安徽拓山重工株式会社
株式投資リスク特別公告（第2回）の初公開発行推薦機関（主引受業者）：
安徽省拓山重工株式会社（以下「拓山重工」、「発行人」または「会社」と略称する）は186667万株の人民元普通株式（A株）（以下「今回の発行」と略称する）を超えないことを初めて公開発行する申請はすでに中国証券監督管理委員会（以下「中国証監会」と略称する）の証監許可［2022788号文の承認を得た。発行者と民生証券株式会社（以下「民生証券」、「主販売業者」または「推薦機構（主販売業者）」と協議し、今回の発行株式の総量は186667万株で、すべて公開新株であることを確定した。
今回の発行価格は24.66元/株で、対応する2021年の希薄化後の市場収益率は22.99倍である（1株当たりの収益は会計士事務所が中国会計準則に従って監査した非経常損益を控除する前後でどちらが低いかの2021年の親会社の所有者に帰属する純利益を今回の発行後の総株式で除して計算する）。中証指数有限会社が発表した「C 33金属製品業」の最近1ヶ月の平均静的市場収益率22.37倍（2022年5月17日現在）を上回り、将来の発行者の推定値レベルが業界の平均市場収益率に復帰し、株価下落が新株投資家に損失をもたらすリスクがある。
「新株発行の監督管理強化に関する措置」（証監会公告[2014]4号）などの関連規定によると、発行者と推薦機関（主な販売業者）はネット上で申請する3週間以内に「中国証券報」「上海証券報」「証券時報」および「証券日報」が「安徽拓山重工株式会社初の株式公開発行投資リスク特別公告」を連続的に発表する。公告の日付はそれぞれ2022年5月18日、2022年5月25日と2022年6月1日で、後続の発行時期は延期され、投資家に注目してもらう。
2022年5月19日に予定されていたネット上のロードショーは2022年6月10日に延期され、2022年5月20日に予定されていたネット上の申し込みは2022年6月13日に延期され、「安徽拓山重工株式会社初の株式公開発行公告」の掲載を延期する。
発行者と推薦機関（主な販売業者）は、投資家に以下の内容に注目してもらうように特別に要請します。
（I）投資家は今回の発行プロセス、ネット上の申請と納付、株式の放棄処理などに重点的に注目してください。具体的な内容は以下の通りです。
1、今回の発行は直接定価方式を採用し、すべての株式はネット上を通じて深セン市場の非限定A株株式と非限定販売預託証憑の市場価値を持つ社会公衆投資家に発行され、ネット下の引き合いと配給は行われない。
2、今回の発行価格は24.66元/株です。投資家は今回の発行価格に基づいて2022年6月13日（T日、申請日）に深セン証券取引所の取引システムを通じて、ネット上で時価申請方式で申請を行い、投資家がネット上で申請する際に申請資金を支払う必要はなく、ネット上で申請時間は9:15-11:30、13:00-15:00である。
3、ネット上の投資家は自主的に申請の意向を表現しなければならず、証券会社に新株の申請を依頼してはならない。
4、ネット上の投資家が新株の中署名を申請した後、2022年6月15日（T+2日）に公告した「安徽拓山重工株式会社初の公開発行株式ネット上の定価発行番号の中署名結菓公告」（以下「ネット上の定価発行番号の中署名結菓公告」と略称する）に基づいて納付義務を履行し、その資金口座が2022年6月15日（T+2日）日までに全額の新株予約資金を確保しなければならない。不足部分は買収を放棄したと見なされ、これによる結菓と関連する法律責任は、投資家が自ら負う。投資家の支払いは、投資家がいる証券会社の関連規定を遵守する必要があります。中国証券登記決済有限責任会社深セン支社（以下「中国決済深セン支社」と略称する）が無効に処理した株式は、推薦機関（主引受業者）が一手に販売している。
5、ネット上の投資家が金を払って予約した株式の数が今回の公開発行数の70%未満である場合、発行者と推薦機関（主な販売者）は今回の新株発行を中止し、発行中止の原因と後続の手配について情報開示を行う。
6、ネット上の投資家は12ヶ月連続で累計3回のくじに当たったが、全額の納付ができなかった場合、決済参加者が最近予約を放棄したと申告した翌日から6ヶ月（180自然日で計算すると、翌日を含む）以内に新株、預託証憑、転換社債、交換社債のネット上の申請に参加してはならない。予約放棄回数は、投資家が実際に新株予約を放棄し、預託証憑、転換社債と交換社債の回数を合わせて計算する。
