証券コード： Shandong Hi-Speed Road&Bridge Co.Ltd(000498) 証券略称： Shandong Hi-Speed Road&Bridge Co.Ltd(000498) 公告番号：202256 Shandong Hi-Speed Road&Bridge Co.Ltd(000498)
転換社債の公開発行に関する短期リターン補填措置と関連主体の承諾（改訂稿）に関する公告当社と取締役会の全メンバーは、情報開示内容の真実、正確、完全性を保証し、虚偽記載、誤導性陳述または重大な漏れがないことを保証している。重要なヒント：
以下、＊ Shandong Hi-Speed Road&Bridge Co.Ltd(000498) （以下「会社」、「当社」、「上場会社」または「＊ Shandong Hi-Speed Road&Bridge Co.Ltd(000498) 」と略称する）について、今回の転換社債（以下「今回発行」と略称する）の公開発行後の主要な財務指標の分析、説明はすべて会社の利益予測または承諾を構成せず、補填リターン措置を製定することは会社の将来の利益に対して保証するものではなく、投資家はこのなどの分析だけに基づいてはならない。投資家がこれに基づいて投資決定を行い、いかなる損失をもたらした場合、会社はいかなる責任も負わず、多くの投資家に注意するように説明します。
会社は2021年7月5日に第9回取締役会第23回会議と第9回監事会第12回会議を開き、2021年12月20日に2021年第6回臨時株主総会を開き、「会社の転換社債公開発行案に関する議案」などの関連議案を審議、採択した。会社は2022年5月23日に開催された第9回取締役会第36回会議と第9回監事会第20回会議で、「会社が転換社債を公開発行することに関する当期収益補填措置及び関連主体の承諾（改訂稿）に関する議案」などの関連議案を審議、採択した。
「国務院弁公庁の資本市場における中小投資家の合法的権益保護活動のさらなる強化に関する意見」（国弁発〔2013110号）、「国務院の資本市場の健全な発展のさらなる促進に関するいくつかの意見」（国発〔201417号）と中国証券監督管理委員会の「先発と再融資、重大資産再編の縮小に関する即時見返りに関する事項に関する指導意見」（証券監督管理委員会公告〔201531号）によると、などの文書の関連要求について、会社は今回の転換社債の公開発行（以下「今回の発行」と略称する）が即時リターンの薄さに与える影響について分析し、具体的なカバーリターン措置を提出し、関連主体は会社のカバーリターンが採用される措置を確実に履行することを約束した。ここで、会社が今回発行した割引即時収益に関する事項を以下のように説明します。
一、今回の発行による薄型即時収益が会社の主要な財務指標に与える影響
（一）主な仮定と前提条件
会社の2022年度、2023年度の主要な財務指標に対する試算は以下の仮説に基づいている：1、マクロ経済環境、産業政策、会社の所属業界の発展状況、製品市場状況などの麺で重大な変化が発生しないと仮定する；
2、今回の発行が2022年12月末に完成したと仮定し、同時に2023年6月30日までにすべての株式移転を仮定します。2023年12月31日現在、すべての未転株の2つの状況はそれぞれ測定を行った（この完成時間は今回の発行が即時収益に与える影響を計算するためだけに用いられ、実際の完成時間に約束を構成せず、投資家はこれに基づいて投資決定を行うべきでなく、投資家がこれに基づいて投資決定を行って損失をもたらした場合、会社は賠償責任を負わない。最終的に中国証券監督会が今回の発行を承認した後の実際の完成時間を基準とする）。
3、今回の募集資金総額が50000000000元であると仮定し、関連発行費用を考慮しない。今回の公開発行による転債可能な実際の入金の募集資金規模は、監督管理部門の承認、発行予約状況及び発行費用などの状況に基づいて最終的に確定する。
4、会社の2021年度の親会社の所有者に帰属する純利益は213491183万元で、非経常損益を差し引いた親会社の所有者に帰属する純利益は19378180万元である。会社経営の実態と慎重性の原則に基づいて、2022年度、2023年度の親会社所有者に帰属する非経常損益の前/後を控除する純利益はそれぞれ以下の3つの状況によって測定した：（1）前期と同じである；（2）前期より10%増加する；（3）前期より20%増加した。この仮定は今回の転換社債発行の薄い即時収益が主要な財務指標に与える影響を計算するためだけに使用され、2022年と2023年度の経営状況と傾向に対する会社の判断を代表するものではなく、会社の利益予測を構成するものでもない。
5、今回の発行が会社の他の生産経営、財務状況（例えば財務費用、投資収益）などに与える影響を考慮しない；
6、今回の転債可能な転株価格が10.15元/株であると仮定します。この価格は会社の第9回取締役会第36回会議の開催日（2022年5月23日）の前の20取引日の取引平均価格と前の取引日の取引平均価格の高い者である。（この転株価格は今回の発行薄さの即時収益が主要な財務指標に与える影響を計算するためにのみ使用され、最終的な転株価格は会社の取締役会が株主総会の授権に基づいて、発行前に発行案と市場状況に基づいて確定し、除権、除利調整または下方修正を行う可能性がある）。
7、会社の今回の発行後の総株式を予測する際、2021年12月31日の総株式を基数とし、今回の発行株式数以外の他の要素が会社の株式総額に与える影響を考慮しない。
8、今回の発行と上述の事項を除いて、会社は他の会社の総株式に影響または潜在的な影響を与える行為を実施しないと仮定する。
