湖北省威联新能源科技有限公司
株式の新規公開と京東方式ボードへの上場について
投資リスクに関する特別なお知らせ
スポンサー（主幹事）： 東海証券株式会社
(株式会社メイソン・ニュー・エナジー（以下「メイソン・ニュー・エナジー」、「発行体」または「会社」）の人民元普通株式（A株）の新規公開を成長企業市場（以下「成長企業市場」）で実施することになりました。 (上海証券取引所（以下「SSE」）の成長企業市場上場委員会は、人民元建て普通株式（A株）の新規公開と成長企業市場への上場（以下「本件募集」）を承認し、中国証券監督管理委員会（以下「CSRC」）から認可を受けましたので、お知らせします。） (の登録を受け、中国証券監督管理委員会（以下、「CSRC」）の認可を受けました（CSRC License [2022] No.1635）。 (は、本件募集に際して、スポンサー（主幹事会社） として東海証券株式会社（以下「東海証券」といいます。 発行者とスポンサー（主幹事）との交渉により、発行株式数は 21,303795,000 株となり、その全てが公募による新株式発行となります。 今回の公募増資では、上海市場の無制限A株及び無制限預託証券を保有する一般投資家に対する時価によるオンライン公募の価格決定及び適格投資家に対するオフライン公募は、それぞれ2022年9月19日（Tデー）に西証の取引システム及びオフライン公募の電子プラットフォームを通じて実施される予定です。
特に、発行体及びスポンサー（主幹事会社）は、以下の点について投資家の皆様の注意を喚起します。
(注1) 本募集は、戦略投資家向け売出（以下「戦略売出」）、適格投資家向けオフライン照会売出（以下「オ フライン売出」）、上海市場で無限責任組合員株式および無限責任預託証券を保有する一般投資家向 けオンライン売出を採用しています。 戦略的配置、当初調達、および新規募集は、オンライン・オファリングの組み合わせで実施されます。
スポンサー（主幹事証券会社）は、本件募集のうち戦略的実施権、予備見積り、オンラインおよびオフ ラインの募集の企画・実施に責任を負います。 最初の問い合わせとオフライン発行は、SSEのオフライン申込用電子プラットフォーム（https://ipo.uap.sse.com.cn./ipo）を通じて実施され、オンライン発行はSSEの取引システムを通じて実施される予定です。
公募増資の戦略的投資家は、スポンサーの関連子会社からのフォローオン投資と、発行者の上級管理職および中核従業員に対する特別な資産運用計画で構成されています。 フォローオン投資家は東海証券革新商品投資有限公司で、発行者の上級管理職と中核従業員が戦略的配置に参加するために設立された特別資産管理計画は、中金豊中66従業員参加STB戦略的配置プール資産管理計画（「中金豊中66資産管理計画」）と中金豊中67従業員参加STB戦略配置計画である。(以下、「CJFZ66」）およびCJFZ67従業員参加型STB戦略的プレースメント・プール資産運用計画（以下、「CJFZ67」）に参加しました。 それ以外には、この銘柄の戦略的投資家の手配はありません。
2.発行体及びスポンサー（主幹事会社）は、適格なオフライン投資家からの最初の問い合わせにより発行価格を直接決定し、オフラインでの累積入札は行いません。
3.予備調査の結果に基づき、発行者とスポンサー（主幹事）は、「湖北聯合新能源科技有限公司の株式新規公開と科学技術革新委員会への上場のための発行手配と予備調査のお知らせ」で合意した除外ルールに従って、提案した引受価格が1株当たり389.04元より高いすべての申し出者を、合意の上で除外します。 投資家の呼値の除外後、呼値が389.04元/株より高いものは除外し、呼値が389.04元/株で申込数量が310万株未満のものは除外し、呼値が389.04元/株で申込数量が310万株に等しく、申込時刻が2022年9月14日午後14時33分19秒のものは、札証におけるオフライン申込用電子プラットフォームが自動的に生成する申告順に従って3件を除外すると合意しています。 3 プレースメント加入者は、SSE のオフラインアプリケーションの電子プラットフォームによって自動的に生成される申告の順序から、後ろから前に向かって除外されます。
この結果、合計165の割当先が除外され、合計2億670万株の応募があり、事前調査で無効となった割当先の排除後の申告株式総数25億8410万株の約1.0087％に相当する。 除外された部分は、オフラインおよびオンライン購読に参加することはできません。
4.事前調査の結果、発行体とスポンサー（主幹事）は、発行体のファンダメンタルズ、業種、類似上場企業の評価水準、市場環境、資金調達要件、引受リスク等を考慮して、発行価格を1株当たり299.88元と交渉しています。
