「世界で4台の電気自動車を販売するたびに、3,0750を使用した電池があります。」この言葉は、過去数年の Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) 「一家独大」の縮図です。しかし、今、「寧王」の電池帝国には「割れ目」が現れているようだ。
先ごろ、中国自動車動力電池産業革新連盟は、2022年4月、 Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) の納車量市場の割合が40%を割り込み、38.28%に低下したことを明らかにした。 Byd Company Limited(002594) が32.18%に追いついただけでなく、「黒馬」の革新航路も6.79%に上昇した。
画像ソース：中国自動車動力電池産業革新連盟
このほど、特許侵害訴訟における中創新航への賠償金額を1億8500万元から5億1800万元に引き上げたことを裁判所に申請したことが確認された。後者の昨年の利益の4倍以上に相当する。このシーソー10ヶ月の特許攻守戦は、現在の動力電池分野の激しいゲームの生き生きとした足となっている。
Byd Company Limited(002594) が Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) の地位に挑戦しているだけでなく、中創新航、 Sunwoda Electronic Co.Ltd(300207) などの後発のショーも勢いに乗って台頭し始め、動力電池産業の地域構造を変え始めた。
都市進化論&啓信宝が共同で発表した「2022全 Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617) 自動車産業地域研究報告」（以下「報告」という）によると、かつて「蘇錫無常」の茎が静寂な常州に帰るにつれて、動力電池産業によって「ひっくり返す」機会を迎えている。すでに動力電池の生産能力85.5 GWhを建設し、全国第一位を占めている。
低調な常州は、すでに全国の動力電池分野の「ステルス都市チャンピオン」となり、事実上の「リチウム電気の都」となっている。
産業は都市の未来を決める。2021年、常州のGDPは8807億6000万元に達し、兆都市に昇進したばかりの東莞に次いで、全国で25位、省内で5位だった。現在、常州はすでに「国際化智造名城、長江デルタ中軸中枢」の位置づけをロックし、兆元目標に向かってスパートをかけている。
構造変化
今年4月、全国の自動車生産販売の下落幅はいずれも4割を超えたが、対照的に、新エネルギー自動車の生産販売の増加幅はいずれも4割を超え、新エネルギー自動車市場の浸透率も歴史的に25.3%に急騰した。
新エネルギー自動車の生産と販売は逆勢いで増加し、自動車業界の重要なリード力となっている。「報告」によると、過去10年間、全 Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617) 自動車浸透率は2012年0.07%から2021年13.36%に拡大し、依然として大幅に上昇している。それでも、この数値は英飛凌の予測である2025年の浸透率が30%に達し、2030年にはさらに50%に向上し、大きな成長空間がある。
中 Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617) 自動車市場シェア
同時に、「芯が欠けて電気が少ない」などの産業チェーンの関連問題はますます足を引っ張ることになっている。動力電池を例にとると、今年第1四半期の中国の電池級炭酸リチウムの平均価格は42.1万元/トンで、前年同期比456%上昇し、理想的な自動車CEOの李想氏は「電池コストの上昇幅は非常にでたらめだ」と叫んだ。
中国流通協会専門家委員会の顔景輝メンバーは城おじさんに対し、「これは現段階の原材料価格やサプライチェーンの問題とも大きく関係しており、国際衝突などの要素によるサプライチェーンの問題も徐々に現れている」と話した。
さらに、啓信宝産業研究専門家は城おじさんに、上流の原材料（例えばリチウム、ニッケル、コバルトなど）の供給が不足しており、対外依存が高いことが動力電池価格の上昇の重要な原因だと伝えた。「疫病の影響で、主要生産国の鉱山の操業停止、海運価格の倍増、ロシアとロシアの情勢なども上流の原材料の供給に影響を与え、原材料価格をさらに高めた」。
また、炭素中和を背景に、自動車企業はサプライチェーンを安定させるために上流の資源争奪戦に次々と参加し、上流の鉱物保有者の売り惜しみ心理を高め、動力電池価格の上昇をさらに激化させたと考えている。
