武漢里得電力科学技術株式会社
株式投資リスク特別公告の初公開発行（3回目）
推薦機関（主販売業者）： Central China Securities Co.Ltd(601375)
武漢里得電力科学技術株式会社（以下「里得電科」、「発行人」または「会社」と略称する）は初めて212100万株以下の人民元普通株（A株）（以下「今回の発行」と略称する）を公開発行する申請を中国証券監督管理委員会（以下「中国証監会」と略称する）の証監許可を得た。
発行者と推薦機構（主引受者） Central China Securities Co.Ltd(601375) （以下「＊ Central China Securities Co.Ltd(601375) 」または「推薦機構（主引受者）」と略称する）の協議により、今回の発行数は212100万株で、すべて公開新株であり、発行者株主は古い株の譲渡を行わないことが確定した。今回発行された株式は深セン証券取引所（以下「深交所」と略称する）のマザーボードに上場する予定です。
今回発行された初歩的な引合作業は2022年4月28日に完成し、確定された発行価格は25.48元/株で、対応する2021年の薄化後の市場収益率は21.41倍である（1株当たりの収益は会計士事務所が中国会計準則に従って監査した非経常損益を控除する前後でどちらが低いかの2021年度の親会社の所有者に帰属する純利益を今回発行後の総株式で除して計算する）。同業界を下回ると、上場企業の2021年の平均静的市場収益率31.64倍になる。「上場会社業界分類ガイドライン」（2012年改訂）によると、里得電科の所属業界は「C 38電気機械と機材製造業」と「F 51卸売業」である。2022年4月28日現在、中証指数有限会社が発表した「C 38電気機械と機材製造業」の最近1ヶ月の平均静的市場収益率は37.17倍、「F 51卸売業」の最近1ヶ月の平均静的市場収益率は17.88倍だった。今回の発行価格に対応する2021年の薄型化後の市場収益率は中証指数有限会社が発表した「F 51卸売業」の最近1ヶ月の平均静的な市場収益率より高いため、将来の発行者の推定値レベルが業界の平均市場収益率レベルに復帰し、株価下落が新株投資家に損失をもたらすリスクがある。
「新株発行の監督管理強化に関する措置」（証監会公告[2014]4号）などの関連規定によると、発行者と推薦機関（主な販売業者）はネット下、ネット上で申請する前の3週間以内に「中国証券報」「上海証券報」「証券時報」「証券日報」、経済参考網と中国日報網は「武漢裏得電力科学技術株式会社が株式投資リスク特別公告を初めて公開発行する」（以下「投資リスク特別公告」と略称する）を連続的に発表し、公告の時間はそれぞれ2022年5月6日、2022年5月13日と2022年5月20日で、後続の発行時間は延期され、投資家に注目してもらう。
2022年5月6日に予定されていたネット上のロードショーは2022年5月27日に延期され、2022年5月9日に予定されていたネット上、ネット下の申し込みは2022年5月30日に延期され、「武漢裏得電力科学技術株式会社の初の株式公開発行公告」の掲載を延期する。
今回の発行は2022年5月30日（T日）に深セン取引所取引システムとネット下発行電子プラットフォームを通じて実施される。発行者、推薦機関（主な販売業者）は投資家に以下の内容に注目してもらうように特別に要請した：一、投資家は今回の発行プロセス、ネット上での申請、納付、発行中止などの一環に重点的に注目してください。具体的な内容は以下の通り：
1、発行者と推薦機構（主引受者）は初歩的な引き合い結菓に基づいて、発行者の基本麺、置かれている業界、市場状況、同業上場会社の評価レベル、募集資金需要及び引受リスクなどの要素を総合的に考慮し、協議して今回の発行価格が25.48元/株であることを確定し、ネット下の発行は累計入札の引き合いを行わない。
投資家はこの価格で2022年5月30日（T日）にネットとネットで申請してください。申請時に申請資金を支払う必要はありません。今回のネット下での発行申請日はネット上での申請日と同じ2022年5月30日（T日）で、その中で、ネット下での申請時間は9：30-15：00で、ネット上での申請時間は9：15-11：30で、13：00-15：00です。2、発行者と推薦機関（主販売業者）は無効なオファーを削除した後の引き合い結菓に基づいて、すべての条件に合緻するネット下の投資家が属する販売対象のオファーに対して申請価格によって高いから低いまで、同じ申請価格によって販売対象の申請数によって小さいから大きいまで、同じ購入価格の同じ購入予定数は申告時間（申告時間は深交所ネット下で電子プラットフォームを発行する記録に準じる）によって遅い順にソートされ、オファーの最高部分の販売対象のオファーを取り除き、削除された購入予定量はネット下の投資家の購入予定総量の10%を下回らない。最高申告価格が確定した発行価格と同時に、この価格に対する申告は削除されず、削除割合は10%を下回ることができます。一部を除いてはネット下の申請に参加してはならない。
