蘇州富士莱医薬株式会社
株式を初めて公開発行し、創業板に上場する
投資リスク特別公告
推薦機構（連席主代理店）： Orient Securities Company Limited(600958) 販売推薦有限会社
連席主代理店： Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211)
蘇州富士莱医薬株式会社(以下「富士莱」、「発行者」または「会社」と略称する)は初めて229200万株を超えない人民元普通株(A株)を公開発行し、創業板に上場する(以下「今回発行」と略称する)申請が深セン証券取引所(以下「深交所」と略称する)創業板上場委員会で審議された。すでに中国証券監督管理委員会(以下「中国証券監督会」と略称する)が登録決定している(証券監督許可〔2022251号)。
発行者と今回発行した推薦機構(連席主代理店) Orient Securities Company Limited(600958) 引受推薦有限会社(以下「東方投行」または「推薦機構(連席主代理店)」と略称する)および Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211) (以下「 Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211) 」または「連席主代理店」と略称する)の協議を経て、今回発行した株式数は229200万株であることを確定した。発行後の総株式の25.00%を占めている。すべて新株を公開発行する。発行者の株主は古い株の譲渡を行わない。今回発行された株は深交所の創業板に上場する予定だ。
発行者と連席主代理店は特に投資家に以下の内容に注目してもらう。
1、初歩的な引合が終わった後、発行者と連席主代理店は『蘇州富士莱医薬株式有限会社が初めて株式を公開発行し、創業板に上場する初歩的な引合及び推薦公告』(以下「初歩的な引合及び推薦公告」と略称する)で約束した除去規則に従い、投資家のオファーに合致しない初歩的な引合結果を除去した後、協議は一致して申請価格が57.50元/株(57.50元/株を含まない)より高い配売対象をすべて除去する。購入予定価格は57.50元/株の販売対象であり、購入予定数量によってソートされ、800万株(800万株を含まない)未満の販売対象はすべて除去される。申請価格は57.50元/株で、申請数量は800万株に等しく、申請期間は2022年3月11日14:23:12:9862022年3月11日14:23:12:986を含まない)の販売対象をすべて削除する。購入予定価格は57.50元/株で、購入数は800万株に等しく、購入予定時間が同じ14:23:12:986の販売対象のうち、深交所網の下で電子プラットフォームを発行して自動的に生成した販売対象の順序に従って後から前に並べて削除する。以上の過程で95の販売対象を除去し、除去された申請総量は57490万株で、今回の初歩的な引合で無効なオファーを除去した後、申請総量5720080万株の1.0051%を占めた。削除した部分はネットの下とネット上の申請に参加してはならない。
2、発行者と連席主代理店は初歩的な引合結果に基づき、発行者の基本面、市場状況、同業界の上場企業の評価レベル、募集資金の需要と引受リスクなどの要素を総合的に考慮し、今回の発行価格は48.30元/株であることを協議し確定し、ネット下での発行は累計入札引合を行わない。
投資家はこの価格で2022年3月17日(T日)にネットとネットの下で申請してください。申請時に申請資金を支払う必要はありません。今回のネット下発行申請日はネット上申請日と同じく2022年3月17日(T日)で、そのうち、ネット下申請時間は9:30-15:00、ネット上申請時間は9:15-11:30、13:00-15:00である。
3、今回発行された発行価格は、最高オファーを除いたネット下の投資家のオファーの中位数と加重平均数を超えず、最高オファーを除いた公開募集方式で設立された証券投資基金(以下「公募基金」と略称する)、全国社会保障基金(以下「社会保障基金」と略称する)、基本養老保険基金(以下「年金」と略称する)、「企業年金基金管理弁法」に基づいて設立された企業年金基金(以下「企業年金基金」と略称する)と「保険資金運用管理弁法」などの規定に合致する保険資金(以下「保険資金」と略称する)の見積中位数、重み付け平均数のどちらが低いか。
