今回の株式発行後、創業板市場に上場する予定で、この市場は高い投資リスクを持っている。創業板会社は革新投入が大きく、新旧産業の融合が成功するかどうかの不確実性があり、まだ長期的で、経営リスクが高く、業績が不安定で、退市リスクが高いという特徴があり、投資家は大きな市場リスクに直面している。投資家は創業板市場の投資リスクと当社が開示したリスク要素を十分に理解し、投資決定を慎重にしなければならない。維峰電子(広東)株式会社
WCON Electronics (Guangdong) Co., Ltd.
(広東省東莞市虎門鎮路東社区長興路01 A)
株式を初めて公開発行し、創業板に上場して株式募集説明書(登録原稿)当社の発行申請は深セン証券取引所と中国証券監督会を通じて相応の手続きを履行する必要がある。本募集説明書(登録原稿)は、株式を発行するための法的効力を有さず、予め開示されたものに限る。投資家は正式に公告された募集説明書を投資決定の根拠としなければならない。
推薦機構（主代理店）
新疆ウルムチ市ハイテク区(新市街地)北京南路358号
大成国際ビル20階2004室
宣言
中国証券監督管理委員会、取引所が今回の発行に対して行ったいかなる決定や意見も、登録申請書類と開示された情報の真実性、正確性、完全性を保証していないし、発行者の利益能力、投資価値、投資家の収益に対して実質的な判断や保証をしていない。これとは反対の声明はいずれも虚偽の不実な陳述である。
「証券法」の規定によると、株式は法に基づいて発行された後、発行者の経営と収益の変化は、発行者が自ら責任を負う。投資家は発行者の投資価値を自主的に判断し、自主的に投資意思決定を行い、株式が法に基づいて発行された後、発行者の経営と収益の変化または株価の変動による投資リスクを自ら負担する。
発行者及び全取締役、監事、高級管理者は株式募集説明書及びその他の情報開示資料に虚偽記載、誤導性陳述又は重大な漏れがないことを承諾し、相応の法律責任を負う。
発行者の持株株主、実際の支配者は、本募集説明書に虚偽の記載、誤導性陳述または重大な漏れがないことを承諾し、相応の法律責任を負う。
会社の責任者と主管会計の仕事の責任者、会計機構の責任者は株募集説明書の中の財務会計資料が真実で、完全であることを保証する。
発行者及び全取締役、監事、高級管理者、発行者持株株主、実際の制御者及び推薦人、引受の証券会社は、発行者の募集説明書及びその他の情報開示資料に虚偽記載、誤導性陳述又は重大な漏れがあり、投資家が証券発行と取引において損失を受けた場合、法に基づいて投資家の損失を賠償することを約束する。
推薦人及び証券サービス機構は、発行者が今回公開発行のために作成し、発行した書類に虚偽の記載、誤導的な陳述又は重大な漏れがあり、投資家に損失をもたらした場合、法に基づいて投資家の損失を賠償すると約束した。
リリースの概要
発行株式タイプ国内人民元普通株(A株)
今回の公開発行数は発行後の発行者総株式の25%を下回らず、発行株数183200万株を超えない。今回の発行株式はいずれも公開発行の新株で、既存株主は株式を公開発売しない。
1株当たり1.00元
1株当たり発行価格
発行予定日年月日
上場予定の取引所とプレート深セン証券取引所創業板
発行後の総株式数は7326万2396万株を超えない
推薦人、主引受商 Shenwan Hongyuan Group Co.Ltd(000166) 証券引受推薦有限責任会社
募集説明書締結日2022年4月11日
重大事項の提示
当社は特に投資家に注意を促し、投資意思決定を行う前に、必ず本募集説明書の本文のすべての内容をよく読んで、特に以下の重大な事項に注目しなければならない。一、特別リスク提示
当社は投資家に本募集説明書の「リスク要素」部分を真剣に読むように注意し、特に以下のリスクに注意する:(I)国際マクロ経済政治情勢変動リスク
コネクタは電子回路における接続橋梁であり、その発展は国際マクロ経済の政治情勢と大きく関連している。マクロ経済の変動はコネクタ下流、例えば工業制御、自動車及び新エネルギーなどの関連業界に異なる程度の影響を及ぼし、さらにコネクタ業界の需要に影響を与える。
