コアの組み合わせ North Industries Group Red Arrow Co.Ltd(000519) Wuxi Lead Intelligent Equipment Co.Ltd(300450) Zhejiang Jingsheng Mechanical & Electrical Co.Ltd(300316) Suzhou Maxwell Technologies Co.Ltd(300751) Sany Heavy Industry Co.Ltd(600031) Luoyang Xinqianglian Slewing Bearings Co.Ltd(300850) Wuxi Shangji Automation Co.Ltd(603185) Wuxi Autowell Technology Co.Ltd(688516) Yantai Jereh Oilfield Services Group Co.Ltd(002353) Centre Testing International Group Co.Ltd(300012) Shenzhen Hymson Laser Intelligent Equipments Co.Ltd(688559) Hangzhou Honghua Digital Technology Stock Company Ltd(688789)
重点株プール Hunan Kaimeite Gases Co.Ltd(002549) Guangdong Huate Gas Co.Ltd(688268) Sichuan Injet Electric Co.Ltd(300820) Zhejiang Windey Co.Ltd(300772) Zhejiang Shuanghuan Driveline Co.Ltd(002472) Zhejiang Cfmoto Power Co.Ltd(603129) Yingkou Jinchen Machinery Co.Ltd(603396) Robotechnik Intelligent Technology Co.Ltd(300757) Jade Bird Fire Co.Ltd(002960) Jiangsu Hengli Hydraulic Co.Ltd(601100) Shanghai Sk Automation Technology Co.Ltd(688155) Beijing Tianyishangjia New Material Corp.Ltd(688033) Riyue Heavy Industry Co.Ltd(603218) 600,172300,179 Ningbo Lehui International Engineering Equipment Co.Ltd(603076) Guangdong Lyric Robot Automation Co.Ltd(688499) Zhejiang Hangke Technology Incorporated Company(688006) Ficont Industry (Beijing) Co.Ltd(605305) Shenzhen S.C New Energy Technology Corporation(300724) Hangzhou Great Star Industrial Co.Ltd(002444) China National Electric Apparatus Research Institute Co.Ltd(688128) Naura Technology Group Co.Ltd(002371) Advanced Micro-Fabrication Equipment Inc.China(688012) Zhejiang Dingli Machinery Co.Ltd(603338) Zoomlion Heavy Industry Science And Technology Co.Ltd(000157) Shaanxi Construction Machinery Co.Ltd(600984) Zhejiang Jiecang Linear Motion Technology Co.Ltd(603583) Jiangsu Guomao Reducer Co.Ltd(603915) Zhejiang Huatie Emergency Equipment Science & Technology Co.Ltd(603300) 3 Lianchuang Electronic Technology Co.Ltd(002036) 00330 Zhejiang Jinggong Science & Technology Co.Ltd(002006) Wuhan Raycus Fiber Laser Technologies Co.Ltd(300747) Shanghai Friendess Electronic Technology Corporation Limited(688188) Guangzhou Grg Metrology&Test Co.Ltd(002967) Hangcha Group Co.Ltd(603298) Jack Sewing Machine Co.Ltd(603337)
先週の報告工業ガス業界フレームワークの深さPPT：国産代替加速、電子ガスの成長性が良い。ダイヤモンドを育てるダイヤモンドを育てる：ロシアの天然ダイヤモンドは製裁を受け、ダイヤモンドを育てる需要はさらに向上する。建設機械CMEは5月の掘削機の販売台数の減少幅が狭くなり、最速で7月の販売台数の増加速度が正になると予想している。 Shanghai Sk Automation Technology Co.Ltd(688155) 東恒機械は Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) 重点サプライヤーである。M&Aは着実に推進されている。 Riyue Heavy Industry Co.Ltd(603218) 実製御者に10億元の方向性増発を行う；会社は長期的に良い傾向に変わりません。