今回の発行は、他の外部投資家への戦略的な販売を手配しない。今回の発行価格に基づいて、推薦機関の関連子会社は戦略的な販売に参加しない。結局、今回の発行は戦略投資家向けに販売されなかった。初期戦略配売と最終戦略配売株数の差額114.60万株がネット下で発行される。
4、今回の発行は最終的にネット下から条件に合致する投資家への引合販売(以下「ネット下発行」と略称する)とネット上で深セン市場のA株の非限定販売または非限定販売預託証書の市場価値を持つ社会公衆投資家への定価発行(以下「ネット上発行」と略称する)を結合する方式で行われる。
今回のネット下発行は深交所ネット下発行電子プラットフォームを通じて行われた。今回のオンライン発行は深交所取引システムを通じて、市場価格で価格を申請して発行する方式を採用している。
5、今回の発行価格は48.30元/株で、この価格に対応する収益率は:
（1）24.50倍（1株当たり利益は2020年度会計士事務所が中国会計準則に基づき
監査の非経常損益控除後の親会社株主に帰属する純利益を今回の発行前総株式で割る
計算する);
（2）23.54倍（1株当たり利益は2020年度会計士事務所が中国会計準則に基づき
監査の非経常損益を控除する前に親会社の株主に帰属する純利益を今回の発行前総株式で割る
計算する);
（3）32.67倍（1株当たり利益は2020年度会計士事務所が中国会計準則に基づき
監査の非経常損益控除後の親会社株主に帰属する純利益を今回の発行後の総株式で割る
計算する);
（4）31.39倍（1株当たり利益は2020年度会計士事務所が中国会計準則に基づき
監査の非経常損益を控除する前に親会社の株主に帰属する純利益を今回の発行後の総株式で割る
計算する。
6、今回の発行価格は48.30元/株で、投資家は以下の状況によって今回の発行価格を判断してください。
の合理性。
（1）中国証券監督管理委員会「上場企業業界分類ガイドライン」（2012年改訂）に基づき、会社の所属
業界は医薬製造業（分類コード：C 27）で、2022年3月11日（T-4日）まで、中証指
数有限会社が発表した医薬製造業(分類コード:C 27)の最近の1ヶ月の平均静的収益率は
35.42倍です。
2022年3月11日(T-4日)現在、上場企業の評価レベルは以下の通りである。
T-4日株式2020年控除対応静態市対応静態市証券コード証券略称終値非前EPS非後EPS収益率-控除非前収益率-控除非後(元/株)(元/株)(2020年)(2020年)
Xiamen Kingdomway Group Company(002626) .SZ Xiamen Kingdomway Group Company(002626) 1.56 1.43 28.72 18.41 20.08
Zhejiang Garden Bio-Chemical High-Tech Co.Ltd(300401) .SZ Zhejiang Garden Bio-Chemical High-Tech Co.Ltd(300401) 0.49 0.41 13.64 27.84 33.27
Zhejiang Tianyu Pharmaceutical Co.Ltd(300702) .SZ Zhejiang Tianyu Pharmaceutical Co.Ltd(300702) 1.92 1.70 48.06 25.03 28.27
Jiangxi Synergy Pharmaceutical Co.Ltd(300636) .SZ Jiangxi Synergy Pharmaceutical Co.Ltd(300636) 0.34 0.33 22.25 65.44 67.42
Qianjiang Yongan Pharmaceutical Co.Ltd(002365) .SZ Qianjiang Yongan Pharmaceutical Co.Ltd(002365) 0.36 0.28 9.51 26.42 33.96
Zhejiang Shengda Bio-Pharm Co.Ltd(603079) .SZ Zhejiang Shengda Bio-Pharm Co.Ltd(603079) 1.15 1.22 14.76 12.83 12.10
平均293333252
データソース:Wind、データは2022年3月11日(T-4日)まで。
注1:収益率の計算には端数の違いがあり、四捨五入のために発生する可能性があります。
