2019年6月6日に5 Gライセンスが発行されて以来、5 Gネットワークはすでに重点都市のカバーを初歩的に実現し、5 Gユーザー数は急速に向上している。国産設備メーカーのシェアは絶えず向上し、上流配置を加速し、ネットワークのアップグレードを背景に産業のデジタル化が加速し、ネットワークの安全などの需要の向上を触媒している。下流の元宇宙応用などの牽引ネットワークのアップグレードは、大通信プレートが業績と推定値の2段階を迎えることが期待されている。
苦境が逆転し、5 G関連需要が上向き、上流の値上げ圧力が緩やかになっている。PCB、光ファイバケーブル業界の22年間の反転傾向が現れる見込みだ。軍需産業の情報化景気は向上し、通信端末産業チェーンの重要な部品が発展の黄金時代を迎えることを推進している。
コア推奨： Unisplendour Corporation Limited(000938) Huagong Tech Company Limited(000988) Wus Printed Circuit (Kunshan) Co.Ltd(002463) Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) Fibocom Wireless Inc(300638) ；長光華芯、 Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) など。
私たちは2022年に通信業界が「古いものを捨てて新しいものを作る」変化の中にあると判断し、業界の発展は向上し、頭の企業は歴史の底を評価し、業界全体の潜在的な機会をよく見ている。
1、クラウドコンピューティング産業チェーンの需要景気–2022年の世界データセンターの資本支出の予測が比較的に速い成長に伴い、中国の運営者がネットワーク&クラウド業務の投資を拡大することに伴い、産業チェーンの重点会社は持続的に利益を得ることが期待され、その中：1）設備端：重点注目＊ Unisplendour Corporation Limited(000938) 、＊ Fujian Star-Net Communication Co.Ltd(002396) 、＊ Zte Corporation(000063) 、＊ Hangzhou Dptech Technologies Co.Ltd(300768) など；2）運営者：中国移動に重点を置き、＊ China Telecom Corporation Limited(601728) 、＊ China United Network Communications Limited(600050) などに注目する。3）上流コアデバイス：光デバイス――重点注目＊ Huagong Tech Company Limited(000988) 、＊ Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) 、＊ Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) などを提案し、＊ Advanced Fiber Resources (Zhuhai) Ltd(300620) 、＊ Accelink Technologies Co.Ltd(002281) などに注目する；光ファイバケーブル–注目をお勧めします： Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) ;PCB–重点的に Wus Printed Circuit (Kunshan) Co.Ltd(002463) Shennan Circuits Co.Ltd(002916) Shengyi Electronics Co.Ltd(688183) などに注目しています。
2、業界のデジタル化は持続的に加速している–1）工業インターネット：中国の工業インターネットはすでに発展の天時、地の利、人と、産業のアップグレードの配当を把握し、核心知能装備、工業インターネットプラットフォームなどは急速な発展機会を迎え、注目を提案する： Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) Opt Machine Vision Tech Co.Ltd(688686) など。2）AIoT：AIoT業界の需要は持続的に高い景気で、評価値はまだ高くなく、ヘッドマークの位置エネルギーはもっと強く、重点の注目を提案する： Fibocom Wireless Inc(300638) Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) Cubic Sensor And Instrument Co.Ltd(688665) Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) 、注目： Shenzhen H&T Intelligent Control Co.Ltd(002402) Shenzhen Topband Co.Ltd(002139) など。3）レーザーの先進的な製造の長期的な傾向は良好であることを提案する–重点の注目： Huagong Tech Company Limited(000988) 、長光華芯、 Advanced Fiber Resources (Zhuhai) Ltd(300620) Shenzhen Jpt Opto-Electronics Co.Ltd(688025) Han’S Laser Technology Industry Group Co.Ltd(002008) Wuhan Raycus Fiber Laser Technologies Co.Ltd(300747) などに注目することを提案する。
3、通信チップの台頭、受益国産化の波――通信チップ会社はここ数年来絶えず研究開発投入を拡大し、製品の自主性を高め、肝心な分野のリード配置を実現し、重点注目を提案した：＊ Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) （中国特殊チップ業界のリーダー）、＊0031（窒化ガリウム業務中国がリードし、成長空間が広い）など。同時に中国ベースバンド通信チップ、アクセス端通信チップ、光チップ関連会社。
リスク提示：市場のシステム的リスク&予想外の中米科学技術摩擦事件。
