1、工業インターネット市場の兆元規模、空間は巨大である：現在、中国は世界の価値チェーンが中・低端から中・ハイエンドに向かって邁進する過程にあるが、産業チェーンは世界では依然として中・低端レベルにあり、工業デジタル化のアップグレード需要は絶えず向上している。中国工業インターネット研究院のデータによると、2020年の中国工業インターネット産業の増加値規模は3兆5700億元に達し、名目成長率は11.66%で、GDPの3.51%を占めている。2021年の工業インターネット産業の付加価値規模は4兆1300億元に達し、産業の付加価値規模はさらに革新的で高いと予想されている。
2、プラットフォームはすでにサービス製造企業の基礎能力を備えており、エッジ能力、工業データサービス能力、工業モデルサービス能力の需要が最も旺盛である。工業インターネットプラットフォームの価値は主に応用価値、業務シーンとプラットフォーム能力の3つの次元を中心に展開されている。その中で、プラットフォーム能力は相応の業務シーンを支持して応用価値を実現する基礎技術要求であり、現在すでにサービス製造企業の能力を備えている。
プラットフォーム型の全種類の能力の中で、エッジ能力、工業データサービス能力、工業モデルサービス能力の需要は最も旺盛で、汎用PaaS、工業応用開発及びマンマシンインタラクション能力はプラットフォームの選択可能な付加能力となっている。
3、工業デジタル化転換の核心は運営指標の向上であり、現在の業界の応用需要はエネルギー電力、石油化学工業またはハイエンド製造業界により多く集中している。ここで、次の操作を行います。
（1）エネルギー電力業界は、生産設備の分布が広く、電力網システムが比較的に独立し、安全管理の要求が極めて高いなどの特徴のため、応用は主に設備管理製御、生産技術と製品運行メンテナンスの分野に集中している。
（2）石油化学工業業界は、業界上流の製品の価格変動と生産プロセスが複雑であるため、排出エネルギーが高く、生産安全リスクが大きいなどの特徴があり、応用は主に生産管理製御と経営管理業務分野に集中し、設備管理製御、生産技術最適化、安全環境保護管理に対する応用需要が大きい。
（3）装備製造業界は、製品技術が複雑で、製品単価が高く、生産週期が長いため、プラットフォーム応用は製品の研究開発設計、生産管理製御と運行メンテナンスサービスの全業務チェーンを貫いており、デジタル化設計検証と技術アップグレード、製品の全生命週期データ貫通に対して大きな需要がある。
4、投資機会の整理
工業インターネットは応用シーンに基づいて研究開発、生産、管理、運営と協同の5つの麺をカバーし、異なる応用シーンによって、異なる応用方向を派生する：
（1）研究開発において、主に国外の研究開発設計ソフトウェアに占領され、中国の自主研究開発は90年代半ばから始まり、持続的な研究開発開拓を経て、そして世界貿易紛争による国産代替推進の下で、中国の研究開発設計ソフトウェア会社の市場シェアは上昇する見込みである。関連業界の利益指標には、 Zwsoft Co.Ltd(Guangzhou)(688083) Nancal Technology Co.Ltd(603859) Shanghai Hollywave Electronic System Co.Ltd(688682) 、雲道智造などが含まれています。
（2）生産管理方麺では、主に異なる垂直業界からデジタル化学工場などのシステムソリューションサプライヤーに対して、＊ Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) （鉄鋼）、上海優也（鉄鋼）、石化盈科（石油化学工業）、格創東智（ハイエンド製造-パネル）、西格データ（数値製御工作機械）、＊ Foxconn Industrial Internet Co.Ltd(601138) （数値製御工作機械）、智布相互接続（紡績）、徳風科学技術（タバコ）を含む。柔軟性のある製造麺から力を入れている浪潮雲洲、海爾COSMOPlatなど。
（3）運行とメンテナンスの麺では、業務配置の広いエネルギー電力石油化学工業と高価値装備に対する製造業界の需要が明らかで、具体的な応用は予測性防護、装備知能管理製御などの製品と設備の運行とメンテナンスの麺に体現されている。徐工情報（発力製品サプライチェーンと後市場情報管理製御）、寄雲科学技術（宝石機械設備運行メンテナンスプラットフォーム）、＊ Anhui Ronds Science & Technology Incorporated Company(688768) （ファン予測性メンテナンス）などを含む。
（4）協同麺では、産融協同、研究開発協同、サプライチェーン協同、ルート協同などの業務を通じて企業に革新データ派生サービスを向上させ、このような業務の敷居が低く、将来の市場空間が大きいことを実現する。樹根相互接続（産融協同）、用友（垂直応用と下流ルートの知能マーケティング、サプライチェーン協同）、知能雲科（工作機械クラウドレンタル）。
5、通信プレートの観点
通信プレートの推定値は歴史の低位に下落し、推定値は成長性と著しく一緻せず、細分プレートは価値購入区間に入り、今週も推薦を続けている。
1）低評価値、高配当は、必ず消費属性の強い電気通信事業者（A+H）プレートを選択する：中国移動、 China Telecom Corporation Limited(601728) China United Network Communications Limited(600050) ;
2）低評価値の成長が依然として続く主設備： Unisplendour Corporation Limited(000938) （華西通信&コンピュータ連合上書き）、 Zte Corporation(000063) 3;
3）東数西算産業チェーンにおけるIDC、光モジュールプレート： Beijing Sinnet Technology Co.Ltd(300383) Guangdong Aofei Data Technology Co.Ltd(300738) Eoptolink Technology Inc.Ltd(300502) Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) Accelink Technologies Co.Ltd(002281) Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) 08など；
4）高成長物ネットワークモジュール及びエネルギー情報化プレート： Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) Fibocom Wireless Inc(300638) Longshine Technology Group Co.Ltd(300682) （華西通信&コンピュータ連合カバー）、 Willfar Information Technology Co.Ltd(688100) など；
5）10 G-PON及び家庭ブロードバンド設計産業チェーン：＊ Hangzhou Anysoft Information Technology Co.Ltd(300571) 、＊ Sichuan Tianyi Comheart Telecom Co.Ltd(300504) など；
6）その他の株について：＊ Guangzhou Haige Communications Group Incorporated Company(002465) （北闘三号浸透率向上）（華西通信&軍需産業連合カバー）、＊ Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593) （華西通信&軍需産業連合カバー）、＊ Tcl Technology Group Corporation(000100) （パネル価格底打ち）（華西通信&電子連合カバー）、＊ Tianjin 712 Communication & Broadcasting Co.Ltd(603712) （軍需産業情報化）、＊ Goldcard Smart Group Co.Ltd(300349) （華西通信&機械連合カバー）など。
6、リスクの提示
業界の応用普及は予想に及ばない。技術の発展は予想に及ばない。市場需要は予想に及ばない。システム的リスク。
