2022年5月の市場表現の回顧
2022年5月1日から2022年5月31日まで、上証指数は4.57%上昇し、上海深300は1.87%上昇し、創業板総合は6.36%上昇し、中証1000は10.79%上昇した。申万一級電力設備業界は12.43%上昇し、業界の上昇幅は月3/31位で、上証に勝ったのは7.86ポイントだった。申万一級国防軍需産業は11.27%上昇し、業界の上昇幅は月4/31位で、上証に勝ったのは6.70ポイントだった。申万一級機械設備業界は10.41%上昇し、業界の上昇幅は月6/31位で、上証に勝ったのは5.84ポイントだった。
申万一級機械設備業界では、月間上昇幅の上位5株は Baota Industry Co.Ltd(000595) 5、銘科精技、 Shanghai Tianyong Engineering Co.Ltd(603895) 5 Jiangyin Hengrun Heavy Industries Co.Ltd(603985) 、及び Jiangsu Tongli Risheng Machinery Co.Ltd(605286) で、上昇幅はそれぞれ125.95%、77.95%、70.67%、59.23%、54.39%だった。下落幅の上位5株は宏徳株、 Henan Huanghe Whirlwind Co.Ltd(600172) Liaoning Fu-An Heavy Industry Co.Ltd(603315) Tianma Bearing Group Co.Ltd(002122) Zhejiangtailin Bioengineering Co.Ltd(300813) で、下落幅はそれぞれ-22.21%、-14.15%、-11.47%、-9.54%だった。
申万一級国防軍需産業では、週の上昇幅の上位5株は Shaanxi Zhongtian Rocket Technology Co.Ltd(003009) Costar Group Co.Ltd(002189) Addsino Co.Ltd(000547) North Industries Group Red Arrow Co.Ltd(000519) Aerospace Hi-Tech Holding Group Co.Ltd(000901) で、上昇幅はそれぞれ33.89%、28.67%、26.60%、19.86%、19.54%だった。下落幅の上位5株は Huaxun Fangzhou Co.Ltd(000687) 、ST新研、 Beijing Fjr Optoelectronic Technology Co.Ltd(688272) Guangzhou Hi-Target Navigation Tech Co.Ltd(300177) 、および Jianglong Shipbuilding Co.Ltd(300589) で、下落幅はそれぞれ-53.03%、-7.88%、-2.19%、-1.60%と-1.15%だった。
申万一級電力設備業界では、週の上昇幅の上位5株は江蘇華辰、 Shanghai Aiko Solar Energy Co.Ltd(600732) Shenzhen Clou Electronics Co.Ltd(002121) Jiangsu Goodwe Power Supply Technology Co.Ltd(688390) と同享科学技術で、上昇幅はそれぞれ160.64%、85.34%、73.59%、54.53%、51.09%だった。下落幅の上位5株はST海核、 Guizhou Zhenhua E-Chem Inc(688707) Shanghai Holystar Information Technology Co.Ltd(688330) Sunway Co.Ltd(603333) Hunan Zhongke Electric Co.Ltd(300035) Guangdong Tonze Electric Co.Ltd(002759) で、下落幅はそれぞれ-14.32%、-7.84%、-5.51%、-4.58%と-3.58%だった。
2022年6月の核心投資観点
2022年には
基本麺の角度から、2022年は以下の3つの方麺の投資機会に重点的に注目しなければならない。デジタル化と知能化の傾向の下で、私たちは新しいインフラ建設の方向に焦点を当て、5 G、汎半導体、知能化応用産業チェーンの投資機会に重点的に注目しなければならない。二重炭素背景のグリーン化の傾向の下で、私たちは低炭素新エネルギーと貯蔵エネルギーと省エネ排出削減産業チェーンの投資機会に焦点を当てなければならない。内循環建設と製造業の産業チェーン再構築の傾向の下で、私たちは航空宇宙飛行と肝心なハイエンド汎用機電設備と部品産業チェーンの国産化の投資機会に重点的に注目しなければならない。
2022年第2四半期：