新エネルギー自動車の「心臓」である動力電池は完成車の40%近くのコストを占め、その性能は車両の安全係数、航続距離などの硬性指標を決定するだけでなく、自動車企業の利益能力にも直接影響を与える。企業の登録資本、新規企業と発明特許出願数などの次元から見ると、動力電池を代表とする産業チェーンの中流は、中 Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617) 自動車業界の最も競争力のあるプレートの一つである。
啓信宝のデータによりますと、過去6年間、新エネルギー自動車産業チェーンにおける発明特許申請件数は累計52.61万件に達し、上流20.11万件、下流22.94万件を比較すると、突出した優位性があるということです。
市場構造の変化に反映されているのも、風が吹いている。 Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) で構築された電池帝国は、2021年の中国市の占有率は52.1%で、今年1~4月は47.39%だった。これに対して、 Byd Company Limited(002594) と中創新航市の占有率はそれぞれ2021年16.2%と5.9%から22.75%と7.89%に上昇した。
「寧王」の地位は揺るがないが、「一家独大」の局麺はもう存在しない。現在、中創新航はすでに Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) に代わって広汽新エネルギー車の第一サプライヤーとなり、小鵬自動車もより多くの電池サプライヤーの導入に着手し、中創新航もリストに入った。今年2月、＊ Sunwoda Electronic Co.Ltd(300207) も上汽、広汽、理想、蔚来など多くの自動車企業から投資を得て、これらの自動車企業は同じく＊ Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) の重要な顧客である。
これは外部から Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) 核心顧客群の「脱出」と形容され、中創新航はさらに「虎口奪食」とされている。顔景輝から見れば、これはちょうど市場の非常に活気のある麺を示しており、競争力があってこそ持続的な進歩ができる。
乗り換え追い越し
「一企は一産を持ち、一産は一城を興す」福建省東の小城寧徳因 Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) 逆襲の物語は、今ではよく知られています。あまり知られていないのは、一時「蘇錫常」の組み合わせで脱落した常州も、勢いに乗って起きていることだ。
2021年の売上高は1303億5600万元に達し、純利益は159.31億元だった。このうち、常州に設立された100%子会社である江蘇時代新エネルギー科学技術有限会社（以下「江蘇時代」という）は、本社を除いて最大の子会社で、売上高と純利益はそれぞれ249.01億元、30.65億元だった。
長江デルタの顧客需要を掘り起こすことに基づいて、2016年に、li陽でリチウムイオン電池長江デルタ基地プロジェクトを投資して建設し、生産能力50 GWhを設計した。2017年、また Saic Motor Corporation Limited(600104) と協力してli陽で合弁で生産基地を建設し、生産能力36 GWhを設計した。
これに対応して、江蘇時代、時代上汽動力電池会社（以下「時代上汽」という）が相次いで設立された。 Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) 董事長の曽毓群氏は、li陽を全国ひいては世界最大のリチウムイオン電池製造基地に建設すると公言した。
Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) Saic Motor Corporation Limited(600104) とli陽の「感電」も、常州の無から有へ、道を変えて追い越しの始まりとなった。
「報告」によると、常州新エネルギー自動車産業チェーンの中流企業数は3440社に達し、全国第1位となった。特に動力電池プレートでは、すでに50社近くの規則上の企業が集まっており、動力電池はすでに85.5 GWhに建設され、全国第1位を占めている。
常州政府が発表したデータによりますと、2021年末現在、常州は建設中の生産能力が260 GWhを超え、動力電池の生産量が57 GWhを超え、中国の設備設置量が3分の1を占め、全国1位になったということです。
