今週の電子(申万)プレート指数の週上昇幅は-1.3%で、申万一級業界の上昇幅の中で11位だった。今週の電子業界でよく表現されたサブプレートは半導体設備と分立デバイスである。細分化業界のトップの中で、一部の電力半導体会社は上昇幅が大きく、 Yangzhou Yangjie Electronic Technology Co.Ltd(300373) Macmic Science & Technology Co.Ltd(688711) Starpower Semiconductor Ltd(603290) 今週の上昇幅は業界のトップ10に位置している。
世界の自動車のコア不足状況が続くか、持続するか。3月17日、トヨタ自動車は4月の世界生産台数目標を75万台に引き下げ、年初目標より15万台削減すると発表した。2022年の自動車チップ市場規模に及ぼすコア欠乏の影響を測定した。AFSの予測によると、年間165万台の減産は、コア不足が市場規模11.9億ドル、残りの市場規模452.5億ドルに影響し、2021年より4.5%増加する。この時、自転車の価値量が6%上昇すれば、市場規模の増加速度は10.8%に達する。しかし、コア不足が深刻化すれば、車工場の500万台の減産と単車の価値量が変わらない場合、約36億ドルの市場規模に影響し、前年同期比1.1%減少する。そのため、主流の自動車チップ工場も積極的に生産を拡大しているが、短期的には「焦眉の急」を解決することは難しい。2021年、英飛凌、博世、意法半導体などの主流自動車チップ工場は新ウエハ生産ラインの稼働を開始したが、半導体設備の納期は半年以上で、製品の検証、生産能力の上昇に加えて、少なくとも1-1.5年で大きな生産能力の投入が見込まれ、「コア不足」の問題は2023年まで続く恐れがある。
工信部は自動車の標準化を推進し、頭部車載チップサプライヤーに注目している。3月18日、工信部は「2022年自動車標準化作業要点」を発表し、各種自動車新興応用分野における標準体系の重要性を強調し、中国の国際標準制定への参加度を高めた。中国は2018年に電気自動車安全のグローバル技術法規を制定し、2019年に自動運転とネット接続車両工作グループの副主席に選出された。われわれは、中国の自動車企業と協力し、国際標準と軌道に乗る枠組みの下で、核心車載チップの供給能力を備え、国際市場に進出する先進企業が注目に値すると考えている。推荐关注:1 Will Semiconductor Co.Ltd.Shanghai(603501) ::制品は中国の外车企业をカバーして、市は世界のトップ3のCISセンサーの核心のサプライヤーを占めます;2 Sanan Optoelectronics Co.Ltd(600703) ::垂直一体化のプラットフォーム型化合物半導体企業。すでにパワー半導体製品が自動車のベンチマーク顧客認証を通過し、海外市場も突破した。
提案注目:高景気業界のトップ、業績の増加が確定した標的: Sanan Optoelectronics Co.Ltd(600703) Hangzhou Silan Microelectronics Co.Ltd(600460) Yangzhou Yangjie Electronic Technology Co.Ltd(300373) Wingtech Technology Co.Ltd(600745) Will Semiconductor Co.Ltd.Shanghai(603501) Nantong Jianghai Capacitor Co.Ltd(002484) Xiamen Faratronic Co.Ltd(600563) Sg Micro Corp(300661) Rockchip Electronics Co.Ltd(603893) Gigadevice Semiconductor (Beijing) Inc(603986) Shenzhen Kinwong Electronic Co.Ltd(603228) 。
リスク提示:国際情勢の悪化のリスク、疫情の発展が予想を超え、流動性のリスク
