今日（6月23日）A株の3大株価指数は集団で強くなった。朝盤の上海指は高く開いた後、揺れが整理され、午後は高くなり、3300点を回復することに成功したが、創業板指はさらに強気で、上昇幅は3%を超えた。特筆すべきは、北朝鮮資金の午後の流入が加速し、市場の情緒面が活発になっていることだ。
これに対して、 Central China Securities Co.Ltd(601375) は、前期の監督管理層が密集して打ち出した良好な政策効果が徐々に現れており、5月以来の経済データは経済の安定回復の信号が明らかになっていることを示していると述べた。外盤の変動が大きくなり、人民元資産とA株市場はより良い避難所となった。将来的には株価指数は全体的に引き続き上昇する見通しであるとともに、政策面、資金面、外部要因の変化状況にも細心の注意を払う必要がある。
同時に、国盛証券によりますと、歴史データを見ると、機関投資家は業績の伸びが速いプレートに人気があり、半年報の公開の幕が開くことを重ねて、業績が高くなり、業界の景気が高いプレートや強者の恒強な動きが見られ、下半期には市場相場のメインラインの一つになる見込みだということです。
プレート面：
＊ 一、自動車熱管理＊
＊ Citic Securities Company Limited(600030) によると、新エネルギー自動車は能動と受動の両面で電池の熱管理を強化している。能動管理はヒートポンプシステムにおける冷却水回路が三電システムを冷却/加熱し、システム能動制御により調整する、受動管理は主に熱伝導/断熱、難燃などの役割を果たし、材料の選択を通じて熱の伝送を制御する。電池のエネルギー密度向上により高い安全性が求められ、熱管理は急速な成長を迎えることが期待されている。
新エネルギー自動車の急速な充電加速着地、電池エネルギー密度の持続的な向上に伴い、熱管理に対してより高い要求を提出し、1）能動的な管理面では、ヒートポンプシステムの冷却回路の集積度が向上し、重要な部品、例えば液冷板、管路、水ポンプなどの性能と価値量が増加し、より強いシステム設計と製造能力を備えた標的を推薦し、例えば＊ Zhejiang Sanhua Intelligent Controls Co.Ltd(002050) 、＊ Zhejiang Yinlun Machinery Co.Ltd(002126) 、コア部品と材料の標的に注目することを提案し、例えば、＊ Zhejiang Dun’An Artificial Environment Co.Ltd(002011) （電子膨張弁）、＊ Shenzhen Frd Science & Technology Co.Ltd(300602) （液冷板、熱伝導材料など）、＊ Shenzhen Cotran New Material Co.Ltd(300731) （液冷板）、＊ Jiangsu Leili Motor Corporation Limited(300660) （ポンプ）、＊ Sichuan Chuanhuan Technology Co.Ltd(300547) （ゴム管）、＊ Yinbang Clad Material Co.Ltd(300337) （アルミニウム熱伝送材料）、＊ Shanghai Huafon Aluminium Corporation(601702) （アルミニウム熱伝送材料）、2）受動管理の面で、防火断熱材料の応用価値量は向上する見込みがあり、推奨＊ Pan Asian Microvent Tech (Jiangsu) Corporation(688386) （エアロゲル）、＊ Hubei Huitian New Materials Co.Ltd(300041) （熱伝導ゴム）、＊ Chengdu Guibao Science & Technology Co.Ltd(300019) （熱伝導ゴム）、＊ Shanghai Huide Science & Technology Co.Ltd(603192) （熱伝導ゴム）に注目することを提案した。
＊ 二、スペースシャトル＊
＊ Citic Securities Company Limited(600030) によると、軍需産業は計画的な属性があり、免疫マクロ経済の変動があり、短期的に局所的な疫病の影響を受けて比較的に小さく、しかも業界はちょうど「第十四次五カ年計画」の黄金発展期にあり、2022年にも今後2-3年にも成長が可能である。同時に2022年は「国有企業改革三年行動」が収拾される年として、国有企業改革の加速推進はプレートの情緒を高めるだろう。2022年下半期を展望すると、長コースと高景気の産業チェーンは依然として長期的に推薦される投資方向であり、同時に前期にコスト圧力などの影響を受けた会社の業績は修復される見込みであり、配置の窓口を迎えることになる。
また、 Northeast Securities Co.Ltd(000686) は、C 919がまもなく証拠交付され、国産大航空機の商業化運営がさらに進むと言及した。6月14日、工信部の徐暁蘭副部長は発表会で、「C 919大航空機は重大な突破を遂げ、間もなく証拠を得て交付される」と明らかにした。航空機の適航証を取得することは新機種の研究開発の最後であり、最も重要な一環であり、新航空機がすべての試験飛行を完了し、間もなく商業飛行に入ることを示している。
China Galaxy Securities Co.Ltd(601881) 証券は、軍需産業プレートの反発は持続する見込みで、低配置を提案した。推定値の角度から見ると、プレートの推定値の分位数は約35%で、上昇空間は比較的に大きい、基本面の角度から見ると、軍需装備の調達計画性が強く、需要端の成長が確定し、供給端の生産能力のボトルネックが破壊され続け、2022年のプレート業績は35%以上の成長率を実現する見込みである。改革の角度から見ると、「国有企業改革」は2022年と2023年の軍需産業分野への投資の重要な主軸の一つになる見込みであり、また、産業資本の増加もプレートへの投資自信の向上を効果的に牽引するだろう。
投資配置の面では、「4次元」に注目することを提案する：1）航空産業チェーンは、＊ Avic Jonhon Optronic Technology Co.Ltd(002179) 、＊ Beijing Beimo High-Tech Frictional Material Co.Ltd(002985) 、＊ Nanjing Quanxin Cable Technology Co.Ltd(300447) 2）ミサイル産業チェーン、例えば＊ Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593) 、＊ Chengdu Zhimingda Electronics Co.Ltd(688636) 3）国産化による受益基準の引き上げには、＊ Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) 、＊ Nancal Technology Co.Ltd(603859) と＊ China Zhenhua (Group) Science & Technology Co.Ltd(000733) を含む、4）国有企業改革の受益基準は、＊ Addsino Co.Ltd(000547) 、＊ Avic Electromechanical Systems Co.Ltd(002013) 、＊ Avicopter Plc(600038) などを含む。
＊＊ 1枚の図のまとめ：＊ ＊＊＊ ＊＊＊