（II）中国証券監督管理委員会、その他の政府部門は今回の発行に対するいかなる決定や意見も、発行者の株式の投資価値や投資家の収益に対して実質的な判断や保証をしていることを示していない。反対の声明はすべて虚偽の不実な陳述である。投資家に投資リスクに注目し、発行定価の合理性を慎重に検討し、理性的に投資決定を下してください。
（III）今回の発行申請に参加する予定の投資家は、2022年5月18日に「中国証券報」「上海証券報」「証券時報」と「証券日報」に掲載された「安徽拓山重工株式会社初公開発行株式募集説明書要約」をよく読んで、巨潮情報網（www.cn.info.com.cn.）に開示しなければならない。の「安徽拓山重工株式会社初公開発行株式募集説明書」（以下「募集説明書」と略称する）の全文、特にその中の「重大事項提示」と「リスク要素」の章は、発行者の各リスク要素を十分に理解し、その経営状況と投資価値を慎重に判断し、慎重に投資決定を下す。発行者は政治、経済、業界、経営管理レベルの影響を受け、経営状況が変化する可能性があり、これによる投資リスクは投資家が自ら負担しなければならない。（IV）中国証券監督管理委員会が公布した「上場会社業界分類ガイドライン」（2012年改訂）によると、発行者の所属業界は「C 33金属製品業」で、中証指数有限会社が発表した業界の最近1ヶ月の平均静的市場収益率は22.37倍（2022年5月17日現在）である。発行者と推薦機構（主な販売業者）は発行者の基本麺、置かれた業界、比較可能な会社の評価レベル、市場状況、募集資金需要及び販売リスクなどの要素を総合的に考慮し、協議して今回の発行価格を24.66元/株と確定した。今回の発行価格24.66元/株に対応する発行者の2021年度の非経常損益を差し引いた前後のどちらかが低い親会社株主に帰属する純利益の希薄化後の市場収益率は22.99倍で、中証指数有限会社が発表した「C 33金属製品業」業界の最近1ヶ月の静的な平均市場収益率より高い。
発行者と推薦機関（主な販売業者）は投資家に投資リスクに関心を持ってもらい、発行定価の合理性を慎重に検討し、理性的に投資決定を下す。
（8548）今回発行された株式は流通製限やロックの手配がなく、今回発行された株式は深セン証券取引所に上場した日から流通を開始します。上場初日の株式流通量の増加による投資リスクには、投資家は必ず注意してください。
1、今回の発行価格は24.66元/株に対応する市場収益率は：
（1）17.24倍（1株当たりの収益は会計士事務所が中国会計準則に従って監査した2021年度に非経常損益を控除した前後のいずれか低い親会社株主に帰属する純利益を今回の発行前の総株式で除して計算する）；
（2）22.99倍（1株当たりの収益は会計士事務所が中国会計準則に従って監査した2021年度に非経常損益を控除した前後のいずれか低い親会社株主に帰属する純利益を今回の発行後の総株式で除して計算する）。
2、中国証券監督管理委員会の「上場会社業界分類ガイドライン」（2012年改訂）によると、会社の所属業界は「C 33金属製品業」で、2022年5月17日現在、中証指数有限会社が発表したこの業界の最近1ヶ月の平均静的市場収益率は22.37倍だった。
会社業務との類似度が高い同業上場会社の市場収益率レベルは以下の通りである。
2022年5月17日までに20
証券コード証券略称2021年1株当たり利益の1日平均価格（2021年の静的市場収益（元/株）当日を含む）（元/率（倍）
株）
Jiangyin Hengrun Heavy Industries Co.Ltd(603985) Jiangyin Hengrun Heavy Industries Co.Ltd(603985) 0.8132 21.34 26.25
Baoding Technology Co.Ltd(002552) Baoding Technology Co.Ltd(002552) -0.0079 12.17 -1,531.61
Wuxi Paike New Materials Technology Co.Ltd(605123) Wuxi Paike New Materials Technology Co.Ltd(605123) 2.6517 101.20 38.16
Tongyu Heavy Industy Co.Ltd(300185) Tongyu Heavy Industy Co.Ltd(300185) 0.0661 2.52 38.16
