今週、上海の深さ300は1.87%下落し、創業板は3.92%下落し、その中で通信板は1.26%下落し、板の価格表現は大皿より強い。通信（中信）指数の126本の株式分割は今週中に1.12%だった。同期の上海と深センの300割株の交換率は0.40%で、プレート全体の活躍程度は大皿より強い。
通信プレートの株については、今週の上昇幅が上位5社はそれぞれ Super Telecom Co.Ltd(603322) 223.18%）、 Eastcompeace Technology Co.Ltd(002017) 12.49%）、 Guangdong Tecsun Science & Technology Co.Ltd(002908) 12.03%）、0 Shenzhen Quanxinhao Co.Ltd(000007) 010.86%）、 Wuhan Fingu Electronic Technology Co.Ltd(002194) 9.78%）；下落幅の上位5社は、 Wingtech Technology Co.Ltd(600745) （-13.76%）、 Zjbc Information Technology Co.Ltd(000889) （-11.98%）、 Sunsea Aiot Technology Co.Ltd(002313) （-9.83%）、 Leon Technology Co.Ltd(300603) （-8.20%）、 Shenzhen Neoway Technology Co.Ltd(688159) （-7.81%）だった。
デジタルインフラを適度にリードして建設し、クラウド産業チェーンの投資機会に注目している。最近、工信部の肖亜慶部長は2022年の中国国際ビッグデータ産業博覧会で、デジタルインフラの建設を加速させ、適度な先行建設を堅持し、帯を建設し、建設を促進することを堅持し、5 Gネットワークとギガビット光ネットワークの建設を全麺的に推進し、工業インターネット、車のインターネットなどの配置を加速させ、データと計算力施設を統一的に配置し、融合応用シーンの開拓に力を入れている。デジタル経済の推進は関連産業チェーンの需要を牽引する。供給側によると、「東数西算」プロジェクトやグリーンデータセンター建設などの政策はデータセンターの資源分布を最適化し、秩序ある発展を導き、発展改革委員会のデータによると、年初以来10の国家データセンタークラスターの中で新たに着工したプロジェクトは25件で、投資額は1900億元を超え、「第14次5カ年計画」期間中のビッグデータセンター投資の年平均成長率は20%を超え、累計3兆元を超える。需要端から見ると、産業デジタル化の転換傾向はクラウドコンピューティングの需要を高め、中国のクラウドメーカー全体の収入は着実に増加し、2021年の中国の主要なクラウドメーカーの合計収入は2067億元で、前年同期比53.13%増加した。聯通クラウドの売上高は前年同期比それぞれ102%/114%/46%増加した。IDCデータによると、2021 H 2中国公有クラウドIaaS+PaaS市場において、アリ雲、テンセント雲、華為雲、天翼雲、AWSの占める割合の変化はそれぞれ-1.2/-0.1/-0.1/+0.6/-0.1 pctである。
中移動PCサーバーの収集発表、Inspur中興のシェアがリードしている。中移動はこのほど、「2021年から2022年までのPCサーバー集中購入第2ロット（標準パッケージ1-6）落札候補公示」を発表した。落札メーカーは5社で、落札金額は合計で約39億で、そのうち Inspur Electronic Information Industry Co.Ltd(000977) は第一落札候補で、落札シェアは27.78%、中興、新華三、超融合、曙光情報は2-5名を獲得し、2020年と2021年の落札結菓と比較して、今回の各メーカーのシェアの差は小さく、ファーウェイが海外から圧迫された背景の下で、市場競争構造は一定の変化を遂げ、Inspurは業界のトップとなり、中興、新華三などのシェアは向上した。IDCデータによると、21 Q 4の中国サーバー市場では3位に上昇し、出荷量の割合は12.12%だった。業界全体の状況から見ると、IDCデータによると、2021年の中国サーバー市場の売上高は250.9億ドルに達し、前年同期比12.7%増加し、成長率は世界をリードし、世界市場の割合は前年同期比1.4 pctから25.3%上昇し、2025年の全体市場規模は424.7億ドルに達すると予想されている。三大キャリアは今年、サーバーの収集規模が著しく増加し、国産サーバーの落札割合が上昇し、5 G、データセンターなどの新インフラ建設の推進に伴い、キャリアのクラウド業務が継続的に投入され、サーバー需要が着実に向上し、国産代替傾向が加速すると予想されている。
連通光ケーブルの集光開札、光ファイバー光ケーブルの持続的な回復。聯通はこのほど、「2022年 China United Network Communications Limited(600050) 地元ネット光ケーブル集中購入プロジェクト落札候補公示」を発表した。4300万コアキロ、三大キャリアの合計収集長は2億2100万コアキロに達した。落札結菓から見ると、12社のメーカーが落札し、その中で華能（泰安）光電が1位で、入札オファーは23.91億元、 Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) Yangtze Optical Fibre And Cable Joint Stock Limited Company(601869) は2-4位に分かれ、入札オファーはすべて最高価格の27.48億元だった。これまでの中国移動、 China Telecom Corporation Limited(601728) の収集結菓と結びつけて、7つのメーカーが同時に3つのキャリアの光ファイバーケーブルサプライヤーとなり、そのうち Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) Yangtze Optical Fibre And Cable Joint Stock Limited Company(601869) はすべてトップ5に位置し、業界構造は基本的に安定している。光ファイバー光ケーブルの需要は二重ギガビットネットワーク、東数西算などの要素によって安定的に増加し、工業情報化部のデータによると、22 Q 1中国では新たに光ケーブルが111万キロ増加し、総延長は5599万キロに達した。今年以来、各大手キャリアは光ファイバー光ケーブルの収集リズムを加速させ、供給端の中・低端の生産能力をクリアし、競争構造は良好で、トップメーカーは業界の景気度の向上に十分な利益を得ている。
投資提案：ケーブルと工事サービスに注目する：＊ Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) 、＊ Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) 、＊ Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) など；ユビキタスネットワーク： Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) Fibocom Wireless Inc(300638) Meig Smart Technology Co.Ltd(002881) Wingtech Technology Co.Ltd(600745) など；光デバイス： Eoptolink Technology Inc.Ltd(300502) Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) ;ネットワークデバイス事業者： Unisplendour Corporation Limited(000938) （新華三）、 Fujian Star-Net Communication Co.Ltd(002396) Zte Corporation(000063) 3;電気通信事業者：中国移動、 China Telecom Corporation Limited(601728) China United Network Communications Limited(600050) ;データセンター： Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) Kehua Data Co.Ltd(002335) Beijing Sinnet Technology Co.Ltd(300383) など；IDC暖房設備： Shenzhen Envicool Technology Co.Ltd(002837) Nanjing Canatal Data-Centre Environmental Tech Co.Ltd(603912) など；車載コネクタ：6888 China National Accord Medicines Corporation Ltd(000028) 97 Ningbo Sunrise Elc Technology Co.Ltd(002937) Dongguan Dingtong Precision Metal Co.Ltd(688668) Cwb Automotive Electronics Co.Ltd(605005) など；ハーネス： Kunshan Huguang Auto Harness Co.Ltd(605333) China Cssc Holdings Limited(600150) 5など；自動車コントローラ： Keboda Technology Co.Ltd(603786) Shenzhen H&T Intelligent Control Co.Ltd(002402) ;軍需産業通信と衛星応用： Jushri Technologies Inc(300762) Tianjin 712 Communication & Broadcasting Co.Ltd(603712) Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) China Satellite Communications Co.Ltd(601698) など。
リスク提示事件：5 G投資が予想に及ばないリスク、市場競争の激化リスク、海外貿易紛争、市場システム性リスクなど
