Citic Securities Company Limited(600030)
＊＊ Huaihe Energy (Group) Co.Ltd(600575) （グループ）株式会社について
今回の再編は再編上場の審査意見を構成しない
＊ Huaihe Energy (Group) Co.Ltd(600575) （グループ）株式会社（以下「上場会社」或いは「会社」と略称する）は、＊ Huaihe Energy (Group) Co.Ltd(600575) ホールディングス有限責任会社（以下「淮河ホールディングス」と略称する）、中国信達資産管理株式会社、建信金融資産投資有限会社、国華エネルギー投資有限会社、中銀金融資産投資有限会社、冀凱企業管理グループ有限会社、＊ Shanghai Electric Power Co.Ltd(600021) 、中電国瑞サプライチェーン管理有限公司、 Huaibei Mining Holdings Co.Ltd(600985) 株式会社の発行株式、転換社債及び現金支払方式は淮南鉱業（集団）有限責任公司（以下「淮南鉱業」と略称する）を吸収合併する。（以下「今回の取引」と略称する）。
＊ Citic Securities Company Limited(600030) （以下「＊ Citic Securities Company Limited(600030) 」、「独立財務顧問」と略称する）は上場会社の今回の取引の独立財務顧問として、『上場会社重大資産再編管理弁法』（以下「再編管理弁法」と略称する）の規定に基づいて、今回の取引が『再編管理弁法』第13条に規定された再編上場を構成するかどうかについて、審査を行い、以下の意見を発表した：
一、再上場に関する規定
『再編管理弁法』第13条第1項の規定：「上場会社の自己制御制権が変更された日から36ヶ月以内に、買収者及びその関連者に資産を購入し、上場会社に以下の根本的な変化状況の一つが発生した場合、重大な資産再編を構成し、本弁法の規定に基づいて中国証券監督管理委員会の承認を経なければならない：（I）上場企業の制御権が変更された前会計年度に監査された連結財務会計報告期末資産総額に占める購入資産総額の割合は100%以上に達した、
（II）購入した資産の直近会計年度に発生した営業収入が上場企業の支配権が変更された前会計年度に監査された連結財務会計報告の営業収入に占める割合は100%以上に達した、
（III）購入した資産純額が上場企業の制御権に変更が生じた前会計年度に監査された連結財務会計報告期末純資産額に占める割合は100%以上に達した、
（IV）資産を購入するために発行された株式が、上場企業が初めて買収者及びその関連者に資産を購入する取締役会決議前の取引日の株式に占める割合が100%以上に達した場合、
（8548）上場企業が買収者及びその関連者に資産を購入することは、本金第（I）から第（IV）項の基準に達していないが、上場企業の主要業務に根本的な変化をもたらす可能性がある、
（Ⅵ）中国証券監督管理委員会が認定した上場企業に根本的な変化をもたらす可能性のあるその他の状況。」
二、今回の取引は『再編管理弁法』第13条に規定された再編上場を構成しない
今回の取引前、上場企業の持株株主は淮南鉱業、淮南鉱業の持株株主は淮河控股、安徽省人民政府国有資産監督管理委員会（以下「安徽省国資委」と略称する）は淮河控股の唯一の出資者であり、上場企業の実質的な支配者であった。本審査意見の発行日まで、最近36ヶ月以内に上場企業の実際の支配権に変更はなかった。
今回の取引が完了すると、上場企業の持ち株株主は淮河控股に変わり、安徽省国資委は上場企業の実質的な支配者であり、実質的な支配者に変更はない。そのため、今回の取引は「再編管理弁法」第13条に規定された再編上場を構成しない。
（以下本文なし）
（このページには本文がなく、『＊＊ Citic Securities Company Limited(600030) について＊ Huaihe Energy (Group) Co.Ltd(600575) （グループ）株式会社の今回の再編は再編上場の審査意見を構成しない』の署名ページ）独立財務顧問主催者
呉鵬馮新征
