今年に入ってから、証券会社の取引システムのダウンタイムが頻発し、お客様が多い大手証券会社も少なくありません。先日、＊ China Merchants Securities Co.Ltd(600999) 、＊ Huaxi Securities Co.Ltd(002926) は相次いで投資家に取引システムの崩壊を反映された。これに対して、業界関係者は、背後に自主研究開発の程度が低く、システムの遺留問題が多く、業務が複雑であるなどの多方麺の原因があると考えている。
証券会社取引システムの安定性が注目されています
2ヶ月ぶりに、 China Merchants Securities Co.Ltd(600999) に再び取引システムの障害が発生しました。5月16日朝、ある投資家はネット上で、 China Merchants Securities Co.Ltd(600999) PC端とApp端システムがログインできず、正常な取引ができないと反映した。同じ日、 Huaxi Securities Co.Ltd(002926) 取引システムも朝の段階で障害が発生し、取引できなくなりました。朝の引けまでに関連状況は解決されたが、取引システムのダウンタイムによる経済損失を直言する投資家も少なくない。
これは China Merchants Securities Co.Ltd(600999) 取引システムが2ヶ月以内に2回目の障害です。今年3月14日午前、 China Merchants Securities Co.Ltd(600999) が取引システムの障害で話題になった。
証券会社の取引システムに相次いで故障が発生したことについて、衡泰証券は、主な原因は3つあると述べた。1つは証券会社の業務が複雑だが、技術構造が相対的に古く、証券会社でもサプライヤーでもコア取引システムに大きな調整をする傾向がないこと。第二に、テストのカバー麺が足りず、証券取引システムの依存が非常に多く、銀行、取引所、基金会社など、テスト環境と生産環境が高度に一緻していないことに加え、テストが真実を完全に反映できないことです。第三に、緊急訓練は真実の状況の検証を経ておらず、日常訓練は非取引時間であり、実際に故障が発生した場合は訓練時よりずっと複雑である。
ある証券会社情報技術部の関係者によると、一部の証券会社の取引システムの多くは10年以上前に開発された製品で、構造結合度が高く、長年の業務拡張と改造を経て、システムに残された隠れた危険性が多いという。取引システムのモデルチェンジ過程は、高速で走る列車に車輪を交換するように、高危険性の仕事に属している。また、自主開発の程度は低く、現在、証券会社の核心取引システムは基本的に Hundsun Technologies Inc(600570) Shenzhen Kingdom Sci-Tech.Ltd(600446) などによってサポートされている。
どのように隠れた危険を回避するかについて、恒泰証券は、第一に、基礎環境、ネットワークセキュリティ、ハードウェア設備、応用システムなどの各麺をカバーする完備した監視システムを構築し、システムに存在する問題をタイムリーに発見する。第二に、自動化テストと日常知能巡検 Siasun Robot&Automation Co.Ltd(300024) を結合し、大量の自動化テスト保証システムがオンラインになる前に業務の各分岐がカバーされ、日常巡検 Siasun Robot&Automation Co.Ltd(300024) はユーザーより先に生産環境問題を発見し、早期発見と早期解決を実現し、ユーザーに影響を与えることを避けることができる。第三に、自動化操作に基づくすべての日常操作をカバーするワークフローを構築し、人為的な操作リスクを最大限に避ける。第四に、常態化して応急操作マニュアルを完備し、審査し、毎週応急訓練を手配し、訓練で発見された問題を追跡し、解決し、システムの隠れた危険を取り除き、応急処理能力を向上させる。
ダウンタイムが頻発している背後で、中国基金報記者は、第1四半期の証券会社Appの月間アクティブユーザー数（MAU）が全体的に下落したことに気づいた。易観統計によると、第1四半期、上位10位の証券会社Appの月活環比は2.65%低下した。全体的に見ると、MAUの上位20位の証券会社Appは基本的に競争構造の安定を維持しているが、前期に比べて、 Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211) 、平安証券のApp月活環比はそれぞれ0.76%、0.11%微増したほか、残りの18社の証券会社はすべて異なる程度の下落を示し、その中で、 Huaxi Securities Co.Ltd(002926) は157.92万で、環比は7.39%減少した。安信証券は327万4500万で、前月比7.17%減少した。 Guosen Securities Co.Ltd(002736) は330.6万で、前月比は6.56%減少し、また、銀河証券、 Everbright Securities Company Limited(601788) Citic Securities Company Limited(600030) 前月比は5%を超え、 Zhongtai Securities Co.Ltd(600918) Founder Securities Co.Ltd(601901) China Securities Co.Ltd(601066) Haitong Securities Company Limited(600837) China Merchants Securities Co.Ltd(600999) 前月比は3%を超えた。
上海のある頭部証券会社ネット金部のスタッフによると、証券会社Appの注目度は相場の動きと基本的に正の相関を示し、第1四半期の相場は下落し、投資家の情熱に影響を与え、A株の成約額は縮小し、証券会社Appの月間活動データは全体的に下落したが、まだ正常な範囲内にあるという。
投資家の損失は誰が負担しますか？
取引システムの安全と安定は証券会社の生命線であり、投資家は取引システムを通じて売買命令を下し、1分間のダウンタイムでも投資家に損失を与える可能性がある。
北京尋真弁護士事務所の王徳怡弁護士は中国基金報記者に、証券会社が顧客にアプリを提供するのはサービス行為であり、投資家との間でサービス契約関係を構成していると明らかにした。同じ時間帯に、他の証券会社のAppに技術的な障害が発生していないのに対し、ある証券会社のAppにダウンタイムが発生した場合、論理的にこの証券会社のAppには大きなソフトウェア欠陥があり、システムサービスが基準や要求に達していないことを推定することができ、相応の違約責任を負い、投資家がそれによって発生した経済的損失を賠償しなければならない。誠実信用の商業原則から言えば、証券会社も自発的にお客様に過ちを認め、お客様に実際の賠償を与えるべきです。
しかし、王徳怡氏も、実践操作では、投資家の権利擁護は容易ではなく、2つの難点があると述べた。まず、投資家がAppのダウンタイムによる損失は法律上具体的で明確な計算基準がない。ある証券製品の購入販売は、投資家が利益を得ることができるかどうかとの間に必然的なつながりはありません。具体的な事件の中で、裁判所は証券会社が一定の賠償責任を負うことを適宜判決することができる。次に、このようなサービス類の契約では、証券会社は通常、フォーマット条項の中で技術障害に対して免責を宣言したり、賠償の上限を設定したりします。明確な契約条項がなければ、裁判官は投資家ごとの具体的な状況に基づいて適宜判断しなければならない。
彼はまた、このようなダウンタイム事件が投資家に経済損失をもたらすのは客観的に存在し、救済すべき権利があると強調した。しかし、一人の投資家がクレームを出すのはコストが高すぎて、損をする可能性があります。将来の製度設計では、代表者訴訟製度を導入し、個別事件を通じて賠償規則を確定することが考えられる。
衡泰証券によると、証券会社の取引先Appは連動した複雑な週辺システムであり、システムに問題が発生した場合の迅速な位置決めと修復は証券会社の技術能力の体現であり、処理時間が長いほど、事後の顧客の損失や苦情のリスクは指数級に上昇するという。そのため、堅固なシステム分類の等級別監視警報をしっかりと行い、情報システムの安全安定を保証し、重要な取引ノードを迅速に修復し、できるだけ問題の持続時間を短縮しなければならない。同時に、問題発生期間内に顧客に対して各種操作の整理統計を行い、既存の応急方案に基づいて顧客の問題と苦情を精細に処理し、できるだけ顧客の損失を減らすべきである。
