株式略称： Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593) 株式コード： Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593)
Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593)
（登録住所：北京市昌平区科学技術園区双営中路139号院1号棟1、2、3階）2022年特定対象にA株株式を発行
募集マニュアル
（改訂稿）
推薦機関（主引受業者）
広東省深セン市福田区中心三路8号卓越時代広場（二期）北座
2002年5月
ステートメント
当社の全取締役、監事、高級管理者は、本募集説明書に虚偽の記載、誤導性の陳述、重大な漏れがないことを約束し、開示された情報の真実、正確、完全性を保証します。
会社の責任者、主管会計仕事の責任者及び会計機構の責任者（会計主管者）は本募集説明書における財務会計報告の真実、完備を保証する。
証券監督管理機構及びその他の政府部門は、今回の発行に対するいかなる決定も、発行者が発行した証券の価値や投資家の収益に対して実質的な判断や保証を行うことを示していない。反対の声明はすべて虚偽の不実な陳述である。
「証券法」の規定によると、証券が法によって発行された後、発行者の経営と収益の変化は、発行者自身が責任を負い、これによって変化した投資リスクは、投資家自身が責任を負う。
重要事項の提示
当社は投資家に本募集説明書の「第5節今回の発行に関するリスク要素」の章をよく読んでもらい、特に以下のリスクに注意してください。一、経営業績の下落リスク
報告期間内、会社の営業収入はそれぞれ7723461万元、8426243万元、14777214万元と4711282万元で、純利益はそれぞれ748936万元、1449101万元、2932240万元と884546万元だった。報告期間内に会社の経営業績は急速に増加したが、会社の将来の発展はマクロ経済、産業政策、技術進歩、市場競争などの総合要素の影響を受け、将来会社内外の経営環境に重大な不利な変化が発生し、会社が有効に対応できなければ、会社は業績の下落のリスクに直麺する。二、粗金利低下リスク
報告期間内、会社の総合粗利益率はそれぞれ41.28%、48.27%、47.28%と45.03%で、その中の大電力電源と配電電源システムの粗利益率はそれぞれ32.87%、33.09%、26.04%と18.94%で、ある程度の下落が現れ、主にこの製品の収入構造に一定の変化が発生したためである。会社の総合粗利率と各種類の製品の粗利率は多くの要素の影響を受けており、将来、会社の製品の粗利率は国家政策調整、市場競争の激化、製品構造の調整、収入構造の変化などの要素によって下落するリスクがある可能性がある。三、募集プロジェクトが予想される利益や生産能力を達成できないリスク
今回の発行募集資金投資プロジェクトの実行可能性分析は、会社が所在する電源業界の市場環境、発展傾向、競争構造、技術レベル、顧客需要などの要素に基づいて行われた。しかし、市場状況が絶えず発展し、変化しているため、募集資金が適時に到着できず、プロジェクトの延期実施、技術や人員の備蓄不足、市場普及効菓が理想的ではなく、産業政策や市場環境が変化し、競争が激化して単価が下落したり、販売量が予想されなかったりする場合、新規生産能力が消化しにくくなり、プロジェクトが最終的に実現した投資効菓と会社の予想に一定の差がある可能性がある。生産能力が遊休するリスク、短期的に利益が得られないリスク、または募集プロジェクトの収益が予想されていないリスクが発生します。四、未収金回収リスク
下流の顧客の決算方式と返金週期の影響を受けて、報告期の各期末、会社の未収金（売掛金、未収手形と未収金融資を含む）の金額は大きく、合計はそれぞれ4393505万元、5258048万元、8108871万元と8605943万元で、会社の総資産に占める割合はそれぞれ30.99%、31.51%、31.56%と31.95%である。報告期間内、会社の顧客は大手国央企業グループと中国外の有名な会社を主とし、売掛金の返金状況は全体的に良好で、重大な貸倒リスクは発生していない。将来のマクロ経済情勢が悪化し、一部の売掛金が回収できなければ、会社の経営業績に悪影響を与える。五、期末在庫残高が大きいリスク