ここ5年来、常州新エネルギー自動車産業に関する発明特許出願件数は6974件に達し、特許総量第10位に入った。産業段階の分割によって、動力電池関連特許は4444件に達し、全国第1位に位置し、比較的強い革新能力を示している。
寧徳係のほか、 Guangzhou Automobile Group Co.Ltd(601238) が一手に支援した中創新航、バインディング Great Wall Motor Company Limited(601633) の蜂の巣エネルギーも常州企業で、それぞれ全国動力電池市場の占有率第3位と第6位に入った。1-4月、両者の動力電池の納車量はそれぞれ5.09 GWh、1.64 GWhで、市の占有率はそれぞれ7.89%と2.54%だった。
20172021年、常州新エネルギー自動車産業チェーンの融資金額は286539億元に達し、上海（366624億元）と長春（294754億元）に次ぐ。このうち、蜂の巣エネルギーと中創新航の融資額はそれぞれ207.8億元と120億元に達した。
データソース：啓信宝新興産業庫
「常州の優位性は、工業装備と自動車部品分野の基礎が豊富で、動力電池の生産に便利な条件を提供していることにある」。啓信宝産業研究専門家によると、現地政府は登録孵化、精確な招商などの手段を通じて、産業発展の初期にベトリー、中創新航、北汽新エネルギー、星充電などの上下流の関連企業を配置し、国家級企業技術センターなどの産業革新キャリアを積極的に構築し、中国をリードする新エネルギー自動車産業クラスターを形成した。
常州市新エネルギー自動車産業チェーン分野の代表企業
兆を突破する
「蘇南モード」の発祥地として、蘇錫はすでに固有名詞となっている。しかし、1990年代以来、蘇州、無錫は上海に近い地縁優勢と政策環境を借りて、外資を大いに導入して外向型経済を発展させ、新しい都市競争のリーダーとなった。常州は転換の陣痛に陥り、「脱落」の擬問が絶えない。
2020年、蘇州、無錫のGDPはそれぞれ201705億元、1237048億元で、一江の隔てた南通も「兆クラブ」に入ることに成功し、常州のGDPは7805.3億元にすぎず、「蘇錫通」はすでに「蘇錫常」の経済構造に挑戦し始めた。
この年、三国が協力し、三地が共同で建設した蘇錫通科学技術産業園区は南通に着地し、長江三角間融合発展試験区と位置づけられた。「アウト」の危機に直麺して、常州はどのように包囲を突破しますか？
常州市委員会の陳金虎書記はこれまで、「一つの都市は一人と同じように、理想があり、抱負があり、追求があり、位置づけがある」と述べた。常州が狙っている位置づけは、「国際化智造名城、長江三角中軸中枢」である。
新エネルギー自動車産業の風口の下で、「報告」によると、常州は新機運、蜂の巣エネルギーと江蘇時代、時代上汽の4つの先導企業を擁し、2021年の新エネルギー自動車と自動車の核心部品産業の生産額は1300億元を超え、全省の第1位になった。新エネルギー自動車の生産量は約9万台で、全省の約4割を占めている。それに比べて、蘇州、無錫、南京は少し劣っています。
「動力電池の下流では、理想、北汽新エネルギー、 Byd Company Limited(002594) などのヘッドカー企業が常州製造基地を建設したり、建設したりしており、全国でよく売れているプラグインSUV-理想ONEは常州工場で製造されている。また、常州の地元の充電杭運営企業の星充電は急速に発展し、全国最大の充電杭運営企業となり、常州の新エネルギー自動車産業の発展に有力な延長を提供している」啓信宝産業研究専門家はさらに、常州動力電池の上下流細分化市場にも、中国第2位の自動車灯具設計案を提供する星宇車灯、世界市場占有率38%の龍城精鍛など、細分化市場の「小巨人」企業が多く現れていると指摘した。
実際、常州経済の成長率は5年連続で省内の第一陣に入った。2021年と今年の第1四半期、常州はそれぞれ9.1%、4.8%のGDP成長率で江蘇経済マスの上位6都市の首位にランクされ、第1四半期は13.26%の名目で成長率を上げ、さらに全省をリードした。陳金虎氏はこれまで、「兆の城」からわずか一歩離れた常州では、「産業の雄風を立て直し、ダッシュの姿勢で兆の階段を越えるしかない」と述べた。
産業発展計画によると、2025年に常州工業規模の総量は2兆5000億元を超え、製造業の増加値がGDPに占める割合は43%前後になる。その中で、ハイエンド装備クラスター、新エネルギー自動車及び自動車核心部品クラスターはそれぞれ6000億元、4000億元を突破し、新エネルギーと新材料クラスターはそれぞれ1500億元を突破しなければならない。
間違いなく、新しい都市競争の中で、これは常州最大の「時と勢」であり、「長江三角中軸中枢」の都市地位を本当に確立できるかどうかの鍵となるだろう。