発行価格は、最高値の気配を除いた残りのオフライン投資家の気配値の中央値および加重平均値、ならびに公募により設立された証券投資信託およびその他の株式向け資産運用商品（以下、「公募商品」という。 公募により設立された証券投資信託およびその他の株式バランス型資産運用商品（以下「公募商品」）、国家社会保障基金（以下「SSF」）および基礎年金保険基金（以下「年金基金」）の4つの相場価格の中央値と加重平均のいずれか低い方です。
投資家は、2022年9月19日（T日）にこの価格で、申込金の支払いなしにオンラインおよびオフラインで申込を行うことができます。 オフライン発行の引受日及びオンライン発行の引受日は、2022 年 9 月 19 日（T 日）と同一とし、オフラインの引受時間は 9:30-15:00 、オンラインの引受時間は 9:30-11:30 及び 13:00-15:00 とします。
5、299.88元/株の発行価格は、この価格は、P / E比に相当する
(1) 54.36倍（2021年度の中国会計基準に基づく会計事務所の監査を受けた経常外損益前の親会社株主に帰属する当期純利益を本件発行前の株式資本合計で除した1株当たり利益）。
(56.44 倍（中国の会計基準に基づき会計事務所の監査を受けた 2021 年度の親会社の株主に帰属す る特別損益後の純利益を発行前の株式資本合計で除して算出した 1 株当たり利益）。
(3) 72.48 倍（中国の会計基準に準拠した会計事務所の監査を受けた 2021 年度の親会社の株主に帰属す る特別損益調整前当期純利益を本件発行後の株式資本合計で除した1株当たり利益）。
(4) 75.25 倍（2021 年度の親会社の株主に帰属する純利益から中国の会計基準に基づき監査された特別損益を控除して算出した 1 株当たり利益を発行後の株式資本合計で除したもの） (注) 1.
6.発行価格は1株当たり299.88元であり、投資家は以下の状況を踏まえて、発行価格の妥当性を判断するよう求められる。
(1) 中国証券監督管理委員会の「上場会社産業分類指針」（2012年改訂）によれば、当社の属する産業は化学原料・化学製品製造業（C26）であり、中国証券指数が公表する2022年9月14日（T-3日）時点の同業種の1カ月平均静的株価収益率は、1.6％（前年同期比）、2.5％（同）、3.5％（同）です。
発行価格の1株当たり299.88元は、2021年の希薄化後PER75.25倍に相当し、CSIインデックス株式会社が公表する発行者の業種の1ヶ月静止PER平均値より高い水準となっています。 発行者およびスポンサー（主幹事）は、投資家の皆様に投資リスクについて注意を喚起し、発行価格の妥当性を慎重に判断し、合理的な投資を行うことを希望しています。 (2) 2022 年 9 月 14 日（T-3 日）時点において、発行者と事業内容が類似する類似上場企業の PER の詳細は以下のとおりです。
2021年控除 2021年控除 T-3日銘柄 対応静音 対応静音 銘柄コード 銘柄略称 非プレEPS 非ポストEPS 終値（人民元） 状態PER- 状態PER- （人民元/株） （人民元/株） /株） プレ控除 ポスト控除
Shenzhen Dynanonic Co.Ltd(300769) Shenzhen Dynanonic Co.Ltd(300769) 4.6077 4.4321322.35 69.96 72.73
Mianyang Fulin Precision Co.Ltd(300432) Mianyang Fulin Precision Co.Ltd(300432) 0.3273 0.195215.74 48.08 80.63
平均値 59.02 76.68
出典：風情報、2022年9月14日時点のデータ（T-3）。
注1）2021年の控除前EPSの計算：2021年の非経常的損益の控除前親会社帰属当期利益／2022年9月14日時点の株式資本合計（T-3）。
注2）目論見書に開示されている同業他社のうち、湖南運輸は上場していないため、上表には記載されていません。 アンダテクノロジーは新第三板に上場しており、科学技術委員会とは流動性や評価制度が大きく異なるため、評価額の比較対象にはしていません。 注3: PERの計算には四捨五入による誤差が生じることがあります。
(3) 投資家の皆様には、発行価格とオフライン投資家の見積もりとの間に乖離があることにご留意いただきたく、「湖北雄飛新能源科技有限公司の株式新規公開と科学技術革新委員会への上場に関するお知らせ」に記載されている通り、発行価格とオフライン投資家の見積もりとの間に乖離があります。 (以下「公募増資」という。）