大口商品の価格は引き続き上昇し、大幅に変動し、世界の金融規則は各衝撃に直麺し、米国の金利引き上げ、中米の中国株に対する監督管理衝突、国際大口商品のドル化供給は中国の金融市場により多くの衝撃と影響を与えるだろう。国外の疫病管理製御政策の予想を超えて脱退し、国外の供給を急速に回復させ、中国の製造業の輸出注文が下落した時点と程度は予想を超える可能性がある。米露の衝突、国際大口商品のドル化、人民元の上昇により、資源品価格は引き続き上昇し、大幅に変動し、製造業のコストに対する衝撃が高まっている。総合的に考慮すると、現在の中国製造業の経営限界は悪化しており、当初は製造業の業績が第2四半期から力を入れると予想されていたが、現在の業界の第2四半期全体の経営業績の予想には大きな不確実性がある。
基本麺の論理から見ると、1.それらの空間大会道の良い傾向が確定した先進的な製造方向に注目し、政策方向が最も確定した新しいインフラサブプレートに焦点を当てる。2.依然として低炭素新エネルギー及び貯蔵エネルギーと省エネ排出削減産業チェーンの投資機会に焦点を当てなければならない。3.世界貿易情勢は引き続き悪化し、国産化代替は最も製御可能で最も確定的な分野と傾向である。国家競争力の核心資産を引き続き配置し、自主的なハイエンド機械加工能力を備えた企業は、カード位置の優位性を備え、重要な部品の輸入代替を実現することを選択し、あるいはボトムアップで成長の確実性を備えた基礎部品企業に注目している。3.具体的には、新エネルギー発電と電池（水素エネルギー、原子力、リチウム電池、風力発電、太陽光発電）、軍需産業装備（航空宇宙装備、北斗航法、衛星モノのインターネット、民用大航空機）、デジタル経済新インフラ（5 G、モノのインターネット、集積回路、第3世代半導体）などのサブプレートと、自主的なコアマシンの加工能力を持つ基礎部品企業の輸入代替を実現するための基礎部品企業に引き続き注目している。
2022年6月には
6月は第2四半期の最後の月です。先月は自動車、石油石化、電力設備、国防軍需産業、基礎化学工業などのプレートが上昇し、不動産、銀行、非銀金融、医薬生物、家庭電化製品などのプレートが最悪だった。 Hithink Royalflush Information Network Co.Ltd(300033) 概念プレートの中で、深センの国資改革、インターネット宝くじ、トウモロコシ、燃料用エタノール、中央企業の国資改革などのプレートの表現が最もよく、猿天然痘概念、肝炎概念、スーパー真菌とキャンプ経済などの指数の表現が最も悪く、月次収益率はすべてマイナスである。
5月の市場の主な線は重点都市の操業再開、EUの対ロシア石油・ガス製裁の最終的な着地、国の自動車消費を支持する政策の着地、ヨーロッパと国の新エネルギーに対する計画案の超予想及び軍需国有企業の改革の China Avionics Systems Co.Ltd(600372) での超予想着地にある。これらのニュースは共同で関連プレートの反発を推進し、もちろん最も重要なのは国家がすべての手段を尽くして成長を保つ態度に対して市場に自信を与えることです。
5月のこのリバウンドは、第1週目に2回底を探り、第2週目にリバウンドを確認し、第3週目に加速し、第4週目に再び下を探り、現在第5週目も6月第1週目に再び攻撃を開始し、3100点以上を安定させています。6月第1週、上証指数は引き続き上昇する見込みだが、構造的に見ると、市場は依然としてホットスポットの急速な輪動を呈し、超上昇し、下落し、超下落し、上昇を補う態勢を呈しており、このような態勢は続くと予想されている。中期的に見ると、一部の先導株には調整空間と時間がある可能性があり、6月第1週の反発はすでに主に中小市場価値成長株の追加上昇を中心にしており、創業板総合と中証1000指数は今週の表現が良い。
私たちは6月に入って、重点都市の操業再開と国家の成長保証ヘッジ政策は市場のメインラインであり、流動性の段階的な相対的な緩和は市場反発の核心動力であり、市場リスクの好みは明らかに修復されると考えています。国有企業改革、大口商品、軍需産業、新エネルギーは依然として大体の率を市場の焦点とする焦点であり、引き続き注目することができるが、超上昇を回避し、重点配置を調整し、上昇論理を補うことに注意する。
短期資金行為は中期傾向を変えず、投資家は資金の性質に基づいて適切な戦略と投資週期を選択しなければならない。
ファンダメンタルズ投資は、21年の業績が予想を超え、22年の業界の景気が持続する特別新子業界を好ましく、中期以上の配置をすることを提案します。基本麺の良好な超下落株を重点的に配置し、確定性の強い推定値の合理的なプレートに注目している。
