1、Q 2北上配置にはどのような新しい動向がありますか?最近の大盘震动は弱まり、価値スタイルは相対的に优れているが、主线のずれの分岐が生い茂り、成长スタイルの超下落反発と疫病后の消费回復ゲームが明らかになった。主线の分岐の下で、私たちはここでも第2四半期以来の外资配置の最新の动向をまとめた。4月以来、外资の増加は主に3つの方向をカバーしている。二つ目は、基礎建設プレート、公共事業、建築材料、建築装飾がそれぞれ10.4億元、10.0億元、7.4億元増加し、三つ目は、景気科学技術プレート、電力設備と電子がそれぞれ33.2億元、12.9億元増加した。3月の北方向資金の流れと4月以来の市場表現を結びつけて、銀行不動産はトレンド追跡式の強い補倉であり、基礎建設プレート(公用事業、建築)と景気科学技術(新エネルギー+電子)は持続的な逆勢の増加であることが多い。
2、全体配置:「外緊内松」が続き、北上して温和に還流する。原油価格の反発がインフレ予想を激化させ、FRBは「鷹派」を続け、中米の利差が逆転した。地縁矛盾は発酵を続け、原油価格は再び上昇し、ブレント原油先物価格は再び110ドル/バレルを突破し、米国のインフレデータは引き続き高値を更新し、厳しいインフレと原油価格の高い企業は米国経済の下落予想を強化し続け、10年の米債先物契約は120を下回った。また、最近、FRBの役人は引き続き「鷹派」の信号を釈放し、金利引き上げの予想をさらに強化し、10年期の米債の収益率は上昇して2.8%を突破したが、中国の通貨は緩和を維持し、着実に「外緊内松」の構造を強化し続け、10年期の中米の利差も逆転した。配置盤と取引盤は両方流入し、北上して温和に還流する。北上資金は純流入に戻り、1週間で28.78億元の純流入となった。資金タイプの分割を見ると、配置盤と取引盤はいずれも流入に転じ、1週間に約8.77億元と23.14億元が純流入した。
3、業界の配置:電力設備が増配される前に、医薬品が減少することが多い。全体的な視点では、電力設備(+25.06億元)、不動産(+16.24億元)、電子(+16.15億元)が純流入する前に、医薬生物(-18.06億元)、非銀金融(-10.91億元)、鉄鋼(-8.15億元)が最も流出した。資金タイプの分割から見ると、取引盤の視点では、電子(+25.06億元)の純流入が最も多く、医薬生物(-9.52億元)の純流出が最も多かった。配置盤の視点では、電力設備(+17.26億元)の純流入が最も多く、電子(-8.91億元)の純流出が最も多かった。
4、株の配置: Beijing Oriental Yuhong Waterproof Technology Co.Ltd(002271) 増持が前で、 Jiangsu Hengrui Medicine Co.Ltd(600276) 減持が多い。全体的な视点の下で、 Beijing Oriental Yuhong Waterproof Technology Co.Ltd(002271) (+6.93亿元)、 Kweichow Moutai Co.Ltd(600519) (+6.22亿元)と Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) (+6.04亿元)が上位に入った。一方、 Jiangsu Hengrui Medicine Co.Ltd(600276) (-5.36億元)、 Wuliangye Yibin Co.Ltd(000858) (-4.88億元)とChina Stock Market News(-4.86億元)の流出が多い。
資金タイプの分割から見ると、取引盤の視点では、 Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) (+5.82億元)、 Shanxi Xinghuacun Fen Wine Factory Co.Ltd(600809) (+4.82億元)、 Beijing Oriental Yuhong Waterproof Technology Co.Ltd(002271) (+4.71億元)が純流入している。一方、 China Merchants Bank Co.Ltd(600036) (-4.21億元)、陽泉石炭業(-3.06億元)、青島ハイアール(-2.7億元)の流出が多かった。配置盤の視角の下で、 Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) (+5.46億元)、 Kweichow Moutai Co.Ltd(600519) (+4.64億元)と Sungrow Power Supply Co.Ltd(300274) (+3.91億元)の純流が上位に入った。一方、 Jiangsu Hengrui Medicine Co.Ltd(600276) (-7.2億元)、 Wuliangye Yibin Co.Ltd(000858) (-4.27億元)と Wingtech Technology Co.Ltd(600745) (-3.24億元)の流出が多かった。
リスク提示:1、海外市場の変動が激化する;2、為替レートの下落リスク。