核心的観点（1）安定経済の大皿、確定性掘削：ダイヤモンド、工業ガス、新エネルギー設備などの高景気分野の育成に焦点を当てる。5月25日、国務院は全国経済安定大盤テレビ電話会議を開催した。実施に力を入れるために、国務院常務会議は6方麺33条の安定経済一括政策措置を確定し、5月末までに操作可能な実施細則を発表し、尽くすべきである。財政支出を増やし、税金を還付し、融資コストを下げる措置をとる予定だ。a)インフラ建設、不動産限界の緩和を推進し、工事機械、炭鉱機械、農業機械を利する。b)風光大基地の建設は加速的に推進され、境界線で太陽光発電、風力発電、原子力発電、特別高圧産業チェーンが良好であることが期待されている。c)自主製御の重要性が際立ち、半導体設備の国産化プロセスを加速させる。（2）5月の掘削機の販売台数の減少幅は4月より大幅に縮小し、年内7月の増速回転は正になる見込みである。通期予想を下方修正し、掘削機の販売台数は前年同期比15%減の29万台となる見通しだ。安定成長は下半期の重要なテーマとなり、建設機械の基本麺の限界改善が期待でき、今年の輸出が50%増加すれば、中国の販売台数の31%の下落にヘッジすることができる。（3）風力発電の新規入札募集は引き続き高い成長を続けている。入札価格は安定し始め、業界の値下げ圧力が緩和された。2022年1~3月の中国公開市場の新規入札は24.7 GWで、前年同期比74%増加した。年間のファン入札は70-80 GWに達し、過去最高を記録する見込みで、入札価格の安定はホスト工場と部品の値下げ圧力を緩和するのに役立つと予想されている。
光発電設備光発電産業チェーンの価格は高位を維持し、華潤電力は12 GW異質結節プロジェクトの関連標準工場の工事総請負情報を発表した。 Tianjin Zhonghuan Semiconductor Co.Ltd(002129) 14月の大型地上発電所の入札募集状況の統計によると、540 w（182210）以上のコンポーネント需要は市場の約93%を占め、将来的にはさらに向上すると予想されている。電池、コンポーネントなどの環節技術の反復に注目し、 Zhejiang Jingsheng Mechanical & Electrical Co.Ltd(300316) Suzhou Maxwell Technologies Co.Ltd(300751) Wuxi Shangji Automation Co.Ltd(603185) Wuxi Autowell Technology Co.Ltd(688516) Sichuan Injet Electric Co.Ltd(300820) Yingkou Jinchen Machinery Co.Ltd(603396) Shenzhen S.C New Energy Technology Corporation(300724) などを推薦する。
リチウム発電設備蔚来自動車は自社製電池の準備を行い、ヨーロッパ本土の動力電池の出荷を開始した。蔚来自動車は動力電池の研究開発基地を建設し、電池試験線1本と電池パック線1本を含む。最近Northvoltは出荷を開始し、動力電池を正式に提供する初めてのヨーロッパ企業となった。2022年4月、 China Shipbuilding Industry Group Power Co.Ltd(600482) 電池の納車量は13.3 GWhで、前年同期比58%上昇し、前月比38%低下し、疫病の影響で増速が短期的に減速した。2022年第1四半期の主要なリチウムイオン設備企業の注文は前年同期比30~50%増加する見通しだ。乗連会は2022年の新エネルギー車の販売台数が600万台、浸透率が22%と予想している。4680大円柱リチウム電気、積層機、化成分容、電気交換などの新技術が設備の機会をもたらすことをよく見ている。リチウム電気設備の蛇口 Wuxi Lead Intelligent Equipment Co.Ltd(300450) Shanghai Sk Automation Technology Co.Ltd(688155) Shenzhen Hymson Laser Intelligent Equipments Co.Ltd(688559) Zhejiang Hangke Technology Incorporated Company(688006) Guangdong Lyric Robot Automation Co.Ltd(688499) Shenzhen United Winners Laser Co.Ltd(688518) Vt Industrial Technology Co.Ltd(300707) をお勧めします。
風電設備風電下郷：または縛り解除審査認可メカニズムは届出製であり、審査認可、管理プログラムを簡略化する。EUはREPowerEU案の細則を発表し、今後5年間で再生可能エネルギーに2100億ユーロを追加投資すると同時に、2030年の再生可能エネルギーの割合を40%から45%に引き上げる計画だ。今後10年間、EUの年間平均風力発電は52 GW（これまで48 GW）を超える見込みで、2021年11 GWより著しく増加している。投資提案：風力発電設備は「輸出需要の増加+大口商品の値下げ」の二重の利益を迎えている。第2四半期の中国の風力発電入札はシーズンに入り、入札価格は安定し、鉄鋼、銅、原油などの大口商品の価格は持続的に低下し、風力発電設備のトップの利益能力はシーズンごとに修復される。 Luoyang Xinqianglian Slewing Bearings Co.Ltd(300850) Zhejiang Windey Co.Ltd(300772) Riyue Heavy Industry Co.Ltd(603218) Ficont Industry (Beijing) Co.Ltd(605305) Asian Star Anchor Chain Co.Ltd.Jiangsu(601890) Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) 、海力風力、 Ming Yang Smart Energy Group Limited(601615) などをお勧めします。
半導体設備臨港新区は5月中旬に規則上の企業の全麺的な操業再開と生産再開を実現する予定で、積塔半導体は260億を投資して2期プロジェクトを新設する予定である。インドは30億ドルを投資し、ウェハチップ代工場を建設する予定だ。
2021年の中国半導体設備の売上高は296億ドルに達し、前年同期比58%増加し、世界最大の半導体設備市場となり、世界市場の28.9%を占めた。2021年の中国半導体結合機の輸入額は15億9000万元に達し、前年同期比137%増加した。中国のIC生産量は4月に12.1%下落し、携帯電話の出荷量は同34.2%下落した。推奨 Zhejiang Jingsheng Mechanical & Electrical Co.Ltd(300316) Naura Technology Group Co.Ltd(002371) 1 Robotechnik Intelligent Technology Co.Ltd(300757) Wuxi Autowell Technology Co.Ltd(688516) Sichuan Injet Electric Co.Ltd(300820) Advanced Micro-Fabrication Equipment Inc.China(688012) Wuhan Jingce Electronic Group Co.Ltd(300567) Hangzhou Chang Chuan Technology Co.Ltd(300604) Pnc Process Systems Co.Ltd(603690) Beijing Huafeng Test & Control Technology Co.Ltd(688200) などをよく見てください。
