科学技術の観点は毎週集まる(下)
1)英偉達GTC 2022が開催され、AIインフラから元宇宙応用のハイライトが頻発している。GTCの春の発表会で、英偉達はハードウェア、システムソフトウェア、プラットフォームと応用フレームワークの全方位の業界内でリードする解決策を展示した。今回のGTC大会が示した核心的な観点の一つは、AIの計算力と高速ネットワークに対する需要が依然として急速に増加していることであり、これはAIインフラの反復と成長を推進することになると考えている。核心的な観点の2つはAIが仮想デジタル人、ビデオ会議、商業小売、自動運転、30024、医療診断、デジタル双子の需要が検証され、商業価値の定着を実現したことである。核心観点の3つは現在のAIが感知とパターン認識を主とし、AIの次の波は30024である。
2)英偉達は最強AIインフラの新製品を発表し、NVLinkはシステムレベルから裸コア間の全相互接続能力を開放した。英偉達はAI加速とHPCシーンのための初のHopperアーキテクチャGPUH 100とDGXSuperPODクラスタの新製品を発表し、世界の商業スーパーコンピューティング製品の中で性能が優れている。DGXH 100 IO帯域幅は3.2 Tbpsに達し、英偉達は高性能ネットワークカードConnectX-7およびQuantum-2 InfiniBandスイッチを通じて18個のDGXPODSを業界最強のスーパーコンピューターEOSに構成することができる。CPUについては、英偉達がGraceHopperを発表し、NVLinkを介してCPUとGPUおよび2枚のCPU間のモジュールレベルの相互接続を実現した。NVLinkC 2 CはNVLinkを裸die級高速相互接続に沈め、chipletはポストモル時代にチップの計算力を高め、異質集積を実施する主な手段となり、その核心能力は高速相互接続インタフェースIP、先進パッケージ、ウエハ級パッケージおよびシリコン光相互接続などを含む。
3)Omniverseは元宇宙の基礎建設の着地を助力し、生態は初めて雛形を備えている。英偉達氏は、Omniverseの意味は、新しい3 Dコンテンツコラボレーション方式、実際のシーンのデジタル双子、および試行錯誤コストを削減するためのシミュレーショントレーニング環境を作成することにあると考えています。現在、Omniverseは世界の3 D設計とDCCユーザー内の浸透率が1%に達すると予想されており、Omniverseユーザーは5年以内に300万人を突破し、毎年50億ドル以上の購読収入をもたらすと予想されています。今回GTC上英偉達は初の元宇宙サーバーOVXを発表した。Inspur、レノボなどのメーカーはOmniverse初のユーザーの需要からGPUのサーバー出荷増加を加速させることができると考えている。また、英偉達は今回、LaunchPad裸機レンタルとOmniverseクラウドサービスバージョンを発表し、ユーザー層を大きく拡大する。
投資アドバイス
最近、市場は頻繁に調整され、投資家のリスクの好みは低い。私たちは投資家が絶対収益スタイルの配置割合を増やし、時間と空間を変えて、市場の反発のチャンスを待つことを提案します。前2月の China Telecom Corporation Limited(601728) 業務データは安定的に増加し、運営者の資本支出は引き続き温和な成長を維持する見込みで、税関のデータによると、光モジュールの輸出注文は持続的に強く、4月には四半期報告が予想を上回る株に注目することを提案し、運営者、輸出、0から1新興コースの3本の主線に注目することを継続的に提案した。英偉達H 100 GPUとスーパーコンピューティング、Omniverseの新製品の発表は元宇宙基盤建設の幕を開け、AIの計算力と高速ネットワークに対する需要は依然として急速に増加しており、AIインフラの反復と成長を推進すると考えている。AIは仮想デジタル人、ビデオ会議、商業小売、自動運転、30024、医療診断、デジタル双子関連分野での需要が検証され、商業価値の定着を実現した。次の投資機会に注目することをお勧めします。
1)英偉達はOVXLaunchPad計画をスタートさせ、主流のサーバーメーカーはOVXの新製品を続々と発売するか、中国GPUはサーバー市場を加速させて「計算力ネットワーク」の建設から利益を得て、成長運動エネルギーが高く、注目 Inspur Electronic Information Industry Co.Ltd(000977) 、レノボグループ(香港株)、 Unisplendour Corporation Limited(000938) を提案する。
2)Omniverse接続ソフトウェアはすでに国外の主流の3 Dと設計ソフトウェアメーカーをカバーしており、中国は工業ソフトウェア、設計BIM、マルチメディア創作ツールなどの分野で国産の代替空間が巨大であり、 Glodon Company Limited(002410) Zwsoft Co.Ltd(Guangzhou)(688083) Beijing Yjk Building Software Co.Ltd(300935) などに注目することを提案している。
3)AIコンピューティングクラスターの相互接続には強大なネットワークIO性能が必要で、世界の大型クラウドメーカーは200 G/400 G投資のピークにあり、主流の光モジュールメーカー Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) Eoptolink Technology Inc.Ltd(300502) Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) Broadex Technologies Co.Ltd(300548) Xlinmen Furniture Co.Ltd(603008) 3などに注目することを提案する。
リスクのヒント
クラウドとインターネットメーカーの資本支出は予想に及ばず、企業のIT資本支出は予想に及ばず、Omniverseの普及は予想を下回り、周辺要因は市場の大幅な変動を招いた。