9、募集資金の未利用前に発生した銀行利息の影響及び今回の転換可能利息費用の影響を考慮しない。
10、前述の仮定は今回の転換社債の発行による縮小即時収益が会社の主要な財務指標に与える影響を推定するためだけであり、会社が2022年度、2023年度の利益状況と現金配当に対する約束を代表するものではなく、会社が2022年度、2023年度の経営状況と傾向に対する判断を代表するものでもない。
（二）今回の発行による薄型即時収益が会社の主要な財務指標に与える影響
上述の仮定に基づいて、会社は今回の発行薄い即時収益が1株当たりの収益に与える影響を試算した。具体的な状況は以下の通りである。
2021年度/2022年度/2023年度/2023年12月31日
プロジェクト2021年12月312022年12月312023年12月31日2023年6月30日
総株式（株）155806850 Guangdong Anjubao Digital Technology Co.Ltd(300155) 806850 Guangdong Anjubao Digital Technology Co.Ltd(300155) 806850 Guangdong Anjubao Digital Technology Co.Ltd(300155) 8068503 Zhejiang Sanhua Intelligent Controls Co.Ltd(002050) 67934000
仮定状況（1）：2022年度と2023年度の親会社株主に帰属する純利益と非経常損益を控除した親会社株主に帰属する純利益はそれぞれ前年度と同じ親会社に帰属する。
株主の純利益2134983213498321349832134983（万元）非経常損益を控除した後、
親会社株主の1937818019378180193781801937818019378180純利益（万元）基本1株当たり利益
（元/株）1.37 1.37 1.37 1.18
1株当たりの利益を希釈する
（元/株）1.37 1.37 1.37 1.18
非経常性の控除
損益後の基本的な1.24 1.24 1.24 1.07株当たりの収益（元/株）控除非経常性
損益後希釈1.24 1.24 1.24 1.07株当たりの収益（元/株）仮定状況（2）：2022年度と2023年度の親会社株主に帰属する純利益と非経常損益を控除した親会社株主に帰属する純利益はそれぞれ前年度より10%増加して親会社に帰属する。
株主の純利益21349183234841012583251125832511（万元）非経常損益を控除した後、
親会社株主の19378180213159982344759823447598純利益（万元）基本1株当たり利益
（元/株）1.37 1.51 1.66 1.43
1株当たりの利益を希釈する
（元/株）1.37 1.51 1.66 1.43
非経常性の控除
損益後の基本的な1.24 1.37 1.50あたり1.30株の収益（元/株）から非経常性を控除する
損益後希釈1.24 1.37 1.50あたり1.30株の収益（元/株）仮定状況（3）：2022年度と2023年度の親会社株主に帰属する純利益と非経常損益を控除した親会社株主に帰属する純利益はそれぞれ前年度より20%増加して親会社に帰属する。
株主の純利益2134918325610203074282430742824（万元）非経常損益を控除した後、
親会社株主の19378180232538162790457927904579純利益（万元）基本1株当たり利益
（元/株）1.37 1.64 1.97 1.70
1株当たりの利益を希釈する
（元/株）1.37 1.64 1.97 1.70
非経常性の控除
損益後の基本的な1.24 1.49 1.79株当たりの収益（元/株）
非経常性1.24 1.49 1.79 1.55損益を控除した後、1株当たりの利益を希釈する（元/株）
注：1、上記の試算は今回の発行募集資金が入金された後、会社の経営状況に与える影響を考慮していない。
2、1株当たり収益係は「公開発行証券の会社情報開示編報規則第9号-純資産収益率と1株当たり収益の計算と開示」（2010年改訂）の規定に基づいて試算する。
二、今回の発行に関する短期報酬の特別なリスクの提示
今回の転換社債の発行が完了すると、会社の総資産規模は一定の幅で増加する。今回の募集資金が到着した後、会社は募集資金を合理的に有効に利用し、会社の運営能力を向上させ、会社の長期的な利益能力を高める。
しかし、国のマクロ経済や業界の発展状況の影響を受けているため、短期的には会社の利益状況には依然として一定の不確実性が存在し、同時に資金投資プロジェクトの建設を募集するには一定の週期が必要であるため、建設期間中の株主のリターンは主に既存の業務を通じて実現されている。
今回の転換社債の発行が完了した後、転換する前に、会社はあらかじめ約束した券面金利に従って未転換株の転換社債に利息を支払う必要があり、転換社債の券面金利は一般的に低いため、通常の場合、会社が転換社債募集資金の運用による利益の増加は支払いが必要な債券金利を超え、基本的な1株当たりの収益を薄くすることはない。極端な場合、社債募集資金の運用による利益の増加が、支払う債券の利息をカバーできなければ、会社の税引き後利益が低下するリスクに直麺し、会社の普通株株主の即時リターンを薄くすることになります。
投資家が保有する転換可能な部分またはすべての転換後、会社の株式総額と純資産はそれに応じて増加し、会社の既存株主の持株比率、会社の1株当たりの収益などの指標に対して一定の拡大作用を生じる可能性がある。募集のため