ダイヤモンドを育成2022年4月のインドのダイヤモンドブランクの輸入額は前年同期比25%（前3月は同105%、前4月は同85%）増加した。ロシアの天然ダイヤモンドの減産、「不足」または育成ダイヤモンドの需要がさらに上昇した。日本は2インチダイヤモンドウエハの量産に成功し、工業ダイヤモンドの将来の応用空間は大きい。インドの1~4月のダイヤモンドブランクの輸入額は前年同期比85%増加し、高景気が続いている。20222025年に世界でダイヤモンド原石複合の成長率が35%になると予想されている。 North Industries Group Red Arrow Co.Ltd(000519) Henan Liliang Diamond Co.Ltd(301071) Rizhao Port Co.Ltd(600017) 2 Sinomach Precision Industry Co.Ltd(002046) Wangsu Science & Technology Co.Ltd(300017) 9などをお勧めします。
工業ガス希ガスの価格は一斉に上昇し、関連会社の四半期報告の業績は予想を超えた。中国の工業ガス市場空間は2000億元近くに達し、大市場価値会社を育成する見込みで、海外は会社より6 Tcl Technology Group Corporation(000100) 00億市場価値がある。電子ガスの国産代替をよく見てください。 Hunan Kaimeite Gases Co.Ltd(002549) Guangdong Huate Gas Co.Ltd(688268) をお勧めします。工業ガスの蛇口、 Suzhou Jinhong Gas Co.Ltd(688106) をよく見てください。
建設機械CMEの予測によると、2022年5月の掘削機の販売台数は2.1万台と予想され、前年同期比22.85%前後減少した。強いアルファ属性の蛇口に焦点を当て続け、 Sany Heavy Industry Co.Ltd(600031) （中長期アルファ強）、 Xcmg Construction Machinery Co.Ltd(000425) （短期アルファ強）を重点的に推薦する。6011 Ping An Bank Co.Ltd(000001) 57 Zhejiang Dingli Machinery Co.Ltd(603338) Hangcha Group Co.Ltd(603298) Shaanxi Construction Machinery Co.Ltd(600984) Anhui Heli Co.Ltd(600761) Zhejiang Huatie Emergency Equipment Science & Technology Co.Ltd(603300) 0などを継続的に推奨します。
石油・ガス装備最近、欧州委員会は年末までにロシアの石油輸入を全麺的に禁止することを提案し、ドイツはすでにロシアに対するエネルギー依存度を下げた。石油消費国は大量の緊急備蓄原油を放出すると発表したが、供給は依然として緊張しており、ICE原油価格は高位を維持しており、 Yantai Jereh Oilfield Services Group Co.Ltd(002353) Sinoseal Holding Co.Ltd(300470) China Oilfield Services Limited(601808) などを推奨している。
検査測定推奨＊ Centre Testing International Group Co.Ltd(300012) Guangzhou Grg Metrology&Test Co.Ltd(002967) Shenzhen Anche Technologies Co.Ltd(300572) China Building Material Test & Certification Group Co.Ltd(603060) 60 Suzhou Sushi Testing Group Co.Ltd(300416) を見続けてください。
消費アップグレード/海外輸出輸出産業チェーンのコストエンドは限界改善すると予想されている。4月の中大排気量二輪車の販売台数は14万8000台で、前年同期比ほぼ横ばいだった。このうち、排気量>250 ccは3万8000台で、前年同期比24%増加した。 Zhejiang Cfmoto Power Co.Ltd(603129) Ningbo Lehui International Engineering Equipment Co.Ltd(603076) Zhejiang Jiecang Linear Motion Technology Co.Ltd(603583) Zhejiang Dingli Machinery Co.Ltd(603338) Hangzhou Great Star Industrial Co.Ltd(002444) Hangzhou Youngsun Intelligent Equipment Co.Ltd(603901) Guangdong Jinma Entertainment Corporation Limited(300756) を重点的にお勧めします。
消防電子国務院は「第十四次五カ年計画」の通知を印刷、配布し、第十四次五カ年計画の消防安全生産の根本的な難関攻略の重点には電気自動車、電動自転車、電気化学貯蔵施設などの新興業態が含まれていることを強調し、飲食などの業界にガス漏れ警報装置の設置を促す。重点推薦 Jade Bird Fire Co.Ltd(002960) Guoanda Co.Ltd(300902) を見てください。
デジタル印刷希音は150億元を投資して広州に「希音湾区サプライチェーン本部」を建設する予定で、これは中国のデジタル印刷の浸透率の急速な向上を加速させると予想されている。 Hangzhou Honghua Digital Technology Stock Company Ltd(688789) Guangdong Dongfang Precision Science & Technology Co.Ltd(002611) を重点的にお勧めします。
リスクの提示：1）インフラ建設と不動産投資が予想を下回った；2）COVID-19感染拡大の予想を超えるリスク。