ここ数年来、国際経済の政治情勢は複雑で変化が多く、世界貿易摩擦の進級と政策の不確実性が増加し、COVID-19疫病の不利な影響を重ね、世界経済の不確実性リスクが激化し、将来、輸入原材料、輸入設備の購入、または将来の輸入原材料の価格または為替レートに重大な不利な変化が発生し、会社の納品品質とコストレベルに影響を与える可能性がある。さらに会社の生産と販売に不利な影響を及ぼす。
報告期間中、発行者の海外販売収入はそれぞれ943808万元、1140080万元、1474612万元で、会社の主な業務収入に占める割合はそれぞれ41.06%、41.96%、36.36%だった。国際経済の政治情勢がさらに悪化し、コネクタ業界の貿易環境と政策に影響を及ぼし、会社の海外顧客の需要が減少した場合、会社が積極的な対応措置を取らなければ、会社の経営業績に不利な影響を及ぼす可能性がある。（Ⅱ）賃貸工場の権利及び移転リスク
本募集説明書の署名日までに、広東省東莞市虎門鎮路東社区長興路01 Aにある生産経営場所は賃貸取得であり、賃貸側は実際のコントロール者がコントロールする関連企業豊正堂である。同所の生産経営場所の敷地面積は1687630平方メートルで、すでに「国有土地使用証」(東府国用[2005]第特1287号)を取得し、工場の面積は3115000平方メートルで、工場の建物はまだ家屋権属証明書を処理していない。財産権に瑕疵がある。同所の工場の所在地はすでに深茂高速鉄道浜湾駅TOD区の全体計画の範囲内に組み入れられており、関連政府機関はまだ具体的な実施計画を発表していない。発行者は将来、移転を要求されたり、この工場の使用を継続できないリスクがある可能性がある。
賃貸工場の生産経営は東莞の現地で普遍性があるにもかかわらず、発行者の生産経営は場所に対して特別な要求がなく、周辺には同じタイプの工場が大量にあり、賃貸生産に使用することができ、発行者はすでに現在の生産経営場所付近で用地面積1470155平方メートルの工業用地を取得して新しい工場の建設に使用し、将来生産経営職能を新しい工場に移転する計画である。しかし、上述の自建工場が竣工し、関連部門の検収プロセスを通じて、正式な生産条件に達する前に、会社は依然として既存の賃貸工場内で生産経営活動を展開しなければならない。
また、工場の移転過程には、設備の解体調整、生産計画の組織と調整、移転費用の支出などが含まれている。移転計画の実施が予想に達しない場合、移転過程で機械設備が損傷したり、移転期間中に段階的な操業停止により早期に備品したりするなどの対応措置が販売需要を満たすことができない場合、正常な生産と納品期間に影響を与え、さらに会社の正常な経営と業務展開に影響を与える。会社の生産工場が移転した後、一部の取引先が発行者に対してサプライヤー関連資質認証評価を再開したり、審査手続きを再履行したりすることを要求するリスクを排除せず、関連資質認証期間を再実施すると、当該取引先の注文数に影響を与え、さらに会社の業務展開に影響を与える可能性がある。将来、前述のリスクが発生すると、会社の生産経営に不利な影響を及ぼす可能性がある。(III)業界競争の激化リスク
グローバルコネクタ業界全体の市場化が高く、競争が激しい。市場規模から見ると、コネクタ上位10社は主に欧米、日本などの企業が占めており、集中化傾向にある。会社はコネクタ業界で20年近く運営されていますが、国際的な有名な企業に比べて、経営規模、市場占有率などの面で大きな差があります。
国際コネクタ大手が続々と中国に生産基地を設立し、中国市場を開発し、中国のコネクタ企業が次々と拡大するにつれて、将来の市場競争は激化する可能性がある。会社がますます激しい市場競争の中で、技術研究開発、生産技術、製品品質、応答速度、マーケティングなどの面で持続的に向上しなければ、会社の市場競争力が低下し、会社の将来の経営業績に不利な影響を与える可能性がある。(IV)粗利率低下リスク
報告期間中、会社の主な業務粗金利はそれぞれ45.33%、47.83%、45.59%で、高いレベルを維持している。同業界の上場企業に比べて、会社の現段階の営業収入と利益規模は相対的に小さく、リスク抵抗能力は弱い。会社は次の段階で市場規模の増加と利益レベルの向上をバランスさせる。今後、下流市場の規模の伸び率が減速すれば、競争が激化し、会社の製品価格が下落圧力に直面し、会社が価格調整戦略を取って競争に対応する可能性を排除せず、会社の粗利率が低下するリスクがある。同時に、後期に会社がより大きな競争が激しい市場に進出したり、会社の新製品がカバーする分野が広がるにつれて、会社の収入規模が増加し、粗利率が下がるリスクがある。