Zhangjiagang Zhonghuan Hailu High-End Equipmentco.Ltd(301040) Zhangjiagang Zhonghuan Hailu High-End Equipmentco.Ltd(301040) 0.6504 23.58 36.26
平均市場収益率34.71
データソース： Hithink Royalflush Information Network Co.Ltd(300033) 、データ2022年5月17日現在
注1：平均市場収益率を計算する際に負の数を削除するため、 Baoding Technology Co.Ltd(002552) を削除します。
今回の発行価格24.66元/株に対応する2021年の希薄化後の市場収益率は22.99倍で、上場企業の平均市場収益率を下回ったが、業界の最近1ヶ月の平均静的な市場収益率を上回っており、将来の発行者の推定値レベルが業界の平均市場収益率に復帰し、株価の下落が新株投資家に損失をもたらすリスクがある。「新株発行の監督管理強化に関する措置」（証監会公告[2014]4号）などの関連規定によると、発行者と推薦機関（主な販売業者）はネット上で申請する3週間以内に「中国証券報」「上海証券報」「証券時報」および「証券日報」が「安徽拓山重工株式会社初の株式公開発行投資リスク特別公告」を連続的に発表する。公告の日付はそれぞれ2022年5月18日、2022年5月25日と2022年6月1日で、後続の発行時期は延期され、投資家に注目してもらう。
3、今回の発行は上場後に発行価格を割るリスクがある可能性がある。投資家は定価市場化に含まれるリスク要素に十分に注目し、株式が上場した後に発行価格を割り込む可能性があることを知って、リスク意識を確実に高め、価値投資理念を強化し、盲目的な宣伝を避け、監督管理機関、発行者、推薦機関（主な販売業者）はいずれも株式が上場した後に発行価格を割り込まないことを保証できない。
（Ⅵ）発行者の今回の募集プロジェクトの募集資金の需要量は4020441万元である。今回の発行価格24.66元/株、新株186667万株を計算すると、今回の発行予定募集資金の総額は4 Jiangshan Oupai Door Industry Co.Ltd(603208) 万元で、発行者が負担すべき発行費用（税抜）582767万元を控除した後、募集資金の純額は4020441万元で、発行者が今回の募集プロジェクトで使用する予定の募集資金の金額を超えないと予想されている。今回の発行には、募集資金の取得による純資産規模の大幅な増加が発行者の生産経営モデル、経営管理とリスクコントロール能力、財務状況、利益レベル及び株主の長期利益に重要な影響を与えるリスクがある。
（8550）投資家はネット公開発行株式の申請に参加し、時価のある証券口座しか使用できない。今回発行された同じ投資家が複数の証券口座を使用して同じ新株の申請に参加した場合、中国決済深セン支社は深交所取引システムで確認されたこの投資家の最初の時価総額のある証券口座の申請を有効申請とし、残りの申請を無効にする。新株発行ごとに、証券口座ごとに1回しか申請できません。同じ証券口座が何度も同じ新株の申請に参加した場合、中国決済深セン支社は深セン取引所の取引システムで確認されたこの投資家の最初の申請を有効な申請とする。
（8551）今回の発行が終わった後、深セン証券取引所の許可を得てから、深セン証券取引所で公開的に取引を行うことができます。承認を得られなければ、今回の発行株式は上場できません。発行者は発行価格に基づいて銀行の同期預金金利を加算し、購入に参加した投資家に返却します。
（8552）発行者が上場した後、すべての株式は流通可能な株式である。今回発行された株式の無期限販売期間、今回発行前の株式有限販売期間、限定販売承諾及び限定販売期間の手配については、募集説明書を参照してください。上述の株式限定販売手配係の関連株主は発行者の管理需要と経営管理の安定性に基づいて、関連法律、法規に基づいて自発的に約束した。
（Ⅹ）投資家に投資リスクに注目してもらい、以下の状況が発生した場合、発行者と推薦機関（主引受者）は発行中止措置を協議する。
（1）ネット上の投資家が金を払って購入した株式の数は今回の公開発行数の70%未満である。
（2）発行者が発行過程で重大な会議後の事項が発生し、今回の発行に影響を与えた場合。
（3）証券監督管理委員会は今回の発行引受過程の実施について事後的に監督管理し、違法違反の疑いがあるか、異常があることを発見した場合に中止を命じた。
以上の状況が発生した場合、発行者と推薦機関（主販売業者）は発行中止の原因を適時に公告し、発行安を回復する。