報告期間の各期末、会社の在庫残高は Huayi Brothers Media Corporation(300027) 8万元、4270443万元、7440622万元、7808976万元と大きくなった。会社はお客様の購入計画と下流需要の予想に基づいて生産を手配し、一部の製品に対して事前に安全在庫を準備します。報告期間内に、会社の主要顧客の購買需要規模に対する成長予想と結びつけて、会社は事前生産準備品の規模を拡大し、在庫残高の増加を招いた。会社の将来の在庫管理措置が不十分であったり、市場環境が変化して在庫が値下がりしたりすると、会社の生産経営に不利な影響を与える。六、れんの減損リスク
会社は2018年8月に永力科学技術を買収し、のれん951132万元を形成し、2022年3月末までに、会社はのれんの減損損失294.52万元を累計で計上し、永力科学技術は現在経営状況が良好であるが、将来マクロ経済情勢、市場相場や顧客需要の変化などの不利な変化が現れて永力科学技術の業績が大幅に下落すれば、のれんが減損を続けるリスクがある。これにより、会社の経営業績に不利な影響を与える。七、募集プロジェクトに必要な土地使用権証及び環評批准がまだ取得されていないリスク
本募集説明書の発行日までに、会社は今回発行された募集プロジェクト「特殊電源拡張プロジェクト」、「高信頼性SiP電力マイクロシステム製品産業化プロジェクト」、「研究開発センター建設プロジェクト」の建設に必要な土地使用権証と環境評価の回答を得ていない。土地使用権証の麺では、会社はすでに「北京市国有建設用地使用権の看板譲渡成約確認書」（京土整貯蔵掛函（昌）工業[2022001号）を取得し、「国有建設用地使用権譲渡契約」に署名した。環境アセスメントの承認について、会社は関連法律法規の規定に基づいて「特殊電源の生産拡大、高信頼性SiP電力マイクロシステム製品の産業化と研究開発センターの建設プロジェクト」の環境影響評価手続きを秩序立てて処理しており、2022年5月20日に受理状況の公示を完成し、5月25日から5月31日まで審査プロジェクト（承認予定）の公示を行い、2022年6月に正式な環境アセスメントの承認を取得する予定である。関連する後続プログラムはすでに秩序立てて推進されており、会社は応募投プロジェクトの土地使用権証明書と環境評価の承認を取得するのに実質的な障害はないと予想しているが、将来的に予想通りに関連権利証と承認を順調に取得できなければ、相応の募集投プロジェクトの実施進度に不利な影響を与える。
八、COVID-19疫病リスク
中国の疫病状況はすでに有効にコントロールされているが、国外の疫病状況は比較的厳しく、中国の疫病状況には繰り返しのリスクがある。今回のCOVID-19疫病は世界経済に深刻な影響を与え、国際疫病情勢が変わらなかったり、中国で疫病が繰り返されたりすると、会社の生産経営に一定のリスクをもたらし、会社の経営状況にも影響を与える。九、市場環境及び国際貿易摩擦リスク
近年、世界の地政学不安が激化し、大国ゲームなどの要素が錯綜し、国際貿易摩擦が激化し、企業経営リスクが増加している。現在、会社の輸入原材料の仕入れと海外販売の展開は順調で、国際貿易摩擦は会社の生産経営と海外販売に深刻な影響を与えていない。しかし、将来の国際貿易情勢と政策に重大な変動が発生すれば、会社の原材料の購入、製品の販売、海外業務の開拓に不利な影響を与える可能性があり、会社の業績は下落リスクに直麺する。十、1株当たりの収益が薄くなり、純資産収益率が低下するリスク
今回の株式発行で資金を募集すると、会社の株式規模が拡大し、純資産規模も向上する。今回の募集資金が到着した後、投入から募集プロジェクトの生産と利益が発生するまでに一定の時間がかかるため、募集プロジェクトの利益が発生する前に、株主のリターンは依然として会社の既存の業務基礎に依存している。同時に、資金募集投資プロジェクトが完成した後に予想収益を実現できなければ、会社の経営業績に一定の不利な影響を与える。上記の状況は、会社の1株当たりの収益や純資産収益率などの財務指標に悪影響を与える可能性があります。
ディレクトリ
宣言……1重大事項の提示……2
一、経営業績の下落リスク……2