先進的な製造関連標識は以下のとおりである：＊ Dongfang Electric Corporation Limited(600875) 、＊ Shanghai Electric Group Company Limited(601727) 、＊ Byd Company Limited(002594) 、＊ Wuxi Lead Intelligent Equipment Co.Ltd(300450) 、＊ Shenzhen Inovance Technology Co.Ltd(300124) 、＊ Beijing Sinohytec Co.Ltd(688339) 、＊ China National Nuclear Power Co.Ltd(601985) 、＊ Cgn Nuclear Technology Development Co.Ltd(000881) など；デジタル経済の新しいインフラストラクチャに関する標識は、 Hangzhou Silan Microelectronics Co.Ltd(600460) Zhuzhou Crrc Times Electric Co.Ltd(688187) Wuxi Nce Power Co.Ltd(605111) Eoptolink Technology Inc.Ltd(300502) Wus Printed Circuit (Kunshan) Co.Ltd(002463) Shennan Circuits Co.Ltd(002916) Sichuan Haite High-Tech Co.Ltd(002023) Sino Wealth Electronic Ltd(300327) Huizhou Speed Wireless Technology Co.Ltd(300322) Queclink Wireless Solutions Co.Ltd(300590) Fibocom Wireless Inc(300638) Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) 3 Fujian Yongan Forestry (Group) Joint-Stock Co.Ltd(000663) 00259 Shenzhen Fastprint Circuit Tech Co.Ltd(002436) Glodon Company Limited(002410) Beijing Kingsoft Office Software Inc(688111) Shanghai Weaver Network Co.Ltd(603039) Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) Digiwin Software Co.Ltd(300378) など国産化代替基礎部品の関連標識は、＊ Zhejiang Fenglong Electric Co.Ltd(002931) 、＊ Sichuan Crun Co.Ltd(002272) 、＊ Chengdu Leejun Industrial Co.Ltd(002651) 、＊ Kunshan Kinglai Hygienic Materials Co.Ltd(300260) 、＊ Lanzhou Ls Heavy Equipment Co.Ltd(603169) 、蜀道装備、＊ Houpu Clean Energy Co.Ltd(300471) 、＊ Chengdu Zhimingda Electronics Co.Ltd(688636) 、＊ Zhonghang Electronic Measuring Instruments Co.Ltd(300114) 、＊ Tongyu Heavy Industy Co.Ltd(300185) 、＊ Shanghai Hugong Electric Group Co.Ltd(603131) 、＊ Sinoseal Holding Co.Ltd(300470) 0、＊ Anhui Yingliu Electromechanical Co.Ltd(603308) などである。
第1四半期のコアカバー会社の重要な動態
\u3000\u3 Tcl Technology Group Corporation(000100) 2651 Chengdu Leejun Industrial Co.Ltd(002651) ）：利君特殊重装備製造基地プロジェクトへの投資に関する公告
\u3000\u30 Hongda Xingye Co.Ltd(002002) 931 Zhejiang Fenglong Electric Co.Ltd(002931) ）：取引相手方株式の増資計画の実施期限満了及び実施完了に関する公告
\u3000\u30003 Wus Printed Circuit (Kunshan) Co.Ltd(002463) Wus Printed Circuit (Kunshan) Co.Ltd(002463) ）：高級管理職が会社の株式を減額する予定であることに関する事前開示公告
リスクの提示：産業政策は予想より低く、市場スタイルが好みで、技術、競争と政策路線のリスク。
