主な観点:
デジタル経済は重要な地位を示し、デジタル中国建設を全方位に配置している。
3月5日、国務院の李克強総理は政府活動報告の中で、デジタル経済の発展を促進し、デジタル中国建設全体の配置を強化することを提案した。および「十四五数字経済発展計画」の後、デジタル経済を提起し、この国家級計画に対する高度な重視をさらに明らかにし、全要素のデジタル化の転換、重点の発力の肝心な分野に対して全方位の配置を行った。報告によると、1)デジタル情報インフラを建設し、5 G規模化の応用を推進し、産業デジタル化の転換を促進し、スマート都市、デジタル農村を発展させる。2)工業インターネットの発展を加速させ、集積回路、人工知能などのデジタル産業を育成し、拡大させ、肝心なソフト・ハードウェア技術の革新と供給能力を向上させる。3)デジタル経済ガバナンスを完備させ、データ要素の潜在力を解放し、経済発展をよりよく賦能し、人民の生活を豊かにする。われわれは、将来、地域間の高度な協同、デジタル経済建設の全面的な配置、人工知能、クラウドコンピューティングなどの重要な技術産業化を加速させることが期待されている。
制度の優位性、トップレベルの戦略が蓄積され、デジタル経済の長期的かつ効果的な発展は大いに可能である。
われわれは、中国のデジタル経済発展は以下の優位性を持っていると考えている:1)制度の優位性、政府は長期的な継続性、強大な貫徹実行能力、および集中力が肝心な分野に焦点を当てる優位性を持っている。2)戦略的優位性、産業のグレードアップは国家トップレベルの戦略であり、政策は科学技術の投入を推進し、技術産業の成長率は上位にある。過去10年間、申万コンピュータ指数は185%上昇し、31の1級業界の中で7位だった。3)エンジニアのボーナス、中国の高素質人口は急速に増加しており、第7回国勢調査の結果、全国の大学文化レベルの人口は2.18億人で、博士課程の大学院生の学歴は約94.53万人だった。4)多層資本市場の建設は、科学創板、創業板などの資本市場インフラの建設に伴い、科学技術企業の全ライフサイクル融資通路が開通し、資本市場から発展と拡張の強力な支持を得ることができる。現在までに、公募投資科創板市場の総市場価値は1560億元を超えた。
デジタル経済の重点発力コースに焦点を当て、科学技術分野の良質な標的に注目する。
現在、コンピュータプレートは依然として過小評価区間にあり、デジタル経済の戦略計画、政策の発展方向と高度に合致しており、以下のいくつかの細分コースに注目することを提案している:1)人工知能:AI技術はすでにスマート都市、スマート政務などの具体的なシーンで着地を実現し、計算力の向上に伴い、未来はより多くの分野で商業化応用を実現することが期待されている。2)金融科学技術:デジタル人民元の試験は急速に推進され、自主的に制御可能な要求、金融科学技術の新業態は国産分布式アーキテクチャを駆動し、代替を加速させる。3)サイバーセキュリティ:政策コンプライアンス、ITインフラストラクチャ、セキュリティ攻防の三重要要素がネットワークセキュリティの急速な発展を駆動する。4)クラウドコンピューティング:東数西算計画が発表され、重ポンドプラスコードデータセンター、計算力クラスタが建設され、基礎建設が先にクラウドコストを下げ、クラウドコンピューティングを駆動して各業界に浸透させる。5)電力情報化:電気エネルギーのクリーン化は「二重炭素」が必ず通らなければならない道であり、情報化はクリーンエネルギーのアクセスと効率的な電力使用を実現する核心要素である。
推奨事項
金融科学技術と信創: Grg Banking Equipment Co.Ltd(002152) Yusys Technologies Co.Ltd(300674) Hundsun Technologies Inc(600570) Inspur Electronic Information Industry Co.Ltd(000977) 。
工業ソフトウェア： Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) 、鼎陽科技、 Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) Zhejiang Heda Technology Co.Ltd(688296) 。
人工知能： Pci Technology Group Co.Ltd(600728) Iflytek Co.Ltd(002230) Zhejiang Dahua Technology Co.Ltd(002236) Hangzhou Hikvision Digital Technology Co.Ltd(002415) Opt Machine Vision Tech Co.Ltd(688686) 。
スマートカー: Thunder Software Technology Co.Ltd(300496) Arcsoft Corporation Limited(688088) Huizhou Desay Sv Automotive Co.Ltd(002920) Autel Intelligent Technology Corp.Ltd(688208) China Transinfo Technology Co.Ltd(002373) 。
リスクのヒント
1）政策力が予想に及ばない；2）資金の投入が予想より低い；3)疫情の激化はプロジェクトの実施に影響する。4)サプライチェーンの変動が大きくなり、科学技術産業の発展に影響を与える。
