風力発電：海風が力強く、陸風が生き生きとしている。海上風力発電の麺では、下半期の中国海上風力発電の入札規模は持続的に放出され、山東省、広東省などの海風プロジェクトの建設が推進されるにつれて、業績端も回復する見込みだ。下半期を展望すると、海外市場の海上風力発電政策はプラス符号化される見込みだ。イギリスの第4ラウンド海上風力発電CFD入札結菓は2022年に発表される見込みで、プロジェクトの総規模は10 GWに近づく見込みで、海外の大型海上風力発電プロジェクトの着地は可能です。中国の風力発電機の大型化はさらに加速し、下半期には国際風力発電機企業がより大きな単機容量の新製品を発売し、さらに本を下げる空間を開くことが期待されている。これらの要素は中国外海上の風力発電の将来の発展見通しに対する市場の予想を強化する。陸上風力発電では、下半期に需要シーズンに入り、企業の利益状況が明らかに修復された。陸上風力発電機の入札募集は持続的な放量が期待され、風力発電機の大型化傾向が緩和され、入札価格は安定し、回復する見込みだ。分散式風力発電は政策の着地期に入り、モデルプロジェクトは申告を開始し、陸上風力発電需要のさらなる放出量の空間と期待を開くことが期待されている。
光起電力：需要が持続的に強く、好ましいα。2021年以来、石炭などの伝統的なエネルギー価格は上昇傾向にあり、ロシアとロシアの衝突はさらに伝統的なエネルギー価格を押し上げ、伝統的なエネルギー価格の大幅な上昇は太陽光発電の伝統的なエネルギーに対する経済性を押し上げた。ロシアと烏の衝突を背景に、自国、本地域の再生可能エネルギーの発展を加速させ、伝統的なエネルギーの対外依存度を下げることで共通認識になっている。米国は東南アジア四国から輸入された Cecep Solar Energy Co.Ltd(000591) 電池パネル関連製品に24ヶ月の関税免除を与えると発表した。太陽光発電業界が直麺する海外貿易保護は緩和されるか。以上の要素は光起電力業界の成長駆動力を強化した。シリコン材料の供給能力の状況と結びつけて、2022年に中国の光起電力新規搭載機は80 GW以上に達する見込みで、世界の光起電力新規搭載機は230240 GWに達する見込みです。2023年には世界の光起電力新規搭載機の20%以上の成長が期待されている。産業チェーンの麺では、新型電池の浸透が加速し、コンポーネントの集中度が持続的に向上し、微逆とエネルギー貯蔵インバータは成長速度の速い細分コースになる見込みで、細線化の傾向は金剛線の「インフレ」を助長し、これらの景気段階の超過収益をよく見ている。
投資提案：風力発電の方麺では、海上風力発電と陸上風力発電の2つの本線に注目することを提案します。海上風力発電は中国外需要の共振を迎える見込みで、 Dajin Heavy Industry Co.Ltd(002487) Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) Ming Yang Smart Energy Group Limited(601615) などを推薦する。陸上風力発電は分散式風力発電などの応用シーンの開放から利益を得て、風力発電機と部品の需給構造は改善する見込みがあり、 Riyue Heavy Industry Co.Ltd(603218) Xinjiang Goldwind Science And Technology Co.Ltd(002202) などを推薦する。光起電力の麺では、業界の景気度が持続的に向上し、2022年と2023年には世界の光起電力新規搭載機が急速に増加する見込みだ。あるかもしれないαの新型電池、コンポーネント、インバータ、金剛線などの一環として、 Longi Green Energy Technology Co.Ltd(601012) Yangling Metron New Material Co.Ltd(300861) Tongwei Co.Ltd(600438) などを推薦し、禾邁株式、 Ja Solar Technology Co.Ltd(002459) などに注目することを提案した。
リスクの提示：1）電力需要の増加速度が予想に及ばないリスク；2）一部の段階で競争が激化するリスク；3）貿易保護現象が激化するリスク；4）海上風力発電の降下速度は予想に及ばない。
