きんしゅう相場
国防軍需産業(申万)指数(+3.05%)、業界(申万)ランキング(2/31)。上証総合指(-1.13%)、深証成指(-0.35%)、創業板指(+1.03%);
上昇幅上位5 Xi’An Tian He Defense Technology Co.Ltd(300397) (+18.66%)、臻ラジウム科技(+16.55%)、 Grinm Advanced Materials Co.Ltd(600206) (+16.19%)、 Jiangxi Xinyu Guoke Technology Co.Ltd(300722) (+12.6%)、 North Industries Group Red Arrow Co.Ltd(000519) (+12.5%);
下げ幅上位5 Hefei Jianghang Aircraft Equipment Co.Ltd(688586) (-6.21%)、広東宏大(-4.80%)、 Fujian Torch Electron Technology Co.Ltd(603678) (-4.32%)、 Beijing Beimo High-Tech Frictional Material Co.Ltd(002985) (-3.97%)、 Taihai Manoir Nuclear Equipment Co.Ltd(002366) (-3.96%)
重要な事件及び公告
2月22日、 Avicopter Plc(600038) 公告、会社の株主の哈航グループ(持株26.71%)と中直有限(持株12.78%)は中航科工にその保有する当社のすべての株式を振り替えるつもりです。振り替えが完了した後、中航科工の直接持株比率は46.05%だった。直接と間接の合計持株比率は49.30%だった。
米司法省は2月23日、トランプ政権時代にスタートした「中国行動計画」を中止すると発表した。同計画は2018年11月にスタートし、94の地域司法部門に毎年少なくとも1~2件の中国に対する訴訟を提出し、中国が「米国から情報を盗む」ことを防止することを要求した。施行期間中、学術界の人々に対する訴訟が相次ぎ、米国のアジア系民族や学術界の大きな不満を引き起こした。
2月23日、華秦科技は科創板で初めて株式を公開発行し、発行価格は189.5元/株で、総資金31.58億元を募集する予定だ。会社は主に特殊機能材料に従事し、ステルス材料、偽装材料及び防護材料を含み、中国軍用特殊機能材料業界のリーダー企業である。
2月23日、 Xi’An Triangle Defense Co.Ltd(300775) は株式を発行する予定で、募集資金の総額は31.27億元を超えず、3億元は航空精密型鍛造産業の深化向上プロジェクトに使用され、4.9億元は航空エンジンブレードの精密鍛造プロジェクトに使用され、6.6億元は航空デジタル化集積センタープロジェクトに使用され、7.9億元は宇宙ロケットの矢体構造知能製造プロジェクトに使用された。2億9000万元は先進航空部品インテリジェント相互接続製造基地プロジェクトに使用され、6億元は流動資金の補充に使用される。同時に、会社は株式インセンティブ計画を発表し、45人に制限株の総量が500万株を超えず、価格は22.01元/株である。業績考課目標は、2020年の純利益値を基数とし、2022年の純利益成長率は193.53%を下回らず、2023年は281.59%を下回らず、2024年は396.07%を下回らない。
2月24日、ロシアのプーチン大統領はテレビ演説を発表し、トンバス地域で特別軍事行動を起こすことを決めたと発表した。ウクライナのゼレンスキー大統領は2月24日、ウクライナ全国が戦時状態に入ったと発表し、同日後半にロシアとの国交断絶を発表した。
