科学創板は開板3週年を迎え、情報技術産業は上場の主力である。
2022年6月13日、科創板は開板3週年を迎える。Wind情報によると、現在までに、科学創板の累計上場企業は428社で、そのうち情報技術産業会社は166社で、総上場企業の38.8%を占め、コンピュータ業界の上場会社は53社で、総企業数の12.3%を占め、情報技術産業企業数の31.9%を占めている。私たちは、科学イノベーションボードは「世界の科学技術の最前線に向け、経済の主戦場に向け、国家の重大な需要に向けて」に位置し、重要な国家戦略価値を持っていると考えています。その中で、情報技術産業はデジタル経済と国産化の二重駆動の下で、発展の重点になる見込みです。現在、科学技術革新50指数PE（TTM）は43.2倍にすぎず、最近は底部から30%近く反発しており、開板3周年の際、科学技術革新板は重要な価値投資区間に入る見込みだ。その中で、業界の景気とハードコア科学技術の実力を兼ね備えた企業が頭角を現す見込みで、私たちは再びコンピュータ業界の主要な投資方向と目標を整理し、3つの主要ラインに重点を置くことを提案します。
基礎ツールチェーン：国産化3.0時代が始まっている
国産化は主に3つの段階を経て、1.0段階は主にサーバー、PC全体の国産化に重点を置いていると考えられています。2.0段階では主にコア電子部品、IT基盤ソフトウェアハードウェアの国産化に焦点を当て、現在CPU/GPUチップ、オペレーティングシステム、データベース、ミドルウェアを代表とするIT基盤ソフトウェアハードウェア産業が秩序正しく推進されている。将来に向けて、国産化はすでに3.0段階に入り、すなわち産業研究開発設計段階の基礎ツールチェーンの国産化に向けて、ソフトウェア麺ではCAD/CAE/EDAなどの研究開発設計類のソフトウェアを含み、研究開発の壁が高く、産業地位が重要であると考えています。ハードウェア麺には電子測定科学機器が含まれており、シミュレーション、プロトタイプ検証、製品開発から生産製造、性能最適化まで電子測定機器の参加が必要である。これらの基礎ツールチェーンのソフトウェアハードウェアは将来重要な投資価値を持つことが期待されていると考えています。
自動車知能化：高レベル知能運転量産元年が到来
2022年は高レベルの知能運転の量産元年となり、蔚来、小鵬、理想、ゼロ走などの自動車製造の新勢力にしても、上汽、広汽、 Byd Company Limited(002594) などの伝統的な自動車企業にしても、自動車の新エネルギー化と知能化を積極的に配置しているが、L 2+レベルの知能自動車は2022年に続々と量産サイクルを開始し、レーザーレーダーなどの増分センサー、ドメインコントローラ、知能運転アルゴリズム、スマートコックピットなどの産業の急速な発展。
工業ソフトウェア：安定成長+製造業のモデルチェンジとアップグレードによる発展促進
安定成長の角度から見ると、建築をめぐる設計、建造費、施工、運行維持管理、および給水、暖房などのインフラ建設類の工業ソフトウェア企業は下流需要の牽引に利益を得ることが期待されている。長期的に見ると、製造業のモデルチェンジとグレードアップの大きな背景の下で、工業ソフトウェアは産業基礎の再構築の重要な投入方向になることが期待されている。「産業基礎再構築プロジェクト」は2020年12月24日、工信部の指導者が中国で新しい記者会見を開いた際に提出した。工業基礎は「十四五」期間に工業基礎ソフトウェアを追加し、「五基」になった。
注意事項
スマート自動車： Huizhou Desay Sv Automotive Co.Ltd(002920) Thunder Software Technology Co.Ltd(300496) Navinfo Co.Ltd(002405) Autel Intelligent Technology Corp.Ltd(688208) Arcsoft Corporation Limited(688088) Vanjee Technology Co.Ltd(300552) 。
工業ソフトウェア： Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) Zwsoft Co.Ltd(Guangzhou)(688083) Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) Guangzhou Sie Consulting Co.Ltd(300687) Nancal Technology Co.Ltd(603859) Digiwin Software Co.Ltd(300378) 。
基礎ツール：概倫電子、 Shanghai Hollywave Electronic System Co.Ltd(688682) 、普源精電、鼎陽科学技術、坤衡順維、思林傑。
デジタル金融： Digital China Information Service Company Ltd(000555) Sinosoft Co.Ltd(603927) Yusys Technologies Co.Ltd(300674) 60057 Citic Offshore Helicopter Co.Ltd(000099) 7 Zhejiang Zhengyuan Zhihui Technology Co.Ltd(300645) 。
人工知能： Iflytek Co.Ltd(002230) Hangzhou Hikvision Digital Technology Co.Ltd(002415) Zhejiang Dahua Technology Co.Ltd(002236) Opt Machine Vision Tech Co.Ltd(688686) 、商湯-W、 Cambricon Technologies Corporation Limited(688256) 。
ネットワークセキュリティ： Sangfor Technologies Inc(300454) Dbappsecurity Co.Ltd(688023) Venustech Group Inc(002439) Topsec Technologies Group Inc(002212) Qi An Xin Technology Group Inc(688561) -U、 Beijing Infosec Technologies Co.Ltd(688201) 。
リスクのヒント：
1）疫病が激化し、企業の情報化支出を下げる；2）財政と通貨政策は予想を下回った。3）サプライチェーンの波動が大きくなり、科学技術産業の発展に影響を与える。