3、ネット上の投資家は自主的に申請の意向を表現しなければならず、証券会社に新株の申請を依頼してはならない。
4、ネット下の投資家は「武漢裏得電力科学技術株式会社が初めて株式を公開発行ネット下で初歩的な配給結菓公告」（以下「ネット下で初歩的な配給結菓公告」と略称する）に基づいて、2022年6月1日（T+2日）16：00までに、最終的に確定した発行価格と獲得数に基づいて、速やかに新株予約資金を全額納付し、予約資金の16：00までの入金を確保しなければならない。
ネット上の投資家が新株の中署名を申請した後、「武漢裏得電力科学技術株式会社の初公開発行株式ネット上の中署名結菓公告」に基づいて資金の納付義務を履行し、その資金口座が2022年6月1日（T+2日）までに全額の新株予約資金があることを確保し、投資家の代金の支払いは投資家の所在する証券会社の関連規定を守る必要がある。
ネット下の投資家は販売対象のように同日複数の新株を取得し、必ず新株ごとに全額を納付し、規範に従って注釈を記入しなければならない。もし、割当先が単独の新株資金が不足している場合、この割当先が当日すべて新株を取得することを無効にし、それによる結菓は投資家が自ら負担する。
ネット下とネット上の投資家が予約部分を放棄した株式は、推薦機関（主な販売業者）が販売している。
5、ネット下とネット上の投資家の納付と予約の株式数の合計が今回の公開発行数の70%未満である場合、発行者と推薦機関（主な販売業者）は今回の新株発行を中止し、発行中止の原因と後続の手配について情報開示を行う。
6、有効オファーネットの下で投資家が申請に参加していないか、初歩的な配給を受けているネットの下で投資家が速やかに予約金を納付していない場合、違約と見なされ、違約責任を負うべきであり、推薦機関（主な販売業者）は違約状況を中国証券監督会と中国証券業協会に報告し、記録に載せる。ネット上の投資家は12ヶ月連続で累計3回の当選後に全額納付しなかった場合、決済参加者が最近予約放棄を申告した翌日から6ヶ月（180自然日で計算すると、翌日を含む）以内に新株、預託証憑、転換社債、交換社債のネット上の申請に参加してはならない。
予約放棄回数は、投資家が実際に新株予約を放棄し、預託証憑、転換社債と交換社債の回数を合わせて計算する。
二、中国証券監督管理委員会、その他の政府部門は今回の発行に対するいかなる決定や意見も、発行者の株式の投資価値や投資家の収益に対して実質的な判断や保証を行うことを表明していない。反対の声明はすべて虚偽の不実な陳述である。投資家に投資リスクに注目し、発行定価の合理性を慎重に検討し、理性的に投資決定を下してください。
三、今回の発行申請に参加する予定の投資家は、2022年4月26日に「中国証券報」「上海証券報」「証券時報」「証券日報」、経済参考網と中国日報網に掲載された「武漢里得電力科学技術株式会社初の株式公開発行意向書要約」をよく読んでください。巨潮情報網（www.cn.info.com.cn.）に公開されたの「武漢里得電力科学技術株式会社は初めて株式募集意向書」（以下「株式募集意向書」と略称する）の全文を公開し、特にその中の「重大事項の提示」と「リスク要素」の章は、発行者の各リスク要素を十分に理解し、自分でその経営状況と投資価値を判断し、慎重に投資決定を下す。発行者は政治、経済、業界、経営管理レベルの影響を受け、経営状況が変化する可能性があり、これによる投資リスクは投資家が自ら負担しなければならない。
四、今回ネット下で発行された株式は流通製限やロック期間の手配がなく、今回発行された株式は深セン証券取引所に上場した日から流通を開始した。上場初日の株式流通量の増加による投資リスクには、投資家は必ず注意してください。
五、発行者と推薦機構（主引受者）は初歩的な引き合い結菓に基づいて、発行者が置かれた業界、市場状況、同業界の上場会社の評価レベル、資金需要の募集及び引受リスクなどの要素を総合的に考慮し、協議して今回の発行価格を25.48元/株と確定した。この価格に対応する市場収益率は次のとおりです。
（1）21.41倍（1株当たりの収益は会計士事務所の監査を受けた非経常損益の前後でどちらが低いかを控除した2021年度の親会社の所有者に帰属する純利益を今回の発行後の総株式で除して計算する）；（2）16.06倍（1株当たりの収益は会計士事務所の監査を受けた非経常損益の前後でどちらが低いかを控除した2021年度の親会社の所有者に帰属する純利益を今回の発行前総株式で除して計算する）。中国証券監督管理委員会の「上場会社業界分類ガイドライン」（2012年改訂）によると、会社の所属業界は「C 38電気機械と器材製造業」と「F 51卸売業」で、2022年4月28日現在、中国証券指数が発表した「C 38電気機械と器材製造業」の最近1カ月の平均静的市場収益率は37.17倍、「F 51卸売業」の最近1カ月の平均静的市場収益率は17.88倍だった。