(4) 発行価格は市場価格主義に基づき、初回引合段階でオフライン投資家の真正な引受意思に基づき発行価格が提示され、その結果に基づき発行者とスポンサー（主幹事会社）が交渉して、発行者のファンダメンタルズ、発行者の属する産業、市場環境、類似企業の評価水準、資金調達要件および引受リスクなどの要素を考慮して決定されます。 発行価格は、最高値を除外した残りのオフライン投資家の気配値の中央値と加重平均、および公募商品、社会保障基金、年金基金の気配値の中央値と加重平均のうち、低い方を上回らないものとする。 募集に参加した投資家は、発行価格に同意したものとみなされます。価格決定方法および発行価格に異議がある場合は、発行に参加しないことをお勧めします。
(5) 投資家は、市場原理に基づく価格設定に内在するリスク要因を十分に認識し、上場後に株式が発行価格を下回る可能性があることを理解し、リスク意識を効果的に高め、価値投資の概念を強化し、盲目的投機を回避すべきである。 レギュレーター
7.発行者は、126208.83 百万人民元を発行プロジェクトに使用することを想定しています。 発行価格299.88元/株、発行新株式数2130万3795株をベースに、発行が成功した場合の発行者の調達資金総額は638億5820万元、発行費用約2429億5940万元（付加価値税を除く）を差し引いた推定純増額は約614億6226万元（株式数に差がある場合、四捨五入によるもの）となる予定です。 純手取額は約 6,145622,600 元（四捨五入による差額）となる見込みです。 調達資金の発行により純資産額が大幅に増加した場合、発行者の生産・運営モデル、経営・リスク管理能力、財政状態、収益性及び長期的な株主利益に重大な影響を与えるおそれがあります。 発行案件の需要に応じた実質的な手取金を調達した後の残額は、当社の主要事業に関連する運転資金を補うため、または監督官庁の関連規則に基づき使用される予定です。
8.本公募株式のうち、オンライン発行の株式は、流通制限及び販売制限期間の取り決めがなく、本公募株式の証券取引所への上場日から流通可能となる。
オフライン発行では、公募商品、社会保障基金、年金基金、企業年金基金管理弁法に基づき設立された企業年金基金、保険基金利用管理弁法等に基づく保険基金、適格海外機関投資家の基金の最終割当口座の10％（切り上げ）が、発行者の新規公開・上場日から6ヶ月間の制限期間中に本募集株式を入手することを約束するものとします。 本募集に係る株式の制限期間は、新規公開・上場の日から6ヶ月間とする。 なお、前記各所属先の決算は、2022年9月22日（T+3）の投票により決定される予定です。 オフネット・プレースメントに係る抽選は、オフネット投資家に最終的に割り当てられる口座数に応じて、各割当先に番号が割り当てられる形で行われます。 オファーがあった時点で、オフラインの投資家は公募のオフライン販売制限期間の取り決めに同意したものとみなされます。 なお、落選したオフライン投資家が管理する割当先の口座に割り当てられた株式は、流動性制限や販売制限の取り決めの対象とはならず、本件募集株式の証券取引所への上場日から流通可能となる予定です。
戦略的組入については、スポンサーの関連子会社である東海証券革新商品投資有限公司に割り当てられた株式は24ヶ月のロックアップ期間、CJFIP66号とCJFIP67号の株式は12ヶ月のロックアップ期間が適用されます。 ロックアップ期間は、本公募の株式が証券取引所に上場された日から起算します。
9.オンライン投資家は、独自に引受の意思表示を行い、証券会社に新株引受の代理権を委ねることはしないものとする。
10、サブスクリプションの問題は、任意の投資家が唯一のオフラインまたはオンライン加入する方法を選択することができ、すべてのオフラインのオファー、サブスクリプション、投資家の配置に参加し、オンライン加入に参加することは許可されていません。 11、この発行のクロージング後、SSEでの上場および取引には、SSEの承認が必要となります。 承認が得られない場合、本件株式は上場されず、発行者は募集に参加した投資家に対し、発行価格と同期間の銀行預金利息に応じた株式を返還することになります。
12.投資家の皆様におかれましては、以下の事由が生じた場合には、投資リスクを留保した上で、発行体及びスポンサー（主幹事会社）と協議の上、発行の中止を決定するものとします。
(1) オフライン購読の合計数が当初のオフライン発行数を下回る場合。
(2)オンライン申込みに不足が生じ、その不足分をオフラインに振り分けた場合、オフラインの投資家が全額を申込むことができない。
(3) 戦略的組入の最終回数を控除した後、オフライン投資家とオンライン投資家の引受株式数の合計が公募株式数の70％未満である場合。
(4) 発行
