EUの光発電装置は予想を超え、今後9年間の年間平均47 GW、2021年より81%増加する。
1）5月18日、EUはREPowerEU方案の細則を発表し、今後5年間で再生可能エネルギーに2100億ユーロを追加投資すると同時に、2030年の再生可能エネルギーの割合を40%から45%に高める計画だ。
2）EUの試算によると、2025年には光起電力積算機が2倍（320 GW、20222025年には35 GWが追加）、2030年には600 GW（20262030年には56 GWが追加）になると予想されている。
3）2021年末現在、EUの積算機は179 GWであり、2030年の積算機600 GWの場合、20222030年に対応して年間平均47 GWに増加する。2021年のEUの新増設量は26 GWで、平均値より81%の向上空間がある。2022年以来、最近のロシアと烏の衝突+インフレの影響を受けて、EUはエネルギー安全問題に対する関心が高まっている。
光起電力業界：シリコン材料は16週連続で上昇した。光起電力下流の生産拡大需要の向上を促進する。
1）太陽光発電業界：私たちは2030年に中国の太陽光発電機の新増設が416536 GWに達する見込みで、CAGRが24-26%に達すると試算した。世界の新増設需要は12461491 GWに達し、CAGRは25~27%に達する。光発電設備の需要は今後10年で10倍の増加を迎え、巨大な市場空間を持っている。
2）シリコン材料の価格は16週の上昇を終え、産業チェーンの価値再分配は生産拡大を促進することが期待されている：今週の最も低い Shenzhen New Industries Biomedical Engineering Co.Ltd(300832) チェーン価格統計まで、シリコン材料の価格はすでに16週連続の上昇を終え、合計の上昇幅は11%近くに達した。2022年以来、光伏の国内外の需要が旺盛で、産業チェーンの各段階の価格上昇が予想を超え続けている。20222023年にシリコンチップは新たな生産能力の投入を迎え、シリコンチップの供給端の緩和、価格の下落、産業チェーンの利益能力は下流の3つの大部分（シリコンチップ、電池、コンポーネント）に再分配される見込みで、設備の生産拡大需要の向上が期待されている。
光起電力設備：業界核心論理：成長空間は新技術の反復速度に依存する
1）技術反復：光起電力の新技術の反復が比較的に速く（持続的に本を下げる）、業界の生産能力が絶えず0から1までになることを促し、新技術が絶えず反復する光起電力設備は今後数年間も比較的に良い成長性を持っている。
2）光起電力下流市場の空間が大きい（新規搭載量が10年で10倍になる）＋業界は平台化延伸能力（他の汎半導体業界に配置する）を備え、光起電力設備は専用設備業界の少数の大会社に成長できる業界である。
投資提案：受益技術の反復+具平台化配置能力会社に重点を置く
1）電池設備HJT技術変革による量+価格の上昇、重点推薦：＊ Suzhou Maxwell Technologies Co.Ltd(300751) 、＊ Yingkou Jinchen Machinery Co.Ltd(603396) 、＊ Shenzhen S.C New Energy Technology Corporation(300724) 、＊ Sichuan Injet Electric Co.Ltd(300820) Wuhan Dr Laser Technology Corp.Ltd(300776) に注目します。
2）コンポーネント設備「シート化+マルチメインゲート+マルチスライス」の多重技術変革を迎え、価格安定+量増加。重点推薦： Wuxi Autowell Technology Co.Ltd(688516) Yingkou Jinchen Machinery Co.Ltd(603396) 。
3）平坦化配置能力のある先導者半導体、炭化ケイ素、サファイアなどの分野に延びている。重点推薦： Zhejiang Jingsheng Mechanical & Electrical Co.Ltd(300316) Suzhou Maxwell Technologies Co.Ltd(300751) Wuxi Shangji Automation Co.Ltd(603185) Wuxi Autowell Technology Co.Ltd(688516) Sichuan Injet Electric Co.Ltd(300820) 。