2月24日、 Hubei Feilihua Quartz Glass Co.Ltd(300395) 完全子会社潜江 Hubei Feilihua Quartz Glass Co.Ltd(300395) は51%の株式を持つ融鑑科学技術を保有し、増資拡大を行い、「年産2万トン超高純石英砂プロジェクト」の新設に投資し、高純石英砂の生産規模を拡大し、会社のサプライチェーンの保障力を高め、市場の高純石英砂に対する需要を満たす。本プロジェクトの投資総額は3億元で、プロジェクトは2期に分けて建設し、第1期の建設規模は年産1万トンで、投資金額は1億元である。今回の増資総額は7000万元で、潜江 Hubei Feilihua Quartz Glass Co.Ltd(300395) が515650万元を出資した。
2月25日、中航無人機は初めて株式を公開発行し、科創板の上場申請を提出した科創板上場委員会の審査を通過した。今回のIPOは16億4000万元の資金を募集し、「無人機システム開発及び産業化プロジェクト」、「技術研究と研究開発能力向上プロジェクト」などのプロジェクトに使用する予定だ。
2月26日、 Sichuan Haite High-Tech Co.Ltd(002023) は公告を発表し、株式オプションの付与条件がすでに達成されたことを保留し、付与条件に合致する100人の激励対象に311万63万部の株式オプションを付与し、行権価格は12.55元/部である。
2月26日、 Zhejiang Dali Technology Co.Ltd(002214) 公告は国有建設用地の使用権を獲得し、今回の競売地塊は主に光電照準クレーンなどの光電システム製品産業化基地の建設プロジェクトの実施に用いられ、基地建設が完成した後、完全な光電システム製品の研究開発、生産、試験と試験能力を備える。光電照準クレーンなどの光電システム製品の量産能力を大幅に向上させる。会社の発展戦略の配置を加速させ、会社の核心競争力を強化するのに有利である。
投資アドバイス
2022年の投資戦略は2022年1月21日の研究報告に注目してください。
一、核心観点
今週、ロシアとウクライナの衝突がエスカレートした影響で、軍需産業のプレートは逆勢に上昇し、軍需産業(申万)指数は3.05%上昇し、業界全体で2位になった。われわれは最近の「機会は疑いの中で育まれている」「時間が変わった段階に入った」などの報告で、ウクライナなどの地政学的事件が軍需産業の相場を刺激する引き金になる可能性があると指摘している。
水しぶきが先に出るのを知らないで、冬の雪がまだ売れていないのではないかと疑っています。「雪が売れていない」と疑い、実際には「花が先に出る」と疑い、現在も軍需産業に対して異なる程度の疑念を持っているが、多くの利空や利空が尽きたように見えるが、同時により多くの利好がひっそりと育まれている(前期の関連利好に対する反応は鈍化しているが)。一方、軍需産業の上昇は表面的な地政学の短期的な刺激だけでなく、内在的なより深い論理と道理もある。
2週間連続で上昇した後、私たちの相場に対する短期的な判断は、年後の挫折後、事件的な刺激にすぎず、情熱を取り戻して急速な急騰を推進することは難しい。軍需産業はすでに価値属性を備えており、基本面によって駆動されている以上、昨年末の高位の回復と突破は、依然として業績の継続的な実現と確認が必要である。市場の自信を徐々に再構築し、再び回復させることができる。資本運営、一季報予告、一季報、中報ガイドライン、大単公告、契約負債などの重要なデータの変化は、われわれが重点的に追跡し、観察する必要があり、軍需産業業界の注目度を絶えず向上させることが期待されている。
われわれの中長期的な観点を再確認すると、軍需産業業界はさらに下落の良性の「進二退一」である可能性が高いと考える傾向がある。現在の時点で、我々の判断は、現在の大レベルの調整は現実的ではなく、軍需産業業界の推定値はすでに安く見え、現在は再び性価格比の配置区間に入っている。非理性的な調整に直面して、現在の段階は更に1部の理性と冷静を必要として、再び深く空間を調整するのはすでに限られていて、自信の回復と風格の転換はまだ時間がかかりますが、底は近づいていて、すでに時間で空間を交換する段階に入って、過度に悲観して盲目的に殺すべきではありません。最近の地政学的衝突は、表面的には軍需産業に対する短期的な刺激にすぎないが、本質的には軍需産業の発展の重要性と緊迫性が明らかになった。これは業界を支える大きな論理であり、相場を支える長い論理である。
