今週(2022/4/25-022/4/29)上海深300指数は0.07%上昇し、創業指数は0.98%上昇した。通信申万指数は1.10%下落し、そのうち通信設備指数は0.54%上昇し、通信運営指数は4.47%下落した。申万31の1級業界指数の週の上昇幅は比較して、通信業界の上昇幅は12位で、上位3大プレートはそれぞれ:建築装飾、電力設備、建築材料である。
2022年第1四半期の通信重倉株式市場の値が全重倉株式市場の値に占める割合は1.36%だった。2021年第4四半期は0.94%で、前月比0.42%上昇したが、全体的に低配合だった。2022年第1四半期の自主管理型基金重倉の31業界のうち、通信業界は20位で、TMTプレートの他の3業界のうち電子持倉が9.81%を占め、4位だった。コンピュータ業界の倉庫保有比は3.35%で、8位だった。メディアの持倉率は2.05%で13位だった。
通信プレートは横方向の業界比較において依然として低配合状態にある。
ファンド保有株の時価総額規模を見ると、2022年第1四半期には持倉株の順位が変化し、ケーブル、企業通信、キャリア、モノネットワークなどの細分化されたコースメーカーが上位に入った。2022年第1四半期の通信業界基金の重倉株ランキング上位20社は21年第4四半期より変動した。具体的には:
(1)頭の順位が変わる。 Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) と Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) は重倉ランキングの上位2位に上昇した。(2)事業者の順位が明らかに上昇した。中国移動(A株)持倉ランキングは4位に上昇した。(3)ユビキタスネットワーク分野のコアターゲットの持株市場価値ランキングは相対的に上位を維持している。例えば、 Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) Queclink Wireless Solutions Co.Ltd(300590) Fibocom Wireless Inc(300638) Beijing Inhand Networks Technology Co.Ltd(688080) などは上位20リストにあります。
今週、通信業界の上場企業の1季報が続々と発表され、私たちは新版申万業界の分類枠組みと産業チェーンの実際の変化を結びつけて、通信上場企業、特に重点会社の22 Q 1の業績状況を振り返った。具体的には、
(1)22 Q 1申万通信サービスプレートの売上高と利益の伸び率は前月比で上昇し、全体の業績は比較的安定しているが、キャッシュフローの伸び率は下落している。22 Q 1申万通信設備プレートの利益能力は改善され、売上高の伸び率は縮小した。(2)業務部門から言えば、第1四半期の中国の疫病、海外情勢の緊張などの外部のマイナス要素の影響で、大部分の細分化分野は異なる程度の影響を受け、ある細分化分野の株がいずれも業績が高い状況は現れなかった。
提案重点注目:1)「デジタル経済」関連:企業通信とクラウド通信の Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) 、運営者の中国移動(A+H)、 China Telecom Corporation Limited(601728) 、ハードウェア設備の Unisplendour Corporation Limited(000938) 5 G主設備、 Fujian Star-Net Communication Co.Ltd(002396) 、IDCの Guangdong Aofei Data Technology Co.Ltd(300738) Beijing Sinnet Technology Co.Ltd(300383) Shanghai Athub Co.Ltd(603881) 、光デバイスの Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) Eoptolink Technology Inc.Ltd(300502) 3008 Shenzhen Frd Science & Technology Co.Ltd(300602) 、など。2)ダブルカーボンと新エネルギーコース関連:ケーブルと通信セットの Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) Wenzhou Yihua Connector Co.Ltd(002897) など、温度制御設備の Shenzhen Envicool Technology Co.Ltd(002837) など。3）自動車インテリジェント化関連とモノのネットワーク：レーザーレーダーの Ningbo Yong Xin Optics Co.Ltd(603297) 、トーチ光科学技術、長光華芯、 Shenzhen Frd Science & Technology Co.Ltd(300602) 0、舜宇光学(電子) Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) Optowide Technologies Co.Ltd(688195) ;高精度位置決めの Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) ;コントローラの Shenzhen H&T Intelligent Control Co.Ltd(002402) Shenzhen Topband Co.Ltd(002139) ;コネクタの6888 Guangdong Tengen Industrial Group Co.Ltd(003003) 51;通信モジュールの Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) Fibocom Wireless Inc(300638) Meig Smart Technology Co.Ltd(002881) など。
リスク提示:5 G普及プロセスが予想に及ばない;通信インフラの建設の進度は予想に及ばない。モノのインターネットなどの業界応用需要の変動のリスクなど。