二、粗金利低下リスク……2
三、募集プロジェクトが予想される利益や生産能力を遊休させるリスクを達成できない……2
四、未収金回収リスク……2
五、期末在庫残高が大きいリスク……2
六、れんの減損リスク……3
七、募集プロジェクトに必要な土地使用権証及び環評批准がまだ取得されていないリスク……3
八、COVID-19疫病リスク……4
九、市場環境及び国際貿易摩擦リスク……4
十、1株当たりの収益が薄くなり、純資産収益率が低下するリスク……4ディレクトリ……5意味……8第一節発行人の基本状況……10
一、会社の概況……10
二、株式構造、持株株主及び実際の支配者の状況……10
三、置かれている業界の主要な特徴と業界の競争状況……12
四、主要な業務モード、製品またはサービスの主要な内容……21
五、既存の業務発展の手配と未来の発展戦略……29
六、未決訴訟、仲裁及び行政処罰状況……30
七、財務的な投資に関する状況……30第2節今回の証券発行概要……36
一、今回の発行の背景と目的……36
二、証券を発行する定価方式、発行数量、限定販売期……39
三、資金を募集して投入する……42
四、今回の発行が関連取引を構成するかどうか……42
五、今回の発行によって会社の製御権が変化するかどうか……42
六、今回の発行案に革新が存在するかどうか、前例がないなどの状況説明……42七、今回の募集プロジェクトは高エネルギー高排出業界や生産能力過剰業界、製限類、淘に関連しているか
業界を淘汰する……42八、今回の発行案が関係主管部門の承認を得た状況及びまだ承認を提出しなければならないプログラム43第三節取締役会が今回の募集資金の使用に関する実行可能性分析……44
一、前回の募集資金の使用状況……44
二、今回の募集資金使用計画……49
三、今回の募集資金の使用の基本状況……49
四、今回の発行が会社の経営管理と財務状況に与える影響……84
五、今回の募集プロジェクトと会社の既存業務、前回の募集プロジェクトの関係……85
六、今回の募集プロジェクトの新規生産能力消化の実行可能性分析……85
七、今回の資金募集は土地や不動産の購入に関連しているかどうか……86第4節取締役会は今回の発行が会社に与える影響についての討論と分析……87
一、今回の発行が完了した後、上場会社の業務と資産の変動と統合計画……87
二、今回の発行が完了した後、上場会社の製御権構造の変化……87三、今回の発行が完了した後、上場会社と発行対象及び発行対象の持株株主と実際の製御
製人が従事する業務には同業競争や潜在的な同業競争が存在する場合がある……87四、今回の発行が完了した後、上場会社と発行対象及び発行対象の持株株主と実際の製御
製人が存在する可能性のある関連取引の場合……87第5節今回の発行に関するリスク要素……88
一、マクロ市場リスク……88
二、資金募集投資プロジェクトのリスク……89
三、経営リスク……91
四、財務リスク……92
五、株価変動のリスク……93
六、発行リスク……93第6節今回の発行に関する声明……94
一、全取締役、監事、高級管理職声明……94
二、発行者持株株主、実際の支配者声明……102
三、推薦機構の声明……103
四、発行人弁護士声明……106
五、監査機構の声明……107
六、発行人取締役会声明……108
意味
本募集明細書において、特に説明がない限り、以下の略称は以下の特定の意味を有する。
意味項の意味の内容
1.一般的な意味＊ Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593) 、発行者、会社指＊ Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593) 今回特定のオブジェクトに発行
A株株、今回特定とは今回会社が特定の対象にA株を発行する行為を指す。
対象発行、今回発行
定価基準日とは、今回特定の対象に発行された発行期間の初日を指す。
取締役会は Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593) 取締役会を指す。
監査役会とは、 Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593) 監査役会
株主総会
