データ経済触媒技術のアップグレードと流量の高増加、ICTインフラストラクチャは市場需要の新たな増加を迎えている。
現在、世界経済はますますデジタル化の特徴を呈しており、デジタル経済はすでに世界の主要な経済形態の一つとなり、中国経済社会の発展を推進する核心動力ともなっており、5 G、クラウドコンピューティング、ビッグデータ、モノのインターネット及び人工知能などの次世代情報技術と社会経済の各産業の融合は絶えず深化し、各産業のデジタル化、ネットワーク化、知能化の発展過程を力強く推進している。経済社会の発展変革の強大な原動力となる。第14次5カ年計画期間中、中国のデジタル経済はさらに急速に発展し、国家戦略の重要な地位を占め、デジタル経済はICT産業とインターネット技術の融合とグレードアップを促進し、「東数西算」プロジェクトはデジタル経済戦略の重要な措置として、輸送距離がより長く、数データセンターの密度が向上し、計算力の要求が高い技術の新しい特徴を持ち、「東数西算」の絶えずの推進に伴い、一方、新設されたデータセンターと計算力施設は、ICT基盤光ネットワークのインフラストラクチャを必要とする。一方、従来のインフラストラクチャは、高効率、低炭素、容量の需要を満たすために、さらにアップグレードする必要があり、光ネットワークには光モジュール、光ファイバケーブル、サーバなどの需要がさらに増加し、業界のより大きなICT市場の新しい空間を開く必要があります。
ICT光ネットワーク産業チェーンは持続的に利益を得て、省エネサブ業界の景気度を向上させる見込みだ。
ICT産業チェーン融合5 G+クラウドコンピューティングの大勢が赴き、企業のクラウド需要が高まっている。同時に、データセンターはクラウドコンピューティング及びデータストレージ応用端にサービスする主要なメディアとして、外部にIaaaS/SaaS端などのサービスを提供し、全体的に景気が向上する見込みである。「二重炭素」を背景とした環境保護政策の角度から見ると、中国のデータセンターの分布は需要を導きとし、現在の運営が第三者に転換する大きな傾向の下で、第一線と超一線の都市の需要は絶えず放出され、データセンターの運行時の消費電力量が高いため、国はPUE指標の製御が厳しいことを考慮し、第一線の都市と週辺のIDC全体の希少性は需要の増加に伴いさらに拡大し、IDCの希少資源を把握し、省エネのキーテクノロジーを備えた会社の価格交渉能力は強化され、集中度は向上する見込みです。同時にデータ量の持続的な増加に伴い、サーバー業界の増量市場の空間は広く、クラウドコンピューティングの背景の下で中国の専門サーバーメーカーの技術革新は迅速で、国産代替は未来の発展の重点方向である。
投資提案：集中度の向上、好ましくは核心技術の優位性を備えたサブプレートと標的。
ICTインフラ関連のサブ業界の景気度の限界改善は、その推定値の安定回復に有利であり、中長期的には新しい需要による会社の経営業績の高増加の確実性がより強い。注目すべき点：スイッチ関連タグの＊ Fujian Star-Net Communication Co.Ltd(002396) Fujian Star-Net Communication Co.Ltd(002396) ）、光デバイス＊ Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) ）、光モジュール＊ Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) ）、＊ Eoptolink Technology Inc.Ltd(300502) Eoptolink Technology Inc.Ltd(300502) ）、光ファイバケーブル＋新規ビジネス開拓突破の＊ Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) ）、＊ Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) ）、＊ Yangtze Optical Fibre And Cable Joint Stock Limited Company(601869) Yangtze Optical Fibre And Cable Joint Stock Limited Company(601869) ）、省エネ関連の＊ Shenzhen Envicool Technology Co.Ltd(002837) Shenzhen Envicool Technology Co.Ltd(002837) ）， Nanjing Canatal Data-Centre Environmental Tech Co.Ltd(603912) Nanjing Canatal Data-Centre Environmental Tech Co.Ltd(603912) ）；また、サーバとIDCに関するヘッドマークにも注目する必要があります。同時に、キャリアの中国移動（6009410941）は長期配置方向の提案として注目している。
リスクの提示：チップなどの原料価格の上昇リスク；世界の疫病の影響と国外の政策環境の不確実性；5 G規模化商用の推進は予想に及ばない。