注2:2020年非前/後EPS=2020年非経常損益前/後帰母純利益/T-4日総株式を控除する。今回の発行価格は48.30元/株に対応する発行者が2020年に非経常損益を差し引く前後のどちらが低いかを差し引いた後の収益率は32.67倍で、中証指数有限会社が2022年3月11日(T-4日)に発表した業界の最近の月平均静的収益率の35.42倍を下回り、同業界が会社の平均静的収益率の32.52倍を上回る。将来の発行者の株価下落が投資家に損失をもたらすリスクがある。発行者と連席主代理店は投資家に投資リスクに注目し、発行定価の合理性を慎重に検討し、理性的に投資するように頼んだ。
(2)今回の発行価格が確定した後、今回のネット下で有効オファーを発行した投資家の数は328社で、管理されている販売対象の数は6789個で、無効オファーを除いたすべての販売対象の総数の75.70%を占めている。有効購買予定数の合計は4217830万株で、無効なオファーを除いた購買総量の73.74%を占め、戦略的な販売再開後、ネット上でのネット上での初回発行規模の257373倍を占めている。
(3)今回の発行価格とネット下の投資家のオファーの違いに注目してください。ネット下の投資家のオファーの詳細は同日、巨潮情報網(www.cn.info.com.cn.)に掲載されています。の『蘇州富士莱医薬株式会社初公開発行株式及び創業板上場発行公告』(以下「発行公告」と略す)。
（4）『蘇州富士莱医薬株式会社が初めて株式を公開発行し、創業板に上場する募集意向書』（以下「募集意向書」と略称する）に開示された募集資金の需要金額は6700000万元で、今回の発行価格は48.30元/株対応融資規模は11070360万元で、前述の募集資金の需要金額を上回っている。
(5)今回の発行は市場化の定価原則に従い、初歩的な引合段階でネット下の機関投資家が真実の購入意図に基づいてオファーし、発行者と連席主の販売業者は初歩的な引合結果の状況に基づき、発行者が置かれている業界、市場状況、同業界の市会社の評価レベル、資金需要の募集と販売リスクなどの要素を総合的に考慮する。今回の発行価格を協議して確定する。今回の発行価格は、最高オファーを除いたネット下の投資家のオファーの中位数と重み付け平均数、および最高オファーを除いた公募基金、社会保障基金、年金、企業年金基金と保険資金のオファーの中位数、重み付け平均数のどちらが低いかを超えない。いかなる投資家も申請に参加する場合、発行価格の方法と発行価格に異議がある場合、今回の発行に参加しないことを提案するなど、発行価格を受け入れたと見なされます。
(6)投資家は定価市場化に含まれるリスク要素に十分に注目し、株式が上場した後、発行価格を下回る可能性があることを知り、リスク意識を確実に高め、価値投資理念を強化し、盲目的な炒め物を避けなければならない。監督管理機関、発行者、連席主代理店は、株式が上場した後、発行価格を下回らないことを保証できない。
7、今回の発行価格48.30元/株と229200万株の新株発行数で計算すると、発行者の募集資金総額は11070360万元で、発行費用を差し引くと約1039010万元(付加価値税を含まない)、募集資金の純額は約10031350万元と予想される。今回の発行には、募集資金の取得により純資産規模が大幅に増加し、発行者の生産経営モデル、経営管理とリスクコントロール能力、財務状況、利益レベル及び株主の長期利益に重要な影響を及ぼすリスクがある。
8、今回発行された株式のうち、ネット上で発行された株式は流通制限や販売制限期間がなく、今回公開された株式は深セン証券取引所の創業板が上場した日から流通することができる。
ネット下の発行部分は比例限定販売方式を採用し、ネット下の投資家はその配当株数の10%(上取整計算)の制限販売期限を自発的な歩行者が初めて公開発行し、上場した日から6ヶ月と約束しなければならない。すなわち、各配給対象者が配給された株式のうち、90%の株式が無期限に販売され、今回発行された株式が深セン証券取引所の上場取引の日から流通することができる。10%の株式の販売制限期間は6ヶ月で、販売制限期間は今回の発行株式が深セン証券取引所に上場した日から計算されます。
ネット下の投資家が初歩的な引合見積書とネット下の申請に参加する場合、その管理する販売対象のために販売制限期間の手配を記入する必要はなく、見積書が本公告に開示されたネット下限販売期間の手配を受け入れると見なす。
9、ネット上の投資家は自主的に申請意向を表明しなければならない。証券会社に新株の申請を委託してはならない。
10、ネット下の投資家は『蘇州富士莱医薬株式会社が初めて株式を公開発行し、創業板上場ネット下で初歩的な配給結果公告を発行する』に基づき、2022年3月21日(T+2日)16:00までに、最終的に確定した発行
