用保証基金を設立することを奨励し、主にローン、転貸、継続ローンなどに増信サービスを提供することを奨励した。民間企業の債券融資支援メカニズムを整備し、金融機関が民間企業の債券投資に力を入れることを奨励する。
外国為替局:貿易収支の便利化政策は全国に拡大し、6つの外国為替措置は市場主体を護衛する
疫病の下で、包括的な政策措置は急速に「オンライン」になり、外国為替管理の実体経済発展に対する支持を強化した。
4月18日、中国人民銀行、国家外貨管理局は「疫情防止と経済社会発展の金融サービスに関する通知」を印刷、配布し、困窮主体の救済を支持し、実体経済の支持を強化し、対外貿易の輸出発展を促進する3つの面から、金融サービスを強化し、実体経済を支持する力を強化する23の政策措置を提出した。
記者の整理によると、今回発表された政策「大礼包」は、主に6つの外国為替金融サービス措置に関連している。一連の措置は疫病の予防とコントロールと経済発展の大局を統一的に計画し、市場主体、特に中小企業に実質的な「獲得感」をもたらすことが期待されている。
具体的に見ると、対外貿易企業の決算手続きを簡素化し、対外貿易企業の融資コストを下げ、企業の為替レート管理レベルを高め、外国為替分野の改革開放を深化させ、外国為替業務サービスを最適化することは、一連の措置の主な内包である。
拡大政策の恩恵面:中小主体の貿易収支の便利化を新たに全国に拡大
貿易の便利化レベルを高める面では、良質企業の貿易外貨収支の便利化政策を全国に拡大することを通知し、より多くの企業、特に中小対外貿易企業を便利化政策の範囲に組み入れ、外貨決済の「秒申請、分弁」を助力する。同時に、決済ルートをさらに拡大し、より多くの条件に合致する支払い機構と銀行を支持し、取引電子情報によって越境電子商取引などの貿易新業態主体に安全、高効率、低コストの越境資金決済サービスを提供し、中小対外貿易企業の輸出拡大を促進する。
「この政策の大きなハイライトは、中小企業に対する支持を際立たせ、中小対外貿易企業を便利化政策の配当の範疇に入れることを明確にすることである。一方、中小企業を主とする越境電子商取引などの貿易新業態業務に対して、小額、大量、電子化の取引特徴に適応し、決済ルートをさらに豊富にし、決済コストを下げ、対外貿易の輸出発展を促進することである。」外国為替局の関係部門の責任者は記者に明らかにした。
コンビニエンスストアが国境を越えた融資を展開することについて、通知は、条件に合致するハイテク技術と「専精特新」中小企業が外債の便利化額の試験を展開することを支持することを提出した。非金融企業の複数の外債が1つの外債口座を共用することをサポートする。企業がオンライン方式で外債登記を行うことをサポートする。同時に、貿易輸出の背景を持つ中国の外貨貸付の為替決済と為替購入の返済をさらに便利にする。
「これらの措置は主に対外貿易企業の融資コストを低減し、対外貿易企業が中国国際の2つの市場、2つの資源を十分に利用し、対外貿易企業が海外から低コストの融資を受けることを支持するためである」。同責任者は記者団に対し、「専心特新」中小企業も初めて試験範囲に入れられたと述べた。
また、外国為替業務サービスの最適化については、越境業務のデジタル化レベルをさらに向上させ、銀行が電子化などの方法で業務処理の効率を高めることをサポートし、金融機関が業務処理のネットワーク化、無紙化を実現することを推進し、企業により効率的で便利な越境資金決済サービスを提供することを通知した。
人民元双方向変動”主旋律”下企業為替レートリスク管理再迎”アシスト”
近年、人民元の為替レートの市場化レベルが日増しに向上するにつれて、人民元の為替レートの双方向の変動、弾力性が強化され、企業、特に対外貿易企業の為替レートリスク管理は、重要性がますます際立っている。
今回の通知は、銀行のサービスの最適化、取引コストの低減、本貨幣決済の拡大、銀政企業の協力の強化など多くの措置を導き、企業の為替レートリスク管理などのサービスをさらに改善するのに有利であると提案した。
「中小企業が中小都市、県域に広がっているため、関連措置の意図の一つは、銀行が経営する「末端」、すなわちそれらの支店を支持し、派生品の専門化業務をより深く行うことができ、現地の中小企業が外国為替リスクの開放を管理するのに本当に役立つことだ」。同責任者によると、銀政企業の協力を強化することは、銀行、政府、企業の協力を通じて、企業が派生品取引に参加するコストをさらに削減することだという。
「コスト削減」のもう一つの鮮明な体現は、中小零細企業の外国為替派生品取引に関連する銀行間外国為替市場取引手数料の免除を通知することである。この政策の配当は昨年より大幅に上昇した。2021年、中小零細企業の為替レートのリスク回避コストを下げるため、中国外国為替取引センターは中小零細企業の派生品取引に関する銀行間外国為替市場取引手数料を半減した。
しばらくの間、外国為替局は企業などの各種市場主体が為替レートの変動リスクを管理することを支持し、積極的な効果を得た。外国為替局の関係部門の責任者は記者に対し、2021年、企業が長期、オプションなどの外国為替派生製品を利用して為替レートリスクを管理する規模は59%増加し、外国為替保証比率は4.6ポイント上昇して21.7%に達したと明らかにした。
中国債市場全体の開放を推進し、資金をさらに便利に「導入」
外国為替分野の改革開放を深化させることも通知の重要な内包の一つである。通知によると、銀行間と取引所債市場の統一参入基準を推進し、参入プロセスを簡素化し、海外投資家が国内債市場に投資する資金管理を完備させる。海外機構の国内発行債券(パンダ債)資金管理を最適化し、パンダ債発行主体の国内関連企業は実需原則に基づいて関連パンダ債資金を借りることができる。
「全体的に見ると、これらの措置は中国債市場の全体的な開放を推進し、外資が国内債市場に投資する資金管理規則を統一し、資金の送金管理手続きを最適化し、海外機関の投資家が中国債市場に投資することをさらに便利にする」と述べた。外国為替局の関連部門の責任者は明らかにした。
記者は、関連政策が発表された後、中国債市場全体の対外開放をさらに推進し、海外投資家が中国債市場に投資する便利さを高め、より多くの海外投資家を中国債市場に誘致することができることを明らかにした。
海外機関の投資家を便利にする面で、同責任者は、後続の投資登録手続きをさらに簡素化する見込みだと明らかにした。「条件が成熟した時、海外機関投資家(QFII/RQFII)は国内証券先物投資資金登録業務を行い、銀行に下放し、プロセスはより便利になり、海外投資家の中国証券市場に対する投資需要をよりよく満たすことができる」と述べた。
通知はまた、輸出信用保険の支援作用を発揮しなければならないと述べた。保険機構を誘導して中小微対外貿易企業に対する保険賠償効率を高める。ここ数年来、外国為替局は越境金融サービスプラットフォーム「輸出信用保証書融資」の応用シーンを構築し、銀行により豊富な越境貿易情報検査サービスを提供し、対外貿易企業の信用保証書融資業務を正確にサービスしている。