会社の工業制御コネクタ市場は、将来、国産代替の程度が強化され、市場容量が持続的に拡大するにつれて、他の分野のコネクタ企業がこの分野の競争をさらに激化させる可能性がある。会社が新製品の開発、生産プロセスの自動化などの面で引き続き高いレベルを維持できない場合、新企業の進出や既存企業の生産規模の拡大により、競争を激化させ、さらに会社の市場シェア、粗利率の低下を招くリスクがある。
また、電子部品業界の下流応用分野は広く、市場需要と業界傾向の変化が速い。もし会社が製品の方向で正確な研究判断をしなければ、新製品の開発がタイムリーでないと、新しい市場の需要にタイムリーにマッチングできず、新しい業界のトレンドにフォローし、技術のアップグレードと製品の反復に対応し、一部の顧客の販売収入に下落するリスクをもたらす可能性がある。同時に、消費型コネクタに比べて、工業制御コネクタ自体は製品のライフサイクルが長く、反復が遅いという特徴があるため、会社は反復が遅く価格が低下し、粗利率が低下するリスクに直面する可能性がある。二、今回の発行に関する重要な承諾
今回の発行に関する重要な承諾には、会社の上場前の株主が保有する株式のロック承諾、持株意向及び減持意向承諾、株価を安定させる措置と承諾などが含まれており、具体的には本募集説明書「第10節投資家保護」の「四、今回の発行に関する主要な承諾事項」を参照してください。三、今回の発行前の繰越利益の分配手配及び発行後の会社の配当政策
2021年3月13日、会社は2020年年度株主総会を開き、「会社が初めて株式を公開発行する前の繰越利益分配に関する議案」を審議・採択し、会社が初めて株式を公開発行する前に繰越した未分配利益を発行後の新旧株主が持株比率で共有することに同意した。今回の発行後の配当政策は、本募集説明書「第10節投資家保護」の「二、配当及び発行前の繰越利益手配」を参照してください。四、期後の主な財務情報と経営状況
財務報告監査基準日から本募集説明書締結日までの間、会社の経営状況は良好で、会社の主な業務、経営モデルに重大な変化は発生しなかった。会社の主要な取引先、サプライヤー、高級管理職と核心技術者はいずれも安定を維持し、会社に重大な不利な影響を及ぼす事項も現れず、投資家の判断に影響を与える可能性のあるその他の重大な事項も現れなかった。
目次
宣言…1リリース概要……2重大事項提示…3
一、特別リスク提示……3
二、今回の発行に関する重要な約束……5
三、今回の発行前の繰越利益の分配手配及び発行後の会社の配当政策……5
四、期後の主な財務情報と経営状況……5ディレクトリ・・・7第一节釈义……11第2節概要・・・18
一、発行者及び今回発行された仲介機構の基本状況……18
二、今回の発行概況…18
三、発行者の報告期間の主な財務データと財務指標……20
四、発行者の主な業務状況……20五、発行者自身のイノベーション、創造、創意特徴、科学技術イノベーション、モデルイノベーション、業態イノベーション
新旧産業の融合状況……21
六、発行者が選択した具体的な上場基準……23
七、発行者会社の管理特殊手配などの重要な事項……23
八、資金の用途を募集する……23第3節今回のリリース概要……25
一、今回の発行の基本状況…25
二、今回発行された関係当事者……26
三、発行者と仲介機関の関係……27
四、上場の重要な日付を発行する……27第四節リスク要因……28
一、経営リスク……28
二、イノベーションリスク……31
三、技術リスク……31
四、内部制御リスク……32
五、財務リスク……32
六、法律リスク……33
七、賭博協定のリスク……34
八、資金投資プロジェクトのリスクを募集する……35
九、発行失敗リスク……35第五節発行者の基本状況……36
一、発行者の基本情報……36
二、発行者の設立状況と報告期間内の株式と株主の変化状況……36
三、発行者の株式構造と組織構造……46
四、発行者持株及び参株会社の状況…