主な業務と発行者が近い上場企業の市場収益率レベルは以下の通りである。
2022年4月28日までの20の2021年1株当たり収益2021年静的証券コード証券略称取引日平均価格（当日を含む）（非前後どちらが低いかを控除する）市場収益率（元/株）（元/株）（倍）
Xianheng International Science&Technology Co.Ltd(605056) .SH Xianheng International Science&Technology Co.Ltd(605056) 13.83 0.4971 27.82
Xuzhou Handler Special Vehicle Co.Ltd(300201) .SZ Xuzhou Handler Special Vehicle Co.Ltd(300201) 2.48 0.1255 19.76
Beijing Creative Distribution Automation Co.Ltd(002350) .SZ Beijing Creative Distribution Automation Co.Ltd(002350) 6.32 0.1335 47.34
平均値31.64
データソース：WIND情報、データは2022年4月28日まで
注：1、市場収益率の計算には端数の違いがある可能性があり、四捨五入によるものである。
2、表中のデータは上場会社の2022年4月28日の株式に比べて計算でき、2021年の1株当たり利益=2021年度に会計士事務所が中国会計準則に基づいて監査した非経常損益を控除する前後でどちらが低いかは親会社株主の純利益/総株式に帰属する。
今回の発行価格25.48元/株に対応する2021年に非経常損益を差し引いた前後のどちらかが低い親会社株主に帰属する純利益の薄くなった後の市場収益率は21.41倍で、上場会社の平均静的な市場収益率より低い。「上場会社業界分類ガイドライン」（2012年改訂）によると、里得電科の所属業界は「C 38電気機械と器材製造業」と「F 51卸売業」で、2022年4月28日現在、中証指数有限会社が発表した「C 38電気機械と器材製造業」の最近の1ヶ月の平均静的市場収益率は37.17倍、「F 51卸売業」の最近の1ヶ月の平均静的市場収益率は17.88倍だった。
今回の発行価格に対応する2021年の薄型化後の市場収益率は中証指数有限会社が発表した「F 51卸売業」の最近1ヶ月の平均静的な市場収益率より高いため、将来の発行者の推定値レベルが業界の平均市場収益率レベルに復帰し、株価の下落が投資家に損失をもたらすリスクがある。発行者と推薦機関（主な販売業者）は投資家に投資リスクに関心を持ってもらい、発行定価の合理性を慎重に検討し、理性的に投資決定を下す。
六、投資家に発行価格とネット下の投資家のオファーの間に存在する違いに注目してもらう。ネット下の投資家のオファー状況の詳細は2022年5月6日に「中国証券報」「上海証券報」「証券時報」「証券日報」、経済参考網、中国日報網及び巨潮情報網（www.cn.info.com.cn.）に掲載された。「武漢里得電力科学技術株式会社が初めて株式を公開発行した初歩的な引き合い結菓及び発行延期公告」。
七、今回の発行は市場化定価原則に従い、初歩的な引合段階ではネット下の投資家が真実な引受意図に基づいてオファーし、発行者と推薦機関（主な引受者）は初歩的な引合結菓の状況に基づいて、発行者の基本麺、所在業界、市場状況、同業上場会社の評価レベル、資金需要の募集及び引受リスクなどの要素を総合的に考慮して協議して発行価格を確定する。いかなる投資家も申請に参加する場合、その発行価格を受け入れたとみなされ、発行価格方法と発行価格に異議がある場合は、今回の発行に参加しないことをお勧めします。八、今回の発行は上場後に発行価格を割るリスクがある可能性がある。投資家は定価市場化に含まれるリスク要素に十分に注目し、株式が上場した後に発行価格を割り込む可能性があることを知って、リスク意識を確実に高め、価値投資理念を強化し、盲目的な宣伝を避け、監督管理機関、発行者、推薦機関（主な販売業者）はいずれも株式が上場した後に発行価格を割り込まないことを保証できない。
九、発行者の今回の募集プロジェクトの実際の資金需要量は47500万元で、今回の発行価格25.48元/株、新株212100万株を発行して計算した予想募集資金総額は5
