債務の泥沼に陥っている Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) とその実制御人の盧志強は、最近の生活はとても苦しくて、これはいいえ、借金を追う人がまた来ました。
4月22日夜、 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) は公告を発表し、持株子会社武漢中央商務区株式会社(略称「武漢会社」)から武漢中院から訴訟資料を受け取ったと発表した。上海臻岩置業有限会社(略称「上海臻岩」)は契約紛争を理由に武漢会社を裁判所に訴えた。
注目すべきは、同じ不動産界の大物である孫宏斌も今回、融創が盧志強と Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) を裁判所に訴えたことだ。
多くの資産を凍結されたばかりの Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) は、契約紛争と債券取引紛争で、上海臻岩、民生信託、融創グループに起訴され、訴訟金額は合計52.17億元に達した。
実際、上記52億元を超える訴訟は汎海系債務問題の氷山の一角にすぎない。2020年から、盧志強が舵を取った汎海系傘下の複数の会社が債務違約問題を相次いで暴露し、2021年に裁判所に強制執行された金額だけで60億元を超えた。今年4月12日、 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) の持株株主である中国汎海保有会社の21.84億株が司法凍結された後、中国汎海が保有している会社のすべての株式が司法凍結状態にある。
汎海系の債務波紋も、会社の株の2級市場での動きに直接影響を及ぼしている。この間、会社の株価が不動産プレートを借りて急騰したきっかけも風に乗って上昇したが、この5取引日の株価はまた急落し、昔の千億の時価総額の「大白馬」の最新の時価総額は85億元未満に下がった。
また借金を追われ、訴訟金額は52億を超えた
まず、会社と上海臻岩の契約紛争を見ます。
公告によると、この事件の原因は武漢会社が2019年に上海臻岩と商品住宅売買契約を締結し、武漢会社が上海臻岩に保有している武漢時代中心2号棟の資産を前売りすることを約束し、上海臻岩は計15.01億元の住宅購入金を支払ったことだ。上記の資産はまだ交付されていないため、上海臻岩は武漢会社を裁判所に訴え、武漢会社に支払済み項目の返還と支払資金の占用利息の支払いを要求した。
上述の紛争に対して、上海臻岩の核心訴訟は法に基づいて武漢会社に上海臻岩にすでに支払った住宅購入金15.01億元を返還し、資金の占用利息損失を支払うように判決した。
同時に、上海臻岩は裁判所に財産保全を申請し、武漢中院は許可し、武漢会社が保有している大連汎海建設投資有限会社の100%株式(凍結期間は3年)を凍結し、武漢会社が江漢区王家墩地区の元空軍漢口空港内にある土地使用権(封鎖期間は3年)を封鎖した。
民生信託と Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) の3つの債券紛争を見てください。
公告によると、民生信託は2020年にそれぞれ Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) が発行した「20汎制御01」「20汎海01」「20汎海02」の3つの債券を購入したか、あるいは汎海系の債務の穴がますます大きくなっているため、民生信託は債務紛争を理由に、現在、会社に債券の元利を早期に返済し、株式質押権を行使することを要求し、中国の汎海、盧志強に連帯返済責任を負うように要求している。
さらに、民生信託の全体的な訴訟請求は、民生信託に合計19.84億元の債券元金と利息を返済するように判決した。中国の汎海、盧志強は上述の訴訟請求のすべての金額に対して連帯返済責任を負うことを判決し、民生信託は訴訟請求の範囲内で Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) が保有する武漢会社の登録資本に対応する株式、北京汎海信華置業有限会社の登録資本に対応する株式の割引またはオークション、変売所得の価格を優先的に返済することを判決した。
民生信託とは少し異なり、融創グループが購入した Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) 債券は実質的な違約が発生した。
振り返ると、 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) は2018年9月に「18海制御01」を発行し、発行金額は40億元、期限は3年である。融創グループは前期に「18海制御01」債券を購入し、「18海制御01」債券が2021年11月10日に期限切れになったことを考慮し、会社は期限通りに融創グループに残りの元利を支払うことができず、融創グループは会社、中国汎海、盧志を北京金融裁判所に訴えた。
融創グループの訴訟請求は:判決 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) 融創グループに元金15.67億元、期内利息1.65億元及び違約金を支払う。判決 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) 直ちに融創グループが本件債権の実際に発生した合理的な費用を賠償し、財産保全保証費、弁護士費、公告費などを含む。融創グループに Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) が保有する武漢会社の42.12億株の株式を割引またはオークション、変売して得た価格を優先的に返済する権利を与える。中国の汎海、盧志強に上述の訴訟請求に対して連帯返済責任を負うように命じた。
合計52億元を超える賠償訴訟について、 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) は、上記の訴訟が進展していることを考慮して、現在会社への最終的な影響を推定することはできないと述べた。
持株株主の持分はすべて凍結されました
複数の債務紛争や違約に関連するほか、 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) の持株株主である中国汎海が保有する会社のすべての株式も司法で凍結された。
振り返ってみると、 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) は4月11日夜、同社が深セン支社に上場したシステムを調べたところ、同社の持株株主である中国汎海が保有している会社の株式は約21.84億株(持株比率68.741%)が4月8日に司法で凍結されたと発表した。これにより、持株株主の中国汎海が保有する会社の株式は約31億7700万株(会社の総株式の61.15%を占める)で、いずれも司法で凍結された。
持株株主が保有する株式がすべて司法で凍結されたことについて、 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) は、この事項が会社の生産経営に重大な直接的な影響を及ぼさず、会社の持株株主、実際の支配者に変更をもたらすこともないと述べた。しかし、会社は今回凍結された株式が司法オークションで成約したり、他の強制的な名義変更が発生したりした場合、持株株主や実際のコントロール者が変更されるリスクがあることをリスク提示しています。
また、 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) の資産の一部も債務問題で凍結された。
会社は4月19日夜、北京市第二中級人民法院、北京金融裁判所が会社の一部の資産を凍結し、汎海株式投資管理有限会社の100%株式などを含め、凍結期間はいずれも3年であることを明らかにした。会社は、凍結事項に関連する関係者を確認し、紛争をできるだけ早く解決し、凍結された会社の資産を釈放するよう努力していると明らかにした。
指摘しなければならないのは、重い債務問題のほかに、 Oceanwide Holdings Co.Ltd(000046) の経営表現も憂慮されていることだ。同社は2021年の年報を発表していないが、今年1月に発表された2021年の業績予告によると、同社は2021年の純損失または90億元-110億元に達すると予想している。
業績の大幅な赤字について、会社は主に多方面の原因によると述べた。一つは、海外のマクロ経済環境の変化とCOVID-19肺炎の疫病の影響を受け、海外プロジェクトは将来回収可能な金額が減少すると予想され、米国の不動産プロジェクトとインドネシアの発電所に対して減価償却の準備を計上した。第二に、会社の持株子会社の民生信託は個別リスクプロジェクトの状況に対して、公正価値損失と減損準備を慎重に計上した。三つ目は報告期間に損益に計上する財務費用の増加である。
巨額の債務が押しつぶされた汎海系が、果たしてこの危機を乗り越えられるのか、注目されている。
